Ran Grushkowsky, CEO at Co-founder ng MassPay – Seriya ng Panayam

Ran Grushkowsky ay Co-founder at CEO ng MassPay, nagdadala ng higit sa dalawang dekada ng fintech, engineering, at pamumuno sa entrepreneurship sa misyon ng kumpanya na maghatid ng pandaigdigang, instant, at sumusunod na mga payout sa malakihang sukat. Isang tagapagtayo sa puso, si Ran ay dalubhasa sa pag-transform ng kumplikadong mga sistemang pinansyal at regulasyon sa modernong at intuitive na karanasan ng gumagamit. Si Ran ay kilalang lider sa industriya na may malalim na karanasan sa cross-border payments, regulatory compliance (AML/KYC), embedded finance, remittances at fraud prevention.

Sa bago pa ang MassPay, nagtatag siya ng ilang mga negosyo mula sa simula—kabilang ang WireCash, ATMCash, at TrueMp3s—na lumikha ng mga platform na umabot sa milyun-milyong gumagamit, nakipagkasundo sa mga enterprise partnership, at pinamunuan ang mga proseso ng M&A mula sa parehong panig ng produkto at deal table. Sa MassPay, ginagabayan niya ang bisyon, kultura, at global growth strategy ng kumpanya, tinitiyak na ang mga kliyente ay tumatanggap ng mabilis, seamless, at secure na karanasan sa payout na hinihingi ng mga modernong platform.

Ang MassPay ay isang fintech platform na nagbibigay-daan sa mga negosyo na magpadala ng pandaigdigang payout sa pamamagitan ng isang API, sumusuporta sa higit sa 70 na pera sa higit sa 200+ bansa. Nag-aalok ito ng maraming paraan ng pagbabayad kabilang ang bank transfers, digital wallets, debit cards, cash pickup, at cryptocurrency, habang hinahawakan ang mga kinakailangan sa compliance tulad ng KYC at KYB. Dinisenyo para sa mga marketplace, gig platform, at mga enterprise, pinapasimple ng MassPay ang cross-border payments gamit ang intelligent routing at scalable infrastructure, na nagpapahintulot sa mga kumpanya na mag-operate globally nang hindi kinakailangang bumuo ng sarili nilang payout system.

Sinimulan mo ang pag-eksperimento sa digital distribution noong panahon ng MP3 bago pa man ang Napster, pagkatapos ay nagtatag ng maagang infrastructure para sa remittance, at sa huli ay co-founded ang MassPay noong 2019 na may $1,500 lamang. Paano hinubog ng mga unang karanasang iyon ang iyong bisyon sa pagbuo ng isang modernong pandaigdigang payout platform?

Ang mga unang kabanata ay nagturo sa akin ng dalawang bagay: ang distribusyon ay laging mas mabilis kaysa pera, at ang karanasan ng gumagamit ay laging mas mahusay kaysa teorya. Noong panahon ng MP3, nakita naming naging global ang nilalaman nang magdamag habang ang mga bayad ay dahan-dahang dumadaan sa mga legacy rails. Pagkatapos, sa USend, ang pagtatayo ng remittance infrastructure ay nagdala sa akin harap-harapan sa bawat punto ng friction sa cross-border flows – KYC, correspondent banks, last-mile delivery. Ang napansin ko sa parehong karanasan ay ang parehong pattern: nasanay na ang mga tao sa komplikasyon kaya tumigil na silang magtanong. Bakit dapat mas mahirap ang pagpapadala ng pera sa ibang bansa kaysa sa pagpapadala ng file? Nang itinatag ko ang MassPay noong 2019, iyon ang aming north star – magtayo ng payout layer na pakiramdam ay kasing instant at intuitive ng pagpapadala ng mensahe, habang nananatiling lubos na sumusunod sa likod. Ang pagiging simple sa ibabaw ay nangangailangan ng pinakamataas na sopistikasyon sa ilalim.

Ang MassPay ay nagpoposisyon ng sarili bilang isang “payout orchestration layer” kaysa simpleng provider ng payments. Para sa mga mamumuhunan at propesyonal sa fintech, paano natin dapat intindihin ang pagkakaibang ito, at bakit mahalaga ang orchestration sa kasalukuyang fragmented na global payments ecosystem?

Ang tradisyonal na provider ng payments ay iniisip sa terminong “naglilipat kami ng pondo mula A papuntang B.” Ang payout orchestration layer ay nagtatanong ng ibang tanong: para sa partikular na transaksyon, corridor, at recipient na ito, ano ang pinakamainam na daan? At ang pinakamainam ay nangangahulugang pinakamahusay para sa parehong panig—ang nagpadala ay may prayoridad sa gastos at bilis, ang tumatanggap ay may sariling mga kagustuhan at limitasyon.

Mahalaga ang orchestration dahil ang global payments ay likas na fragmented. Mga card, bank rails, real-time networks, wallets, stablecoins, cash pickup—walang iisang rail ang sumasaklaw nang maayos sa buong mundo.

Nakaupo ang MassPay sa ibabaw ng mga rail na iyon, gamit ang AI at proprietary routing logic upang dinamiko na pumili at mag-re-route batay sa bilis, gastos, compliance, at kagustuhan ng recipient sa real time. Ang resulta ay mas mataas na success rates, mas kaunting nabigong payout, at kakayahang magdagdag o magpalit ng mga rail nang hindi muling binubuo ang buong stack.

Ang aming Q1 2026 results – higit sa 3x na paglago ng volume taon-taon – ay talagang senyales na ang modelong ito ay tumatanggap sa enterprise scale. Kapag gumagana ang orchestration, sumusunod ang mga numero.

Ang cross-border payouts ay nananatiling isa sa pinakamalalang bahagi ng financial infrastructure. Ano ang pinakamalaking teknikal at regulasyong bottleneck na iyong naranasan sa pagbuo ng global payment rails, at paano nilapitan ng MassPay ang pagresolba nito?

Ang pinakamahirap na problema ay bihirang puro teknikal o puro regulasyon lamang—nasa intersection ng pareho. Sa teknikal na aspeto, ang global payouts ay kinabibilangan ng hindi maaasahang local rails, hindi pare-parehong data standards, at lubos na magkakaibang kagustuhan ng recipient ayon sa merkado. Pagkatapos, nagdadagdag ang mga regulator ng KYC, KYB, AML, tax reporting, at capital controls na lubos na nag-iiba-iba mula bansa hanggang bansa—at patuloy na nagbabago.

Ang aming approach ay itigil ang pagtrato sa compliance bilang isang checkpoint at simulan itong ituring na infrastructure. Ang MassPay ay nag-embed ng compliance direkta sa payout flow, kaya ang screening, verification, at reporting ay nangyayari sa background nang walang friction para sa end user o karanasan ng brand ng kliyente. Sa panig ng mga rail, nagtatag kami ng direktang relasyon sa mga lokal na bangko at last-mile partners imbis na mag-route sa pamamagitan ng mga aggregator—nagbibigay ito sa amin ng mas mataas na success rates, mas mabilis na settlement, at totoong visibility kapag may nangyaring mali.

Ang iyong platform ay nag-iintegrate sa mga pangunahing financial network tulad ng Visa at JPMorgan habang sumusuporta rin sa crypto at alternative rails. Paano mo iniisip ang balanse sa pagitan ng tradisyonal na banking infrastructure at mga bagong digital asset-based systems?

Hindi namin nakikita ang tradisyonal at crypto bilang magkasalungat na kampo—nakikita namin sila bilang mga rail na may iba’t ibang lakas. Ang Visa, JPMorgan, at mga global banking partners ay nagbibigay ng mapagkakatiwalaang coverage, malawak na card reach, at access sa domestic real-time networks. Ang crypto at stablecoin rails ay nagdadala ng 24/7 settlement, mas kaunting intermediaries, at tunay na mga advantage sa ilang corridor at emerging markets kung saan manipis ang tradisyonal na infrastructure.

Ang trabaho ng MassPay ay i-abstract ang komplikasyong iyon mula sa kliyente. Para sa bawat transaksyon, ang aming orchestration layer ay nag-e-evaluate: ang card, bank transfer, local wallet, o stablecoin route ba ang pinakamainam para sa user na ito, lokasyon, at compliance profile? Hindi na kailangang pag-isipan ito ng kliyente—kailangan lang nila na maipadala ang payout.

Ang modelong ito ay nagbibigay din sa amin ng tibay. Lalabas ang mga bagong rail at magbabago ang mga umiiral, ngunit ang orchestration logic ay mananatiling pareho. Hindi kami tumataya na isang rail lamang ang magwawagi. Binubuo namin ang layer na gumagana kahit anong rail ang manalo.

Ang MassPay ay nanatiling ganap na bootstrapped habang nagpoproseso ng bilyon-bilyong volume. Ano ang mga benepisyo na ibinigay nito sa inyo kumpara sa mga venture-backed na kakumpitensya, at saan ito naging mahirap sa scaling?

Mula pa sa simula, ang aming team ay binubuo ng mga lubos na kakayahang indibidwal—at iyon ang nagtakda ng tono para sa lahat. Pinahintulutan kaming maging napaka-intentional sa bawat desisyon, mabilis kumilos, at tumakbo sa isang napaka-direktang landas patungo sa pagbuo ng tunay, kumikitang negosyo. Ang momentum na iyon ang nagbigay-daan sa amin na magpatuloy nang hindi kailanman kailangan ng panlabas na pondo.

Nagtakda ito ng pamantayan kung paano kami mag-ooperate—walang vanity projects. Para sa kung gaano kami kasipag magtrabaho. At para sa kung sino ang aming kinukuha, parehong propesyonal at kultural. Hindi namin binababa ang pamantayang iyon.

Sa panahon ngayon, sa tamang mga tool at tamang tao, maaari kang makamit ang kahanga-hangang mga bagay gamit ang mas maliliit na koponan. Kapag lahat ay A player, ang antas ng pagganap ay iba na.

Maraming fintech startup ang inuuna ang paglago kaysa profitability. Kinuha mo ang kabaligtaran. Anong mga aral ang natutunan mo mula sa pagbuo ng isang revenue-first na kumpanya sa isang industriya na mabigat sa kapital?

Hindi ito tungkol sa pag-prioritize ng profitability kaysa growth, kundi tungkol sa pag-unawa kung aling bahagi ng negosyo ang nagbubuo ng pinakamalusog na pangmatagalang roadmap. Pinili naming mag-focus sa payout side dahil ito ay tunay na mahirap—at iyon ang dahilan kung bakit kakaunti lamang ang mga manlalaro na nakakagawa nito nang maayos sa scale.

Para sa isang malaking kumpanya na kailangang magpadala ng pera globally, nang epektibo, sa daan-daang corridor, at posibleng gawing profit center imbes na cost—hindi madaling makuha ang mga opsyon na iyon. Ang infrastructure, compliance, at last-mile relationships—tumagal ng taon upang maitayo nang tama.

Sinasadya naming pinili ang mas mahirap na daan. Ang komplikasyon ay ang moat. At kapag nalutas mo ang isang mahirap na problema na tunay na kailangan ng merkado, ang epekto at profitability ay natural na susunod.

Isa sa mga paulit-ulit na tema sa payouts ay ang delayed o failed payments, lalo na para sa mga freelancer at global earners. Mula sa perspektibo ng system, bakit patuloy itong problema, at ano ang kailangang magbago sa antas ng infrastructure?

Ang delayed at failed payouts ay patuloy dahil ang system ay karamihan pa ring nakabatay sa brittle, one-size-fits-all na mga rail. Bawat bansa ay may sariling data requirements, regulatory checks, preferred payment methods, at formatting quirks tungkol sa simpleng bagay tulad ng kung paano dapat lumitaw ang pangalan o address. Kung may isang field na mali—o bumagsak ang isang lokal na rail—nabibigo ang transaksyon o natitigil sa limbo nang walang malinaw na landas ng resolusyon.

Hindi solusyon ang isang mas mahusay na rail lamang. Ito ay katalinuhan sa itaas ng mga rail. Sa MassPay, itinuturing naming ang payouts tulad ng routing logistics—ang aming orchestration engine ay pumipili ng optimal na daan para sa bawat transaksyon at awtomatikong nagfa-fail over kapag may nasira. Ina-normalize namin ang data, nilalocalize ang mga format, at nagtatayo ng feedback loops upang bawat pagkabigo ay gawing mas matalino ang susunod na pagtatangka.

Ang kailangang magbago sa antas ng infrastructure ay ang industriya na lumayo sa pag-aakalang isang ruta ay makakapaglingkod sa lahat. Masyadong fragmented ang mundo para diyan. Ang mga platform na nagreresolba nito ay yaong nagtatayo para sa fragmentation imbis na magpanggap na wala ito.

Ang compliance ay madalas na tinitingnan bilang hadlang, ngunit ang iyong platform ay nag-embed ng KYC at KYB sa onboarding flow. Paano mo ginagawang competitive advantage ang compliance sa halip na bottleneck?

Naisip naming maaga na ang compliance ay hindi maaaring maging hiwalay, masakit na layer—kailangan itong i-embed at maging invisible. Ang mga user ay nananatili sa loob ng environment ng kliyente habang kami ang humahawak ng verification, sanctions screening, at patuloy na monitoring sa likod ng eksena. White-labeled, seamless, at hindi nakakaabala.

Dalawang bagay ang ginagawa nito. Una, lubos nitong binabawasan ang onboarding friction at abandonment. Pangalawa, pinapayagan nito ang mga kliyente na mag-scale globally nang hindi kailangang maging mga eksperto sa regulasyon sa bawat hurisdiksyon na kanilang pinaglilingkuran—iyon ang aming trabaho.

Naglilingkod ito bilang tunay na competitive advantage kapag ang compliance ay nakabaon direkta sa orchestration logic—nagbibigay-alam kung aling mga rail ang maaaring gamitin, saan, at sa anong kondisyon. Sa puntong iyon, hindi na ito gate kundi enabler. Ang mga kliyente ay maaaring kumilos nang mas mabilis at maabot ang mas maraming merkado dahil ang compliance infrastructure ay naroon na, gumagana na, at pinagkakatiwalaan na.

Sa pag-usbong ng creator economy, gig platforms, at global marketplaces, paano nagbabago ang payout infrastructure upang suportahan ang mga bagong economic model na ito?

Ang mga bagong economic model na ito ay may iisang pangunahing pangangailangan: sila ay global, real-time, at participant-centric. Ang isang creator sa Tel-Aviv, isang driver sa Mexico, isang marketplace seller sa Poland—lahat sila ay inaasahan na ma-access ang kanilang kinikita agad, sa paraan na angkop sa kanilang lokal na konteksto. Ang payouts ay kailangang pakiramdam na streaming, hindi batch processing.

Ang infrastructure ay umuunlad alinsunod—mula sa single-rail, domestic systems patungo sa multi-rail orchestration layers na maaaring magsilbi sa maraming merkado at kagustuhan nang sabay-sabay. Ibig sabihin nito ay instant card payouts kung saan nangingibabaw ang mga card, wallets o cash pickup kung saan mababa ang banking penetration, at stablecoins sa mga high-inflation market kung saan mahalaga ang katatagan ng pera.

Ang nakikita namin ay ang mga platform na itinuturing ang payouts bilang isang produkto—mabilis, flexible, transparent, at localized—ay nananalo sa retention at global expansion. Kapag nababayaran nang maayos ang iyong mga kumikita, sila ay mananatili. Iyon ay isang simpleng katotohanan na ngayon ay binubuo ng mga pinakamahusay na platform ang kanilang buong payout strategy.

Tumingin sa hinaharap, nakikita mo ba ang kinabukasan ng global payments na magko-consolidate sa iilang dominanteng network, o mag-fragment pa nang higit sa mga specialized rails na konektado sa pamamagitan ng orchestration layers tulad ng MassPay?

Nananalo ang fragmentation—at hindi ito problema, ito ang arkitektura. Ang ideya na iisang o dalawang dominanteng network ang magsasalo ng global payments ay hindi kinikilala ang pangunahing katotohanan na ang paggalaw ng pera ay lubos na lokal. Ang mga regulatory environment, banking infrastructure, consumer preferences, at currency dynamics ay nag-iiba nang labis sa bawat merkado para sa anumang iisang network na magsilbi sa lahat nang optimal.

Makikita natin ang patuloy na pagdami ng mga specialized rail—real-time domestic networks, stablecoins, card networks, wallets—bawat isa ay dominant sa kanilang sariling konteksto. Ang connective tissue sa pagitan nila ay kung saan nabubuo ang tunay na halaga. Ang mga orchestration layer ay nagiging operating system ng global payments—nag-aabstract ng komplikasyon, nagruruta nang matalino, at nagbibigay sa mga platform ng isang solong integration point sa lahat ng ito.

Naitayo ang MassPay sa eksaktong tesis na iyon. Ang mga magwawagi sa espasyong ito ay ang mga platform na magpapatakbo ng lahat ng rail nang seamless. Iyon ang direksyon na tinatahak ng industriya, at sa totoo lang ito lamang ang modelong makakasabay sa bilis ng pag-usbong ng mga bagong paraan ng pagbabayad at mga merkado.

Salamat sa mahusay na panayam, mga mambabasa na nais pang matuto ay dapat bumisita sa MassPay.