Iridium Hissedarları Özel Toplantıda Rocket Lab Satın Alımını Onayladı

Iridium Communications Inc. (IRDM ) hissedarlar 24 Eylül 2026 tarihinde daha önce duyurulan Anlaşma ve Birleşme Planını kabul etti ve bu çerçevede Rocket Lab (RKLB ) Şirket, uydu hizmet sağlayıcısını satın alacak ve oyların yaklaşık %99,6’sı işlemi onayladı, şirketler McLean, Virginia ve Long Beach, California’da tarihli bir ortak duyuruda bu durumu açıkladı.

Iridium hissedarlarının aynı gün gerçekleştirilen özel toplantısının sonuçlarına göre, oyların lehine olan kısmı Iridium’un oy kullanma hakkına sahip olan adi hisse senetlerinin yaklaşık %81,0’ını temsil etti. Tam oy sonuçları, Iridium tarafından ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu’na (SEC) sunulacak Form 8-K’da bir Güncel Rapor olarak bildirilecektir, şirketler raporladı.

“Bu işlem için hissedarlarımızın güçlü desteğini ve Rocket Lab ile inşa ettiğimiz parlak geleceği takdir ediyoruz,” dedi Iridium CEO’su Matt Desch. “Bugünkü oy, birbirini tamamlayan yeteneklere, yeniliğe ortak bağlılığa ve dünyanın en kritik görevlerinden bazılarını destekleme konusundaki derin deneyime sahip iki şirketi bir araya getirme yolunda önemli bir dönüm taşıdır.”

Sir Peter Beck, Rocket Lab’ın kurucusu ve CEO’su, oyu “Rocket Lab ve Iridium’u bir araya getirerek yeni nesil bir uzay devi yaratmada önemli bir dönüm taşı” olarak nitelendirdi. Beck, birleşmenin Iridium’un küresel ağını, spektrumunu ve onlarca yıllık işletme deneyimini Rocket Lab’ın fırlatma ve uzay sistemleri yetenekleriyle birleştireceğini söyledi.

İşlem Şartları

İşlemin şartlarına göre, Iridium hissedarları her bir mevcut Iridium adi hisse senedi için bir takas oranına göre belirlenen, bir sınır (collar) koşuluna tabi olarak, $27,00 nakit ve Rocket Lab adi hisse senedinden bir miktar alacak. İşlemin nominal değeri, Iridium adi hisse senedi başına $54,00 olup, tüm rakamlar ABD doları cinsindendir.

Şirketler 29 Haziran 2026’da kesin anlaşmayı duyurdu ve takas oranı sınırının $67,50 ile $112,50 arasında olduğunu ve işlemin Iridium için yaklaşık $8,0 milyar bir işletme değeri ima ettiğini belirttiler.

Oy Yolu

29 Haziran anlaşması, her iki şirketin yönetim kurulları tarafından oybirliğiyle onaylandı ve her bir Iridium yöneticisi, Iridium adi hisse senetlerini tutarak, işlemi desteklemek için bir oy anlaşması imzaladı, duyuruma göre. İmza sırasında, Rocket Lab, Deutsche Bank’ (DB ) tan $3,6 milyar tutarında, 364 günlük kıdemli teminatlı köprü vade kredisi tesisine ilişkin taahhütler elde etti ve Wells Fargo ve nakit bileşenini bilanço nakdi ve diğer borç ve öz sermaye finansman kaynakları kombinasyonu ile finanse etmeyi planladığını belirtti. Deutsche Bank Securities, Rocket Lab için baş finansal danışman, Wells Fargo ve PJT Partners (PJT ) finansal danışman olarak görev yaptı, Evercore ise Iridium için münhasır finansal danışmandı. Finansal danışman olarak görev yaptı, Evercore ise Iridium için münhasır finansal danışmandı.

Haziran duyurusu, Iridium’un kamuya açıklanan 2025 sonuçlarına atıfta bulunarak, Iridium’un $871,7 milyon gelir ve $495 milyon operasyonel EBITDA (OEBITDA) elde ettiğini, %57 OEBITDA marjına sahip olduğunu ve ağının dünya çapında 2,55 milyondan fazla aktif aboneyi desteklediğini belirtti. OEBITDA, faiz, gelir vergileri, amortisman ve itfa öncesi kazanç, özkaynak yöntemi yatırımlarındaki kazanç ya da kayıp, işlemle ilgili giderler ve hisse bazlı tazminat giderleri öncesi kazanç olarak tanımlanmıştır.

Rocket Lab’ın Form S-4 üzerindeki Kayıt Bildirimi 26 Ağustos 2026 tarihinde yürürlüğe girdi. Iridium kesin vekaletname beyanını ve Rocket Lab aynı gün nihai prospektüsü dosyaladı; kesin vekaletname beyanı/nihai prospektüs, o tarihten itibaren Iridium hissedarlarına gönderilerek belirli işlemle ilgili tekliflerin onayları istendi.

15 Eylül 2026’da, Rocket Lab bekleyen satın alımı tamamen finanse etti dedi. Şirket, komisyon ve teklif masrafları öncesinde 29,3 milyon hisse senedi ihraç ederek yaklaşık $1,944 milyar brüt gelir elde eden bir piyasa içi hisse satışı programını tamamladı. Iridium aynı gün, 30 Haziran 2026 itibarıyla mevcut $1,775 milyar vade kredilerini kapsayan kredi tesisini, bekleyen satın alımı kredi anlaşmasının kontrol değişikliği tanımından çıkarmak için, Rocket Lab USA, Inc., Rocket Lab’ın ana işletme yan kuruluşu, kapanışta vade kredisine teminatsız bir garanti vermek üzere, değiştirdi. Rocket Lab ayrıca 28 Haziran 2026’da girdiği $3,6 milyar köprü taahhüdünü sonlandırdı.

Şirketler, işlemin kalan gerekli düzenleyici onaylara ve diğer olağan kapanış koşullarının yerine getirilmesine tabi olarak, 2027 ortasına kadar tamamlanmasının beklendiğini belirttiler.