KYC/AML – Sino ang Proaktibo? Sino ang Nasasailalim sa Pagbatikos?

Ang AML (anti-money laundering) ay tumutukoy sa mga batas, regulasyon, at patakaran na ginagamit ng mga institusyong pinansyal upang subaybayan at suriin ang pinagmulan ng pondo ng mga customer, at upang matiyak na ang mga pondo ay nakuha nang legal; nagsisilbing hadlang ang AML para sa mga kriminal na nagnanais itago at ilipat ang ilegal na pera.

Isang subset sa ilalim ng mas malawak na payong ng AML ay ang KYC (know-your-client/customer). Ang KYC ay ang pagkolekta ng datos ng mga institusyong pinansyal upang mas makilala ang kanilang mga customer at magtatag ng profile ng customer na naglalarawan ng tolerance sa panganib, kalagayang pinansyal, at kaalaman sa pananalapi ng isang customer. Kadalasang kinokolekta sa proseso ng KYC ang mga notarized na pasaporte at mga utility bill, katayuang pang-empleyo, netong halaga, pinagmulan at paglalarawan ng mga pondo, atbp. Ginagamit ang KYC upang protektahan ang institusyong pinansyal at ang customer.

While KYC/AML plays an important role in investing, not all financial institutions are equally thorough in the collection of KYC/AML data.  There have been multiple companies in the digital asset industry that have come under fire for lax approaches to the KYC /AML verification process.  By contrast, there are also multiple instances of companies in the digital asset industry that have taken proactive approaches.

Why are KYC and AML practices important?

Bagaman kanais-nais na mabuhay sa isang mundong walang masasamang manlalaro, ito ay hindi katotohanan. Ang KYC/AML ay may papel sa paglikha ng ligtas at patas na pamilihang pinansyal para sa lahat. Nagbibigay din ito ng paraan ng paghabol laban sa mga napatunayang kumikilos nang may masamang intensyon.

May mga kahinaan sa pagsisikap na itaguyod ang patas na pamilihan – partikular ang pagkawala ng privacy. Oo, maaaring makakuha ng mas mahusay na kaligtasan ang mga tapat na mamumuhunan, ngunit napipilitan din silang isuko ang mahahalagang impormasyong pagkakakilanlan tungkol sa kanilang sarili. Ito ay isang makatwirang alalahanin; kapag isinusuko ang personal na datos, pinagkakatiwalaan mong ito ay ligtas na poprotektahan ng tumatanggap na entidad. Sa kasamaang palad, ang mga institusyong pinansyal ay hindi ligtas sa mga paglabag sa datos tulad ng kamakailang ipinakita ng Canada Revenue Agency na nagkaroon ng paglabag sa mahigit 48,500 na account.

Lax Data-Gathering

Sa kabila ng mga nabanggit na benepisyo ng KYC/AML, maraming kumpanya ang pumili ng kalahating pusong paglapit sa mga praktis na ito. Ang mga sumusunod ay dalawang kamakailang halimbawa lamang mula sa maraming naglalarawan nito.

Binance Sinusuhan

Isa sa pinakamalaking cryptocurrency exchange sa mundo, inaasahan na susunod ang Binance sa magagandang praktis ng KYC/AML. Gayunpaman, hindi ito nakikita ng Japanese exchange na Zaif. Ang mas hindi kilalang exchange na ito ay ngayon nagsusuhan ang Binance dahil sa ‘maluwag’ na mga praktis ng KYC/AML. Ang kaso ay nag-ugat sa isang pag-hack ng Zaif noong 2018, kung saan humigit-kumulang $60M na ninakaw na asset ang nalabhan sa pamamagitan ng Binance – isang pangyayari na pinaniniwalaan ng Zaif na hindi sana nangyari kung ang mga prosedurang KYC/AML ay naaayon.

ePayments Isinara ng FINRA

Sa pagkakataong ito, ang payment processor na ePayments ay sumailalim sa lockdown na ipinataw ng FINRA noong unang bahagi ng 2020. Bagaman nanatiling tahimik ang kumpanya tungkol sa dahilan nito, alam na ang lockdown ay nagmula sa maluwag na paglapit sa KYC/AML. Sa mga nagdaang araw, nagbigay ng maliit na update ang ePayments, na nagsasaad na magsisimula itong i-restart ang platform sa lalong madaling panahon – bagaman ititigil na ang suporta para sa mga cryptocurrency – matapos ang ilang buwang pagreporma ng kanilang paglapit sa KYC/AML.

Learning by Example

Bagaman may mga hindi nagbigay ng sapat na diin sa KYC/AML, may iba naman na nagmasid at natuto mula sa mga paglabag na ito. Ang mga sumusunod ay mga halimbawa nito, na nagpapakita ng parehong pag-unlad ng serbisyo at pag-aampon.

BnkToTheFuture Namumuhunan sa/Nag-aampon ng Blockpass

Ang kamakailang anunsyo na ito ay higit pa sa isang simpleng pamumuhunan. Ang BnkToTheFuture ay mag-iintegrate ng isang solusyong iniayon ng Blockpass, na layuning mapadali ang komprehensibo at epektibong mga prosedura ng KYC/AML.

Securitize Ginagawang Madali ang KYC

Ang nangungunang kumpanya sa industriya, Securitize, ay kamakailan lamang naglunsad ng bagong serbisyo na tinawag na ‘Securitize ID’. Ang serbisyong ito ay ginawa upang magdala ng bagong kahusayan sa mga prosedura ng KYC/AML. Sa esensya, pinapayagan nito ang isang mamumuhunan na ma-‘whitelist’ matapos makumpleto ang mga proseso ng KYC/AML sa pamamagitan ng Securitize. Ang pagiging whitelist ay nangangahulugang pagkakaloob ng natatanging investor ID, na kinikilala ng mga kasamang kumpanya – ibig sabihin, hindi na kailangang ulitin ang proseso ng paulit-ulit.

A Growing Industry

Kung may matututuhan man mula sa iba’t ibang halimbawang ito, ito ay na ang mundo ng blockchain ay kailangang seryosohin ang KYC/AML. Bagaman maaaring wala pang mga serbisyo na tumutugma sa pangangailangang ito noon, hindi na ito ang sitwasyon ngayon. Sa hinaharap, asahan ang pagtaas ng pag-aampon ng mga serbisyong iniayon para sa KYC/AML, habang ang mga kumpanya ay nagnanais iwasan ang galit ng mga regulator, at tiyakin ang patas na pamilihan para sa kanilang mga kliyente.