Samir Vasavada, medstifter & administrerende direktør for Vise – Interviewserie

Samir Vasavada er medstifter & CEO for Vise, en teknologidrevet kapitalforvalter, der bruger kunstig intelligens til at hjælpe finansielle rådgivere med at opbygge, administrere og forklare personlige porteføljer for deres kunder.

Du mødte din medstifter, da du var 12, kan du dele nogle detaljer om disse tidlige dage, og hvad var nogle af de første apps, som I samarbejdede om?

Det er altid sjovt at tænke tilbage på de tidlige dage. Da Runik og jeg mødtes i sommerkurser på college som 12‑årige, var vi blot to børn med en fælles passion for teknologi og en nysgerrighed over for verden. Vi blev tiltrukket af hinandens ambition og begyndte at samarbejde om små teknologiprojekter. En af vores første apps var et simpelt spil, og selvom det på ingen måde var banebrydende, var det vores første smag af at skabe noget fra bunden. Vi blev grebet.

Efter dette begyndte I begge at rådgive finansielle institutioner om, hvordan AI fungerer; hvordan kom I til dette punkt, og hvad var nogle af jeres største læringer fra dette kapitel i jeres liv?

Over tid udviklede vores interesser sig fra blot at bygge apps til at finde en ny skalerbar måde at bygge apps på, og vi begyndte at se potentialet i AI. Vi var fascinerede af dens kapaciteter og begyndte at dykke dybt ned i dens kompleksitet. Da vi var i vores andet år på gymnasiet, havde vi udviklet en solid forståelse af AI’s potentiale og begyndte at konsultere for finansielle institutioner. Det var et dristigt skridt, men vi troede på den værdi, vi kunne tilføre. Den største læring fra det kapitel? Vær altid tilpasningsdygtig. Finansverdenen er kompleks, og AI er i konstant udvikling. Vi måtte løbende lære, iterere og tilpasse os for at sikre, at vi leverede værdi.

Hvordan gik I så over til at bygge en softwareapplikation for finansielle rådgivere, som blev den første version af Vise?

Da vi indså den integrerende rolle, som relationer spiller i rådgivning, var det klart for mig, at software kunne betydeligt uddybe denne klient‑rådgiver‑interaktion. I en verden, hvor personalisering hurtigt bliver en hjørnesten i alle aspekter af vores liv, så Runik og jeg et åbenlyst behov for sådanne skræddersyede løsninger under vores konsulentdage. Denne erkendelse udløste idéen om Vise. Ved at udnytte teknologi søgte vi at forbedre rådgiverens evne til at forstå og imødekomme individuelle kundebehov, og dermed lægge grundlaget for den første version af Vise. Rejsen fra at identificere dette hul til at udvikle en løsning var udfordrende, men yderst givende.

Hvor vigtig er markedets og aktiers sentiment i de datapunkter, der analyseres for køb‑ eller salgsordrer?

Kortsigtet marked- og aktiesentiment kan påvirke prisdynamikken. Alligevel fokuserer Vise på den langsigtede strategi, hvor vi forestiller os porteføljers levetid på 20‑30 år i overensstemmelse med pensionsmål. Med inspiration fra Benjamin Grahams udsagn: “På kort sigt er markedet en stemmemaskine, men på lang sigt er det en vægtmaskine,” læner vi os mod at vælge fundamentalt sunde virksomheder gennem detaljeret faktorforskning. Vi analyserer et væld af elementer, herunder, men ikke begrænset til, en virksomheds aktiver, justeret for immaterielle faktorer som investeringer i forskning og udvikling samt software, i forhold til virksomhedens aktuelle markedsværdi.

Vise tilbyder personlige porteføljer, kan du beskrive, hvad dette begreb betyder, og hvorfor det er værdifuldt for investorer?

Kernen i det, Vise tilbyder, er forståelsen af, at ‘one-size-fits-all’-tilgangen ikke længere er holdbar i det moderne finansielle landskab. Kunstig intelligens driver personalisering på tværs af mange aspekter af vores liv og muliggør skræddersyede oplevelser inden for e‑handel, underholdning og endda vores daglige kaffebestillinger.

Personalisering inden for investering har allerede oplevet en utrolig vækst, med de største og hurtigst voksende rådgivere i front. Ifølge Bloomberg bruger 51 % af finansielle rådgiveres kunder en tilpasset eller modificeret model. Selvom den finansielle branche forsøger at tilpasse sig, med hundredvis af ETF’er, der hvert år oprettes for at imødekomme dette behov, når man stadig ikke sand personlig tilpasning på grund af de begrænsninger, der er indbygget i traditionelle tilgange.

Det er her, teknologien – og specifikt kunstig intelligens – bliver en game‑changer, der tilbyder en robust løsning på personaliseringsdilemmaet. Hos Vise har vi udnyttet banebrydende AI‑teknologi til at udvikle en platform, der gør det muligt for rådgivere hurtigt og intelligent at tilpasse sig skiftende kundebehov og markedsdynamik. På den måde hjælper vi med at sikre, at rådgivere kan konstruere og administrere virkelig personlige porteføljer, som går langt ud over, hvad ETF’er kan tilbyde.

Personlige porteføljer betyder at sammensætte investeringsstrategier, der er nøje tilpasset den enkelte kundes finansielle mål, risikotolerance og præferencer, og levere en service, der ikke kun handler om at sælge værdipapirer og produkter, men om at bane vejen til økonomisk sikkerhed og velstand. Værdien for investorer kan være enorm, idet strategierne bliver mere responsive, adaptive og i sidste ende mere succesfulde i at opfylde deres individuelle behov og ambitioner.

Kan du diskutere nogle af tilpasningsmulighederne, såsom investering i specifikke sektorer og undersektorer?

Hos Vise tilbyder vi portefølje‑tilpasninger baseret på forskellige dimensioner, herunder individuelle skatte‑strategier og aktuelle kapitalgevinster for at optimere skattefordele. Kunder kan fremhæve de virksomheder, de foretrækker at fortsætte med at investere i, så porteføljen afspejler deres tillid til specifik virksomheds vækst og etiske standarder. Vi kan anvende begrænsninger for at undgå overeksponering i visse sektorer eller undersektorer, hvilket hjælper med at fremme en balanceret portefølje med større modstandskraft over for markedsvolatilitet. Derudover giver vi kunder mulighed for etisk at kurere deres porteføljer ved at begrænse investeringer i ‘synd‑aktier’ eller endda virksomheder med historik for udnyttende udlån. Rådgivere kan bruge deres forståelse af kapitalmarkedstendenser til at skabe en personlig aktivallokeringsstrategi. Endelig muliggør vi tilpasning på strateginiveau, som omfatter faktorer som risikotolerance og finansielle mål, for at fremme porteføljer, der virkelig er i overensstemmelse med den enkelte kundes behov.

Hvad er nogle af udfordringerne ved at automatisere finansiel forvaltning med AI?

Ofte kommer folk ind i finansielle tjenester med en tankegang om at være disruptive. Men at opnå succes inden for formueforvaltning kræver en balance mellem at forstå branchen og traditionelle tilgange til formueforvaltning samt nye idéer og teknologi. Et eksempel på en hindring er at navigere i det regulatoriske landskab, som ikke udvikler sig så hurtigt som teknologien – naturligvis af god grund. Hos Vise arbejder vi hårdt for at overvinde disse udfordringer ved at samle det bedste fra begge tilgange.

Hvad er din vision for fremtiden inden for personlig AI‑investering?

Som vi ser det, bevæger verden inden for formueforvaltning sig mod et Wealth 3.0‑paradigme, hvor skaleret tilpasning ikke blot er en ekstra fordel, men normen. Det handler om at gå ud over one‑size‑fits‑all‑løsninger og i stedet tilbyde porteføljeløsninger, der er omhyggeligt kurateret og drevet af førende teknologi. AI er centralt i denne overgang, ikke kun som et værktøj, men som en katalysator, der forbedrer evnen til at levere et niveau af personalisering, der tidligere var utænkeligt, og gøre det i en skala, der imødekommer kravene fra et bredt spektrum af kunder. Fremtiden, vi forestiller os hos Vise, er en, hvor AI gør det muligt for finansielle rådgivere at levere ikke blot personlige, men dybt personlige porteføljeløsninger, der skræddersyr strategier, som er så unikke som hver enkelt person, fremmer stærkere relationer og i sidste ende opnår bedre investeringsresultater.

Tak for det fantastiske interview, læsere der ønsker at lære mere, bør besøge Vise.