Nagbabala ang Federal Reserve, FDIC, at OCC sa mga Panganib ng Crypto sa mga Bangko (Enero 2023)

Noong Enero 3, 2023, naglabas ang Federal Reserve, FDIC, at OCC ng magkasanib na pahayag tungkol sa mga panganib ng crypto asset para sa mga bangko sa Estados Unidos.

Humihingi noon ang mga bangko ng mas malinaw na patnubay sa mga gawaing kaugnay ng crypto. Ipinaliwanag ng pahayag ang mga panganib at paraan ng pangangasiwa; hindi ito nagtakda ng pangkalahatang pagbabawal sa pagbibigay ng serbisyong bangko sa mga kliyenteng nasa sektor ng crypto.

Nagbabala ang mga regulator tungkol sa mga scam, pandaraya, kawalang-katiyakan sa batas, at mapanlinlang na impormasyon sa sektor ng crypto.

“Mahalagang hindi lumipat sa sistema ng pagbabangko ang mga panganib sa sektor ng crypto asset na hindi kayang bawasan o kontrolin,” diin ng mga ahensya.

Sinusuri ng mga regulator ang mga panukala ng mga bangko nang paisa-isa habang pinalalawak ang kanilang pag-unawa sa mga panganib para sa mga bangko, kliyente, at mas malawak na sistemang pinansyal.

Kaya maingat ang kanilang pamamaraan. Maglalabas sila ng karagdagang pahayag tungkol sa mga gawaing crypto ng mga bangko kung kinakailangan at patuloy na makikipagtulungan sa iba pang ahensya.

Paghiling ng Mas Malinaw na Patnubay

Lumabas ang pahayag habang nananawagan ang mga gumagawa ng patakaran sa US ng higit na pagiging bukas at pangangasiwa sa sektor matapos ang pagkabangkarote ng FTX noong Nobyembre 2022.

Noong Enero 3, 2023, nagpahayag sa hukuman sa New York ang dating CEO ng FTX na si Sam Bankman-Fried na hindi siya nagkasala sa walong sakdal. Kabilang dito ang pandaraya gamit ang elektronikong komunikasyon, pandaraya sa mga securities, money laundering, at pakikipagsabwatan. Iniulat noon na maaaring umabot sa 115 taon ang pinagsamang pinakamataas na parusang pagkakakulong; hindi ito parusang naipataw na ng hukuman.

Humarap siya sa hukuman halos dalawang buwan matapos maghain ng pagkabangkarote ang FTX, na yumanig sa industriya ng crypto.

May malaking kakulangan noon sa mga pondo ng mga kliyente at mamumuhunan. Nagsampa ang Department of Justice, SEC, at CFTC ng mga kasong may kaugnayan sa pinaghihinalaang pandaraya. Ang mga sakdal at paratang sa mga kasong sibil ay hindi pa pinal na pasya ng hukuman noong panahong iyon.

Inaresto si Bankman-Fried sa Bahamas noong Disyembre 2022 at pagkatapos ay isinailalim sa ekstradisyon patungo sa US. Noong unang bahagi ng Enero 2023, nakatira siya sa kanyang mga magulang sa ilalim ng personal na kasunduan sa piyansa na nagkakahalaga ng 250 milyong dolyar; hindi nangangahulugang binayaran nang buo sa salapi ang halagang iyon. Umamin na sa kasalanan at nakikipagtulungan sa mga tagausig sina Caroline Ellison, dating CEO ng kaugnay na kumpanyang pangkalakalan na Alameda Research, at Gary Wang, kapwa tagapagtatag ng FTX.

Pansamantalang itinakda ni Hukom Lewis Kaplan ang pagsisimula ng paglilitis sa Oktubre 2, 2023. Isang karagdagang kondisyon ng paglaya ang nagbabawal kay Bankman-Fried na gamitin ang mga asset ng FTX o Alameda.

Mga Pangunahing Panganib na Kaugnay ng Crypto

Tinukoy ng magkasanib na pahayag noong Enero 3, 2023 ang mga panganib sa mga bangko na kaugnay ng crypto asset at ng sektor ng crypto.

Kabilang sa mga regulator na ito ang Board of Governors ng Federal Reserve System, ang Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), at ang Office of the Comptroller of the Currency (OCC).

Nagbabala ang tatlong regulator sa mga bangko tungkol sa maraming panganib na may kaugnayan sa cryptocurrencies, kabilang ang mababang kalidad ng pamamahala ng panganib at mga gawi sa pamamahala sa mga crypto firm.

Ang pagkakaugnay-ugnay ng mga kumpanyang crypto ay maaaring magdulot ng sobrang konsentrasyon ng panganib at pagkalat ng mga problema mula sa isang kumpanya patungo sa iba. Mahalaga rin ito sa mga bangkong may pagkakalantad sa sektor.

Kabilang sa iba pang panganib ang pandaraya, kawalang-katiyakan sa batas tungkol sa pag-iingat ng asset, pagtubos at pagmamay-ari, at matitinding pagbabago ng presyo na maaaring makaapekto sa mga deposito ng mga kumpanya. Maaari ring humarap ang mga stablecoin sa sabay-sabay at malawakang kahilingan sa pagtubos.

Ayon sa pahayag, may dagdag na panganib sa bukas, pampubliko, at desentralisadong mga network: hindi malinaw na pamamahala at pananagutan, pagkaantala ng serbisyo, cyberattack, nawawala o nakandadong mga asset, at ilegal na pagpopondo.

Nagbabala rin ang mga ahensya tungkol sa mali o mapanlinlang na impormasyon, kabilang ang huwad na pahayag tungkol sa pederal na seguro sa deposito sa US. Maaaring makapinsala ang ganitong gawain sa mga indibidwal at institusyunal na mamumuhunan, kliyente, at kabilang partido sa mga transaksyon.

Ang pahayag tungkol sa pag-isyu o paghawak ng crypto asset para sa sariling account ay tumutukoy sa mga bangko, hindi lamang sa mga kumpanyang crypto. Ayon sa pananaw ng mga regulator noon, ang ganitong gawain sa bukas, pampubliko, o desentralisadong mga network ay malamang na hindi naaayon sa ligtas at matatag na pagbabangko. Nabahala rin sila sa mga modelo ng negosyo ng bangko na labis na nakatuon sa crypto.

Patnubay sa mga Bangko

Sinundan ng pahayag ang isang taon ng pagkabangkarote at iba pang problema sa malalaking kumpanyang crypto. Dahil dito, naging maingat ang mga regulator sa pagsusuri ng mga panukala ng mga bangko.

Noong 2022, naganap ang pagbagsak ng TerraUSD, ang mali o mapanlinlang na pahayag ng Voyager tungkol sa seguro sa deposito, at ang pagbagsak ng crypto exchange na FTX.

Nilinaw ng mga ahensya na hindi ipinagbabawal o hinahadlangan ang mga bangko sa pagbibigay ng mga serbisyong pinahihintulutan ng batas sa ilang grupo ng kliyente. Gayunman, kailangang maingat nilang suriin ang mga panganib ng mga gawaing crypto.

Minomonitor ng mga regulator ang mga bangkong may ganitong panganib at sinusuri ang kanilang mga plano sa crypto.

Sinusuri ang mga panukalang gawain ayon sa kaligtasan at katatagan ng bangko, proteksyon ng mamimili, at pagsunod sa naaangkop na batas.

Kailangang tiyakin ng bangko kung pinahihintulutan ang gawain, alamin ang mga kailangang abiso o pagsusuri ng regulator, at magtatag ng angkop na sistema at kontrol. Nag-iiba ang proseso ayon sa regulator at gawain; hindi nagtakda ang pahayag ng iisang bagong rekisito sa permit para sa lahat ng bangko.

Hinimok din ng mga ahensya ang mga bangko na magpatupad ng wastong pamamahala ng panganib, na may angkop na mga patakaran at pagmamanman upang mapagaan at matukoy ang mga panganib.

Kailangan ding subaybayan ng mga bangko ang pagbabago ng mga legal na rekisito sa pag-iingat ng digital asset at isaalang-alang ang pamamahala ng mga platform na nais nilang maging katuwang.

Kooperasyon sa Pagitan ng mga Ahensya

Noong Nobyembre 2021 pa nag-anunsyo ang tatlong ahensya ng magkasanib na gawain para sa mas malinaw na patnubay. Saklaw nito ang pag-iingat ng crypto, mga transaksyon, pautang na may crypto bilang kolateral, at stablecoin; hindi lamang ito tungkol sa pagpigil sa transaksyon ng mga kriminal.

Pinahintulutan ng OCC ang ilang gawain sa ilalim ng mga partikular na kondisyon at nagbigay ng paunang pag-apruba sa pagtatatag ng ilang crypto trust bank. Sa ilalim ng Interpretive Letter 1179 na umiiral noon, kailangang abisuhan ng mga bangkong pinangangasiwaan ng OCC ang kanilang regulator tungkol sa mga saklaw na gawain at kumuha muna ng nakasulat na pahayag na wala itong pagtutol. Iba ito sa pangkalahatang permit na hinihingi ng lahat ng tatlong ahensya.

Noong Disyembre 2022, tinalakay rin ng Financial Stability Oversight Council, na kinabibilangan ng mga pinuno ng tatlong ahensya, ang mga panganib ng digital asset sa taunang ulat nito.

Noong unang bahagi ng 2023, may mga panukalang batas tungkol sa crypto sa Kongreso. Hindi pa tiyak noon kung kailan maaaprubahan ang mga ito at kung aling mga probisyon ang magkakabisa.

Layunin ng pahayag at mas malawak na pangangasiwa na sama-samang suriin ang kasalukuyan at umuusbong na mga panganib ng digital asset at tugunan ang mga ito kung kinakailangan.