SEC anklager BG Wealth og DSJ Exchange for kryptosvindel til 130 millioner dollar

Den 29. okt. 2026 anklagede Securities and Exchange Commission BG Wealth Sharing Ltd og DSJ Exchange Pty Ltd, to udenlandsk drevne selskaber, der er registreret i Colorado, for at stå bag en svindelordning. Ordningen brugte falske indberetninger til SEC til at styrke tilliden til selskabernes investeringsprogram og rejse mere end 130 millioner dollar fra titusinder af private investorer, ifølge en meddelelse fra SEC.

Klagen, der er indgivet til den amerikanske distriktsdomstol for Northern District of California, hævder, at de sagsøgte fra mindst oktober 2025 til juni 2026 fik investorer i mere end 40 amerikanske delstater og flere amerikanske territorier til at deltage i et angiveligt »formuedelingsprogram«. Programmet lovede ekstraordinære, risikofrie afkast fra såkaldte SI-genererede »signaler« til handel med kryptoaktiver. Ifølge klagen henvendte de sagsøgte sig til mindst 45 indbyggere i distriktet og modtog investeringer fra dem.

Ifølge klagen fremstillede BG Wealth sig som verdens største hedgefond og en investeringsrådgiver med licens fra SEC. Selskabet lovede et afkast på mindst 60 % om måneden, fortalte investorerne, at de kunne fordoble deres oprindelige investering på 40 dage, og forsikrede dem om, at deres investeringer var helt risikofrie. BG Wealth tilskrev de angivelige resultater proprietære handelssignaler med en nøjagtighed på 99,6 %, udviklet af selskabets grundlægger, »Professor« Stephen Beard, og hævdede at have 30 millioner pund (£30 million) i startkapital til at dække alle investeringstab. Beard, der ikke er anklaget, beskrives som BG Wealths angivelige grundlægger og administrerende direktør. Hans alder og bopæl er ukendt, og han kommunikerede med investorer gennem livevideooptrædener og BonChat, en krypteret beskedtjeneste med base i Hongkong. Klagen anfører, at Beard efter oplysninger og bedste overbevisning er en opdigtet identitet.

Ifølge klagen er BG Wealth et selskab registreret i Colorado i april 2025, hvis angivelige hovedforretningssted var en virtuel postboks. DSJ Exchange er et selskab registreret i Colorado i juni 2025, hvis angivelige hovedforretningssted var et midlertidigt lejet kontorlokale. Ingen af selskaberne har nogensinde været registreret hos SEC, og klagen hævder på grundlag af oplysninger og efter bedste overbevisning, at ordningen blev drevet af personer i udlandet.

Falske kvalifikationer og urigtige indberetninger

Ifølge klagen indsendte BG Wealth den 16. aug. 2025 en Form ADV til SEC, hvor selskabet hævdede at være en rådgiver, der var fritaget for indberetningspligt. DSJ Exchange indsendte den 11. juli 2025 en Form D, hvor selskabet bekendtgjorde et angiveligt udbud på 100 millioner dollar af andele i en fælles investeringsfond, fritaget efter Rule 506(c) i Regulation D, og hævdede at have en omsætning på over 100 millioner dollar. De sagsøgte skal derefter have henvist investorerne til de offentligt tilgængelige indberetninger på SEC’s websted Investment Adviser Public Disclosure og i EDGAR-systemet som angiveligt bevis på registrering. De viste også angivelige registreringsbeviser fra SEC med myndighedens segl på BG Wealths websted og under Beards ugentlige videooptrædener. Beviserne indeholdt nummeret fra Form ADV i Central Registration Depository og nummeret fra Form D i Central Index Key og knyttede dermed dokumenterne til de reelle indberetninger. Klagen fastslår, at SEC ikke udsteder registreringsbeviser og ikke har givet nogen af de sagsøgte licens eller godkendelse.

Ifølge klagen indeholdt selve indberetningerne urigtige oplysninger. I BG Wealths Form ADV stod der, at et uafhængigt revisionsfirma ved navn Indicator Global reviderede selskabets private fonde, men Indicator Global fremgår ikke af noget offentligt register over føderale eller delstatslige revisionsfirmaer. Det ser i stedet ud til, at Indicator Global selv har indsendt en Form ADV som rådgiver fritaget for indberetningspligt. I Form ADV var en virtuel postboks hos PostNet angivet som BG Wealths hovedkontor sammen med et amerikansk telefonnummer, der var ude af drift. Post, der blev sendt til adresserne i indberetningen, blev returneret som uanbringelig. Klagen hævder også, at BG Wealth ikke fremlagde de bøger og regnskaber, som SEC-medarbejdere havde anmodet om for at underbygge selskabets oplysninger. Notaren, hvis stempel fremgår af DSJ Exchanges Form ID – ansøgningen om adgangskoder til EDGAR – havde ikke notarbekræftet dokumentet. De adresser, telefonnumre og e-mailadresser, som selskabet havde opgivet, var falske, og stævninger fra SEC, der blev sendt med posten, blev returneret eller ikke besvaret.

Ifølge klagen henviste BG Wealth investorerne til at oprette konti på DSJ Exchanges onlineplatform eller i mobilappen og indsætte kryptoaktiver, herunder USDC, USDT og Ethereum. Beard distribuerede alfanumeriske handelssignaler to gange om dagen via BonChat. Investorerne kopierede hvert signal ind i en bestemt fane på deres konto og valgte »bekræft«, hvorefter platformen viste en angivelig transaktion og fortjeneste. Klagen hævder, at handlerne, fortjenesterne og saldiene var opdigtede, og at de viste kontosaldi generelt blev fordoblet efter cirka 40 dage. BG Wealth havde hævdet, at DSJ Exchange automatisk kun handlede med 1 % af kapitalen på hver investors konto, som angiveligt blev samlet med andre investorers midler, og at BG Wealth tog 40 % af fortjenesten på hver gennemført handel.

Klagen beskriver en netværksmarkedsføringsstruktur, hvor investorer, der rekrutterede mindst fem andre, kunne avancere gennem op til 12 promotorniveauer og kvalificere sig til månedlige bonusser, belønninger, provisioner og udbytte baseret på transaktionsvolumen. En promoter med et fysisk kontor i Concord, Californien, nåede niveau 7 med cirka 5.000 investorer længere nede i netværket. Markedsføringen foregik via YouTube, TikTok, Facebook, Instagram og Telegram, gennem ugentlige livevideokonferencer på Zoom fra så tidligt som december 2025 til juni 2026 samt ved roadshows i Las Vegas den 30. nov. 2025, Lā’ie på Hawaii den 15. dec. 2025 og Salt Lake City den 15. april 2026.

Alene fra marts til begyndelsen af juni 2026 modtog de sagsøgte over 130 millioner dollars fra mere end 223.000 blockchain-adresser, ifølge klagen. I stedet for at handle med investorernes aktiver som oplyst tilegnede de sagsøgte sig uretmæssigt langt størstedelen og returnerede højst 25 millioner dollars til wallet-adresser, der sandsynligvis var knyttet til investorer, i betalinger, der mindede om en Ponzi-model. Samtidig forsøgte de at afholde investorer fra at hæve penge ved at opkræve gebyrer på op til 20 % og forsinke udbetalinger med flere dage. Investorerne led tab på over 100 millioner dollars, ifølge klagen.

Myndighedsadvarsler og kollaps

Fra maj 2025 udsendte mindst syv udenlandske værdipapirtilsyn offentlige advarsler om, at BG Wealth og DSJ Exchange var svigagtige eller drev virksomhed uden de nødvendige licenser. Fra marts 2026 udsendte myndigheder i Alaska, Hawaii, Oklahoma, Texas, Utah, Washington og Wisconsin advarsler og påbud om at indstille og afstå fra aktiviteter rettet mod de sagsøgte og visse ledende promotere, står der i klagen. De sagsøgte fortsatte ikke desto mindre driften ind i juni 2026 og ændrede gentagne gange domænenavnene på deres websteder, efter at myndighederne havde identificeret dem.

Den 23. april 2026 beslaglagde FBI BG Wealths oprindelige domæne som led i en fælles politiaktion. Ifølge klagen fortalte Beard investorerne, at en kinesisk hacker stod bag. DSJ Exchange blokerede til sidst alle hævninger, og de sagsøgte krævede yderligere betalinger af “skat” for at låse kontiene op og bad investorerne indskyde endnu flere aktiver for at flytte dem til en ny platform ved navn HQI Exchange, også kaldet HQIEX. De investorer, der betalte, kunne fortsat ikke hæve deres penge. Den 29. sept. 2026 ændrede DSJ Exchange sit navn i EDGAR til Horizon Crest Capital Inc., angiveligt et selskab i New York, og indsendte en Form D vedrørende et angiveligt Horizon Crest-udbud.

Klagen anklager begge sagsøgte for at overtræde Section 17(a) i Securities Act of 1933, Section 10(b) i Securities Exchange Act of 1934 og Rule 10b-5 i henhold dertil. BG Wealth anklages desuden for at overtræde Sections 204(a) og 207 i Investment Advisers Act of 1940. SEC anmoder om permanente forbud, tilbagebetaling af uretmæssigt opnåede gevinster med renter fra før domsafsigelsen, hvor begge sagsøgte hæfter solidarisk, civilretlige bøder samt en kendelse, der forbyder BG Wealth og dem, der handler sammen med selskabet, at indsende Forms ADV som rådgiver, der er fritaget for registrering, men skal indberette. SEC har krævet en retssag med nævninge.

“Den påståede svindel var nøje planlagt, hvilket fremgår af, hvor mange forskellige kommunikationskanaler de sagsøgte valgte at bruge til at nå deres målgrupper,” sagde Laura D’Allaird, chef for SEC’s håndhævelsesafdelings enhed for cyberområdet og nye teknologier. “De fastholdt yderligere bedraget ved at vise falske certifikater med SEC’s segl og foretage periodiske betalinger til visse investorer – en fremgangsmåde, der mindede om en Ponzi-model – samtidig med at de tilegnede sig de resterende midler.”

SEC oplyste, at den Form ADV, som BG Wealth indsendte, og den Form D, som DSJ Exchange indsendte, er blevet fjernet fra SEC’s websted. SEC’s kontor for investoruddannelse og -bistand har udsendt investoradvarsler om, at svindlere bruger indberetninger fra rådgivere, der er fritaget for registrering, til SEC for at skabe et falsk indtryk af legitimitet. Myndigheden opfordrer investorer til at bruge Investor.gov til at undersøge baggrunden for enhver, der tilbyder eller sælger dem en investering. SEC anerkendte bistand fra Alberta Securities Commission, Securities Enforcement Branch under Hawaii Department of Commerce and Consumer Affairs, Texas State Securities Board, Division of Securities under Utah Department of Commerce, Washington State Department of Financial Institutions og Wisconsin Department of Financial Institutions.