Alvin Kan, COO ng Bitget Wallet – Interview Series

Alvin Kan, Chief Operating Officer ng Bitget Wallet, ay isang bihasang executive sa teknolohiya at Web3 na may background na sumasaklaw sa pag-unlad ng ecosystem ng blockchain, data analytics, business development, at global operations. Sumali siya sa Bitget Wallet bilang COO noong Nobyembre 2023, pagkatapos ng dalawang taon sa Binance, kung saan siya ay nagsilbing Head of Ecosystem Growth para sa BNB Chain. Bago pumasok sa industriya ng blockchain, ginugol ni Kan ang halos siyam na taon sa LinkedIn, na umangat sa mga posisyon sa account management at analytics bago maging Head of Insights para sa APAC Talent Solutions, kung saan pinamunuan niya ang regional insights team at tumulong sa co-develop ng patented LinkedIn Recruiter Index na ginagamit ng mga kliyente sa buong mundo. Siya rin ay kasapi ng Forbes Business Council.

Bitget Wallet ay isang self-custodial crypto wallet at everyday finance platform na dinisenyo upang gawing praktikal ang digital assets para sa pag-iipon, pagpapadala, paggastos, pagkita, at pamumuhunan. Orihinal na inilunsad bilang BitKeep noong 2018, ang platform ay muling binago ang pangalan bilang Bitget Wallet noong 2023 matapos ang Bitget mag-invest ng $30 million at kumuha ng controlling stake. Ngayon, nagsasabing ang Bitget Wallet ay nagsisilbi sa higit sa 100 milyong users at sumusuporta sa higit sa 130 blockchains, pinagsasama ang multi-chain asset management at trading kasama ang stablecoin payments, crypto cards na gumagana sa Visa at Mastercard networks, QR payments, bank transfers, local fiat on- at off-ramps, earning products, decentralized application access, at exposure sa higit sa isang milyong crypto at tokenized real-world assets. Mananatiling self-custodial ang wallet, ibig sabihin ang mga users ay nananatiling may kontrol sa kanilang assets at private keys, habang ang mas malawak na estratehiya ay patuloy na nakatuon sa pag-position ng blockchain infrastructure bilang isang accessible na alternatibo para sa everyday global financial activity.

Ang iyong karera ay nagdala sa iyo mula sa halos siyam na taon sa LinkedIn, kabilang ang pamumuno sa insights sa APAC, hanggang sa ecosystem growth sa BNB Chain at ngayon bilang COO ng Bitget Wallet. Ano ang nagpatunay sa iyo na ang crypto wallets ay maaaring umunlad lampas sa trading tools at maging everyday financial products, at paano ang iyong mga karanasan sa data, growth, at tradisyunal na teknolohiya ay humubog sa iyong approach?

Naging kumbinsido ako nang dahan-dahan habang pinapanood kung paano nagbabago ang user behavior. Ang trading ay maaaring magdala ng isang tao sa crypto, ngunit ang paghawak ng halaga, pagtanggap ng income, pagpapadala ng pera at pagbabayad para sa pang-araw-araw na gastos ang mga aktibidad na nagbabalik sa kanila nang regular. Kapag ang stablecoins ay naging sapat na likido at maaaring kumonekta sa mga card, QR codes at bank transfers, ang wallet ay nagkaroon ng mas malawak na papel.

Ang aking mga taon sa LinkedIn ay nagturo sa akin na tingnan ang higit pa sa headline growth. Ang APAC ay naglalaman ng mga merkado na may napakakaibang income levels, regulasyon at digital habits, kaya ang global user number ay nagsasabi lamang ng kaunti. Ang frequency, retention at ang dahilan kung bakit bumabalik ang mga tao sa isang produkto ay karaniwang mas nakakaipakita.

Sa BNB Chain, nakita ko ang kabilang bahagi ng equation: kung paano lumalaki ang open infrastructure sa pamamagitan ng ecosystem. Ang isang wallet ay hindi maaaring magtayo ng bawat blockchain, liquidity source o payment network nito mismo. Ang papel nito ay ikonekta ang mga system na iyon at gawing magagamit mula sa isang lugar.

Ating inilalapat ang parehong aral sa Bitget Wallet. Tinutuklas namin kung ano ang sinusubukan ng mga tao, pagkatapos ay dinisenyo ayon sa outcome na iyon. Ang isang taong nais magbayad sa merchant ay hindi dapat mag-isip tungkol sa bridging, gas tokens o settlement routes. Ang produkto ay dapat hawakan ang komplikasyong iyon.

Kung ang isang user ay maaaring tumanggap ng income sa stablecoins, magtago ng dollar-denominated balance, magpadala ng pera sa pamilya at magbayad para sa hapunan mula sa parehong app, ang wallet ay nauna nang lumampas sa orihinal nitong papel bilang trading tool.

Ang Bitget Wallet ay nagsisilbi na sa higit sa 100 milyong users. Ano ang mga pagbabago sa operasyon kapag ang isang crypto wallet ay umabot sa ganitong scale, partikular na sa seguridad, customer support, infrastructure reliability, compliance, at risk management?

Ang scale ay nagbabago sa mga konsekwensya ng bawat operational decision. Ang isang failure na nakakaapekto sa 0.1% ng users ay hindi na isang edge case. Maaari itong makaapekto sa libo-libong tao sa iba’t ibang wika, network at regulatory environments.

Ang seguridad ay dapat gumana sa layers. Kasama dito ang hardware-backed key protection, independent audits, real-time risk monitoring at detection sa paligid ng suspicious contracts at approvals. Ang threat model ay nagbabago rin. Maraming attack ngayon ay tumutarget sa users sa pamamagitan ng impersonation, phishing at misleading transaction requests, kaya ang pagprotekta ng interface ay kasing mahalaga ng pag-secure ng underlying code.

Ang reliability ay nagiging mas kumplikado dahil ang isang global wallet ay nakadepende sa maraming external components: blockchains, RPC providers, liquidity venues, stablecoin issuers, card programs, banking partners at local payment rails. Ang mga system na ito ay may iba’t ibang operating hours at failure modes. Kailangan naming magkaroon ng monitoring, redundancy at clear fallback processes sa buong transaction journey.

Ang customer support ay bahagi rin ng risk detection. Maraming katulad na reports mula sa isang market ay maaaring magpahiwatig ng bagong scam campaign, payment-route disruption o mas malawak na network issue. Ang kakayahang makilala ang mga pattern na ito nang mabilis ay nagiging essential.

Ang pagsunod ay dapat sumasalamin sa serbisyo at sa merkado. Ang sariling pag-iingat, pag-access ng card, konbersyon ng fiat at iba pang mga produktong pinansyal ay maaaring mag-trigger ng iba’t ibang mga kinakailangan. Kaya’t pinagsasama namin ang mga kontrol na partikular sa merkado sa patuloy na pagsusuri ng tagapag-isyu, likididad, blockchain, kasosyo at mga operasyonal na panganib.

Ang kanyang papel ay tiyak, kaya ito ay nakaposisyon kasama ang pagsugpo ng seguridad at malinaw na edukasyon ng gumagamit sa halip na palitan ang mga ito.

Sinabi mo na ang mga wallet ay nakakamit ang parehong pang-araw-araw na tiwala na tradisyonal na kaugnay ng mga bank account. Ano ang kailangan ng isang crypto wallet na ibigay bago ang mga consumer ay tunay na komportable na tratuhin ito bilang kanilang pangunahing pinansyal na interface?

Ang karanasan ay dapat maging maaasahan. Ang mga gumagamit ay kailangan ng tumpak na balanse, malinaw na kabuuang gastos, makatotohanang oras ng settlement at isang naiintindihang paliwanag kung ano ang kanilang pinapahintulutan. Sa paglipas ng panahon, ang nais ng mga tao ay isang onchain financial account — isang matatag, gastusin na balanse na maaari nilang pagtiwalaan kahit ano pa ang nangyayari sa kanilang lokal na pera.

Mukhang basic ito, ngunit ang isang wallet ay maaaring mag-coordinate ng isang blockchain transaction, asset conversion at lokal na payment rail sa background. Ang gumagamit ay dapat pa ring makita ang isang magkakaugnay na transaksyon. Kung may pagkaantala, ang status at susunod na hakbang ay dapat malinaw.

Ang access ay mahalaga katulad ng interface. Ang digital na balanse ay may limitadong araw-araw na halaga kung ang gumagamit ay hindi maaaring gastusin ito sa lokal, ipadala ito sa isang bank account o i-convert sa makatwirang halaga. Ang mga card, QR payments, transfers at maaasahang on- at off-ramps ay nag-uugnay sa wallet sa pinansyal na buhay na mayroon na ang mga tao.

Ang sariling pag-iingat ay nangangailangan din ng malinaw na support at recovery path. Ang mga gumagamit ay kailangan na maunawaan kung aling mga aksyon ang maaaring ma-recover, alin ang final at kung anong proteksyon ang naa-apply sa iba’t ibang sitwasyon. Kung mabigo ang bayad sa renta sa late night, ang gumagamit ay hindi iniisip kung aling network ang nagproseso nito. Gusto nilang malaman kung nasaan ang pera at ano ang dapat nilang gawin sa susunod.

Ang stablecoins ay dumaragdag na nagiging tulay sa pagitan ng crypto infrastructure at pang-araw-araw na pagbabayad. Gaano kahalaga ang mga ito sa estratehiya ng Bitget Wallet, at inaasahan mo ba na ang stablecoins ay magiging mainstream na alternatibo sa tradisyunal na deposito ng bangko para sa pagbabayad at pag-iipon?

Ang stablecoins ay sentral sa aming estratehiya sa pagbabayad dahil nagbibigay ito ng isang pamilyar na unit of account sa mga gumagamit at merchant. Ang balanse na naka-dolar ay mas madali intindihin at gamitin para sa pang-araw-araw na transaksyon kaysa sa isang asset na maaaring magbago ng halaga nang malaki sa loob ng isang araw. Sa praktika, ito ang nagpapahintulot sa amin na mag-alok ng isang bagay na malapit sa isang dollar account sa mga gumagamit na maaaring hindi kailanman nagkaroon ng maaasahang access dito.

Ang aming Onchain Payments Matrix ay nagproseso ng higit sa $177 bilyong stablecoin volume. Ito ay nag-uugnay ng onchain liquidity sa mga tagapag-isyu ng stablecoin, cards, QR networks, bank transfers at local fiat channels. Pinipili ng gumagamit ang isang pamilyar na paraan ng pagbabayad habang ang stablecoins ay nagbibigay ng settlement liquidity sa likod nito.

Para sa mga pagbabayad at cross-border transfers, inaasahan kong ang stablecoins ay lalong magiging mainstream. Maaari itong maglakbay sa buong mundo, magpatuloy nang tuloy-tuloy at bawasan ang bilang ng mga intermediary na kasali sa maraming transaksyon.

Nakikita rin namin ang pag-uugali sa pag-iipon. Sa Latin America at South Asia, ang ilang mga gumagamit ay nagko-convert ng lokal na pera sa stablecoins at pinananatili ang balanse sa halip na agad itong gastusin. Para sa isang taong may limitadong access sa isang dollar account o nabubuhay sa patuloy na volatility ng pera, maaaring maging kapaki-pakinabang ito.

Ang paghahambing sa bank deposits ay nangangailangan pa rin ng pag-iingat. Ang stablecoins ay may kasamang issuer, reserve, redemption at jurisdictional risks. Hindi sila awtomatikong kasama ang deposit insurance o ang buong hanay ng proteksyon na naka-attach sa isang regulated bank account.

Sa ilang mga merkado, ang stablecoins ay maaaring maging isang mahalagang instrumento sa pag-iipon. Sa ibang lugar, mas malamang na sila ay makasama sa bank deposits bilang isang likido na kasangkapan para sa international payments, digital commerce at access sa dollar-denominated value.

Ang Bitget Wallet ay nag-isyu ng higit sa 150,000 card sa 50 markets, habang ang card spending inakala na lumago ng 191% sa unang kalahati ng 2026. Ano ang iyong natutunan mula sa kung paano ginagamit ng mga tao ang mga card na ito, at aling mga pag-uugali ang nagpapahiwatig na ang crypto ay lumilipat mula sa investment activity patungo sa routine spending?

Ang pinakamalinaw na signal ay ang frequency. Sa buong mundo, ang aming card users ay may average na 10 payments per month, na may average transaction size na $28. Sa mga aktibong cardholders sa United States, Europe at Asia, tumataas ang paggamit sa pagitan ng 10 at 14 beses sa isang buwan. Ito ay malapit sa frequency na kaugnay ng everyday debit card use.

Ang mga emerging markets ay kumikilos pa nang mas mabilis, na may card spending na lumago ng 416% sa parehong panahon. Nakarating din kami sa isang punto kung saan ang daily payment users ay higit sa traders sa platform.

Ang $28 transaction ay napakaiba sa isang malaking, madalas na conversion mula sa crypto. Ito ay naaayon sa laki ng ordinaryong consumer purchases. Kapag ang parehong user ay bumalik ilang beses sa loob ng buwan, ang payment ay nagiging isang habit.

Ang mga card ay gumagana dahil pinapayagan nito ang mga balanse ng stablecoin na makarating sa imprastruktura ng merchant na umiiral na. Maaaring pondohan ng isang user ang card mula sa digital na asset, i-tap ito sa isang pamilyar na checkout at magpatuloy sa kanilang araw. Hindi kailangang maunawaan ng merchant ang crypto o baguhin ang kanilang payment system.

Ang pag-uugayang ito ay nagbabago rin ng aming mga prayoridad sa produkto. Ang mga gumagamit ng payment ay nagmamalasakit sa mga rate ng pag-apruba, bilis ng conversion, transparent na gastos at kung ang card ay gumagana nang tuloy-tuloy sa mga lugar na kanilang binibisita. Ang mga operational na detalye ay mas mahalaga sa kanila kaysa sa ginagawa ng merkado sa araw na iyon.

Kung ang mga wallet ay lalong kumukuha ng maliliit, madalas na transaksyon na tradisyonal na pinangangasiwaan ng mga bangko at card network, saan mo nakikita ang pinakamalaking kompetitibong epekto sa mga bangko, card issuers, at fintech companies?

Ang mga cross-border payments at foreign exchange ay mararamdaman ang unang presyon. Ang mga consumer ay patuloy na nakakaranas ng mataas na gastos, pagkaantala at limitadong oras ng operasyon kapag ang pera ay lumilipat sa pagitan ng mga bansa. Ang isang wallet ay maaaring maglaman ng halaga sa stablecoins at ilipat ito sa isang card, QR payment o lokal na bank transfer nang hindi kinakailangang pamahalaan ng user ang ilang financial accounts.

Ang relasyon sa customer ay maaaring magbago rin. Kung ang mga tao ay tumatanggap ng pondo, nagpapanatili ng balanse, nag-iinvest at nagbabayad sa pamamagitan ng wallet, doon nila gagawin ang mas maraming desisyon sa kanilang pananalapi. Ang mga bangko ay maaaring magpatuloy sa pagbibigay ng regulated accounts, settlement at liquidity, kahit na ang consumer ay nakikipag-ugnayan sa kanila nang mas kaunti.

Ang mga card network ay may mas pinaghalong posisyon. Ang QR at account-to-account payments ay maaaring makipagkumpitensya sa mga card sa ilang transaksyon, ngunit ang Visa at Mastercard ay nagbibigay din ng stablecoin-funded wallets ng access sa umiiral na global merchant acceptance. Ang aming sariling card programs ay nagpapakita na ang mga network na ito ay maaaring maging mahalagang distribution partners para sa onchain money.

Ang mga fintech companies ay haharap sa presyon na magbigay ng parehong geographic reach at asset flexibility. Ang isang malakas na domestic product ay maaaring kailanganin pa rin ng mga hiwalay na serbisyo kapag ang user ay naglalakbay, tumatanggap ng international income o nais magpanatili ng ibang currency.

Ang sentral na kompetitibong tanong ay sino ang makakapag-route ng value nang pinaka-epektibo habang pinananatili ang tiwala ng user. Ang underlying transaction ay maaaring maglaman ng ilang provider, kahit na ang consumer ay nakakaranas nito bilang isang payment.

Ang regulatory environment para sa wallets, stablecoins, at digital assets ay may malaking pagkakaiba sa United States, Europe, at Asia-Pacific. Paano nakaaapekto ang mga pagkakaibang ito sa kung anong mga produkto ang maaari mong ialok at kung gaano kabilis ang wallet model ay maaaring mag-scale sa bawat market?

Sa United States, ang GENIUS Act ay nagbigay ng isang federal framework para sa payment stablecoin issuers, kabilang ang mga requirement sa reserves, redemption at anti-money-laundering controls. Ito ay nagbibigay sa mga payment companies ng mas malaking katiyakan tungkol sa mga assets na dumadaan sa system. Ang wallet, custody at money-transmission requirements ay patuloy na nakadepende sa function na inaalok at maaaring maglaman ng parehong federal at state rules.

Ang Europe ay nagbibigay ng mas harmonized framework sa pamamagitan ng MiCA. Ang kakayahang mag-operate sa loob ng isang mas malinaw na regional structure ay sumusuporta sa scale, bagaman ang mga organizational, governance, disclosure at operational requirements ay detalyado. Ang mga kumpanya ay kailangang magdisenyo ng mga produkto at compliance processes nang sabay-sabay mula sa simula.

Ang Asia-Pacific ay kailangang lapitan market by market. Ang Singapore ay nagreregulate ng digital payment token activities sa pamamagitan ng kanilang payments framework, habang ang Hong Kong ay nagtatag ng isang licensing regime para sa fiat-referenced stablecoin issuers. Ang iba pang mga jurisdiction ay nag-aapply ng iba’t ibang rules sa fiat conversion, card issuance, marketing at access sa domestic payment networks.

Ang lokal na imprastruktura ay mahalaga kasabay ng regulasyon. Ang pagkonekta sa isang national QR network o banking system ay karaniwang nangangailangan ng lokal na partners at operational knowledge, kahit na ang onchain portion ng produkto ay globally available.

Para sa Bitget Wallet, ito ay nagdudulot ng isang modular structure. Ang self-custodial wallet ay nananatili sa core, habang ang payment at fiat services ay na-enable sa pamamagitan ng angkop na licensed entities at partners sa bawat market. Ang pace ng expansion ay nakadepende sa parehong regulatory permission at availability ng reliable local rails.

Ang mas malaking user control ay maaari ring magdulot ng mas malaking responsibilidad. Paano mo pinapantayan ang paggawa ng crypto na simple para sa mainstream consumers habang pinoprotektahan ang mga user mula sa custody mistakes, scams, fraud, at irreversible transactions?

Ang wallet ay dapat mag-intervene bago ang user ay pumirma ng isang delikadong bagay. Maaari nitong tuklasin ang mga suspicious contracts, unusual approvals, kilalang scam addresses at transaction requests na hindi tumutugma sa nakikita sa screen. Ang warning ay kailangang ipaliwanag ang aktwal na panganib sa simpleng wika.

Ang dami ng friction ay dapat sumasalamin sa transaction. Ang pagbabayad sa isang kilalang recipient ay dapat mabilis. Ang pagbibigay ng isang bagong deployed contract ng unlimited permission na ilipat ang tokens ay dapat mangailangan ng mas maingat na kumpirmasyon.

Ang key management ay isa pang bahagi ng karanasan. Ang hardware-backed protection at malinaw na recovery options ay maaaring bawasan ang posibilidad ng pagkawala, ngunit ang mga user ay kailangan pa rin ng tapat na paliwanag ng self-custody. Ang ilang mga transaction ay final, at ang ilang lost credentials ay hindi maaaring maibalik sa parehong paraan tulad ng nakalimutang banking password.

Ang aming pondo ng proteksyon ay naaangkop sa mga kwalipikadong pagkawala na kaugnay ng mga insidente na nagmumula sa platform. Hindi ito nagsisilbing pangkalahatang pambayad para sa mga scam, nawalang kredensyal ng pag-recover, o sa bawat transaksyon na awtorisado ng isang gumagamit. Ang malinaw na hangganan ay tumutulong sa mga gumagamit na gumawa ng mas mahusay na desisyon kung paano nila itinatago at ginagamit ang kanilang mga asset.

Sa paglipas ng panahon, ang mga limitasyon sa paggastos, mga setting ng pag-apruba, at mga kontrol sa pinagkakatiwalaang tatanggap ay maaaring gawing mas madaling pamahalaan ang self-custody. Ang isang pangkaraniwang pagbabayad ay maaaring manatiling simple habang ang isang mataas na panganib na aksyon ay tumatanggap ng karagdagang atensyon na nararapat nito.

Sa Vietnam, ang kabuuang volume ng QR payment sa pamamagitan ng Bitget Wallet ay tumataas ng apat na beses sa loob ng anim na buwan. Inaasahan mo bang ang mga umuusbong na merkado ay tatanggap ng wallet-based na financial infrastructure nang mas mabilis kaysa sa mga naunlad na ekonomiya na may mga umiiral na banking system, at ano ang mga salik na nagtutulak sa pagkakaibang ito?

Ang pangunahing layunin ay magbabago depende sa kaso ng paggamit. Para sa pang-araw-araw na pagbabayad, pag-access sa dolyar at cross-border na paglipat, maraming umuusbong na merkado ay mabilis na gumagalaw dahil mas madali makita ang pagbuti kumpara sa umiiral na mga opsyon.

Sa Vietnam, ang kabuuang volume ng QR payment sa pamamagitan ng Bitget Wallet ay tumataas ng apat na beses sa loob ng anim na buwan. Ang average na buwanang paggastos bawat gumagamit ay tumataas din sa loob ng anim na sunud-sunod na buwan. Sa aming network, halos kalahati ng mga bagong gumagamit ng pagbabayad sa panahong iyon ay nagsimula sa pamamagitan ng QR payments sa mga umuusbong na merkado.

Ang Nigeria ay nagpapakita ng katulad na pattern sa pamamagitan ng ibang rail. Ang paggastos sa bank-transfer ay tumaas ng higit sa 80% sa loob ng anim na buwan, habang ang bilang ng mga pagbabayad ay tumaas ng higit sa 60%. Ipinapakita nito na ang mga gumagamit ay bumabalik sa produkto para sa paulit-ulit na transaksyon.

Ang mga merkadong ito ay madalas na pinagsasama ang malakas na mobile-payment na gawi sa praktikal na pangangailangan para sa mga asset na may matatag na halaga o mas madaling cross-border na paggalaw. Ang produkto ay tumutugma sa gawi na umiiral na. Ang mga gumagamit sa Vietnam ay sanay sa pag-scan ng QR codes, habang ang mga gumagamit sa Nigeria ay regular na nagtatransfer ng pera sa mga bank account. Ang wallet ay hindi hiniling sa kanila na mag-adopt ng hindi pamilyar na checkout process.

Ang mga naunlad na merkado ay may maaasahang banking at card system, kaya ang pag-aampon ay maaaring unang mag-concentrate sa paglalakbay, internasyonal na kalakalan, digital-asset spending at investment access. Ang relatibong benepisyo ay iba.

Kung ang mga crypto wallet ay sa huli ay magbibigay ng mga pagbabayad, pag-iipon, pag-iinvest, card, pautang, at cross-border na paglipat sa pamamagitan ng isang interface, saan nagtatapos ang wallet at nagsisimula ang bangko? Ano ang mga operational, regulatory, o economic na limitasyon na maaaring pigilan ang mga wallet na ganap na palitan ang tradisyunal na bank account?

Ang bangko ay sa huli ay isang regulated balance sheet at isang set ng legal na obligasyon. Ang mga bangko ay tumatanggap ng deposito, nagpapalawig ng kredito, nagma-manage ng liquidity at maturity risk, at nagpapatakbo sa loob ng mga framework na maaaring maglaman ng capital requirements, supervision at deposit insurance.

Ang isang self-custodial wallet ay may ibang papel. Pinapayagan nito ang mga gumagamit na kontrolin ang kanilang mga asset at ma-access ang payment rails, stablecoin issuers, investment products, lending protocols at regulated financial partners. Ang mga serbisyong ito ay maaaring lumitaw sa isang aplikasyon, ngunit ang mga obligasyon sa likod nito ay nananatiling distributed sa ilang provider.

Ang Assetback ay isang kamakailang halimbawa kung paano maaaring magkasama ang mga function na ito. Kung magagamit, ang mga kwalipikadong Bitget Wallet Card user ay maaaring ilipat ang cashback sa Bitcoin, tokenized gold o tokenized stocks at ETFs. Nakikita ng gumagamit ang koneksyon sa pagitan ng pangkaraniwang paggastos at pag-accumulate ng asset. Sa likod ng karanasang ito, ang payment processing, asset issuance, settlement at regulatory responsibilities ay patuloy na kinabibilangan ng iba’t ibang system at entity.

Mayroon ding mga function na hindi inherent na ibinibigay ng wallet. Kabilang dito ang insured deposits, unsecured consumer credit, central-bank liquidity at universal dispute resolution. Ang mga blockchain transaction ay maaaring final, habang ang mga consumer ay sanay sa chargebacks at institutional account recovery. Ang mga wallet ay nakasalalay din sa stablecoin issuers, blockchains, liquidity providers at local payment partners.

Ang regulasyon ay magtatakda kung gaano malapit ang mga serbisyong ito ay maaaring pagsamahin. Kapag nagsimulang hawakan ng isang provider ang customer funds, mag-aalok ng returns o mag-intermediate ng credit, maaaring mag-umpisa ito ng mga responsibilidad na kaugnay ng regulated financial institution.

Inaasahan kong maraming gumagamit ang makakaranas ng account bilang kanilang dolyar account — ang lugar kung saan nila itinatago ang halaga, tumatanggap ng bayad at gumagastos araw-araw — kahit na patuloy na gumagana ang mga bangko, stablecoin issuers, card networks at investment providers sa ilalim. Ang hangganan ay maaaring maging hindi gaanong nakikita sa app, ngunit mananatiling mahalaga sa operasyon, ekonomiya at legal.

Salamat sa mahusay na interview. Ang mga mambabasa na interesado sa pag-aaral ng iba’t ibang opsyon ng wallet na magagamit ay dapat bisitahin ang Bitget Wallet.