BKCoin-svindelanklager, Binance-drama, Bybit MasterCard-debetkort, Kraken Bank-lanceringsplaner og mere

Centraliserede kryptobørser har fortsat været mål for håndhævelsesaktiviteter fra de forskellige reguleringsorganer i USA. Den nye uge er, som forventet, begyndt med denne fortælling, der lægger pres på kryptovirksomheder, der driver handelsplatforme. Her er en oversigt over de seneste udviklinger omkring børser:

Bybit lancerer fysisk debetkort i samarbejde med MasterCard

Den i Dubai med hovedkontor placerede kryptobørs Bybit annoncerede lørdag at den har suspenderet USD-indskud via bank for sine nationale og internationale kunder med henvisning til serviceafbrydelser fra en partner. Børsens meddelelse sagde, at finansieringsmuligheden ikke ville være tilgængelig før videre besked. Selvom Bybit ikke navngav den problematiske endpoint-behandlingspartner, kom meddelelsen kun en dag efter, at den kryptovenlige bank Silvergate meddelte, at den ville lukke sit Silvergate Exchange Network (SEN) og betegner det som en risikobaseret beslutning.

Bankoverførsler i dollars blev suspenderet straks efter meddelelsen, og børsen informerede brugerne om, at de har indtil 10. marts kl. 12:00 UTC til at gennemføre eventuelle ønskede udbetalinger. For at undgå potentielle forstyrrelser som følge af de aktuelle omstændigheder, rådførte Bybit kunderne om at trække deres USD så hurtigt som muligt. Bybit bekræftede, at andre metoder til at starte indskud og udbetalinger forbliver fuldt operationelle, herunder muligheden for at købe kryptovaluta via kreditkort og Advcash – en kryptotegnebogs-udbetalingsservice, der snart lanceres for at fremskynde brugeroplevelsen.

Børsen tilføjede, at kundernes dollaraktiver er sikre, på trods af den midlertidige suspension af indskud via bankoverførsel, og understregede, at platformen anvender robuste sikkerhedsforanstaltninger for at beskytte alle brugerfonde. Bemærkelsesværdigt var Binance i en lignende situation sidste måned, da den meddelte, at den deaktiverede amerikanske dollarbankoverførsler. Selvom den ikke gav en grund til beslutningen, sagde børsen, at den snart vil genoprette tjenesten.

Efter beslutningen om at stoppe USD-overførsler har Bybit mandag opdateret brugerne om, at de planlægger at introducere et nyt debetkort, der gør det muligt for brugerne at afregne betalinger for varer og tjenester med deres beholdte kryptovaluta. Ud over Bitcoin og Ethereum vil det Mastercard-drevne kort understøtte andre tokens, herunder Ripple (XRP). Brugerens kryptobeholdning vil blive konverteret til fiat – pund eller euro – ved betalinger. Korttilbuddet muliggøres gennem et partnerskab med Mastercard, hvis netværk vil facilitere transaktionerne. Brugerne vil også kunne trække fiat fra deres kryptovalutabalance. Tjenesten vil være tilgængelig som et gratis virtuelt kort til onlinekøb ved lanceringen. De fysiske Bybit-kort, udstedt af den London-baserede betalingsløsningsudbyder Moorwand, forventes at ankomme næste måned.

Kraken fortsætter med fokus på lanceringen af Kraken Bank

I september 2020 afslørede Kraken, at de havde modtaget godkendelse fra staten Wyoming til at oprette en Special Purpose Depository Institution (SPDI). Kraken Bank ville have hovedkontor i Cheyenne og operere under føderale og statslige love som en forvaltningsbank for digitale aktiver. Ifølge meddelelsen ville den være den første regulerede amerikanske bank, der tilbyder “indskudsoptagelse, forvaring og tillidsydelser for digitale aktiver”. Banken ville i første omgang have sine operationer begrænset til USA (på tværs af 49 stater) med udvidelsesplaner for at udvide bankkonti uden for landet.

I en nyere opdatering bekræftede Krakens supportteam, at børsen stadig har til hensigt at “drive en fuldt uafhængig bank, der vil reducere [dens] afhængighed af tredjeparts finansielle institutioner” i et tweet-svar. Det vage indlæg afslørede dog ikke, hvornår banken vil åbne. Krakens chefjurist, Marco Santori, syntes også at bekræfte, at børsen ikke har ændret sit fokus på dette i en podcast-session.

Nye bekymringer opstår omkring Binance og Binance.US

Aktiviteterne i Binances globale forretning og dets amerikanske tilknyttede Binance.US er kommet under alvorlig granskning, da regulatorer og lovgivere i fællesskab indfører foranstaltninger for at beskytte markedsdeltagere. I sidste uge skrev en trio af amerikanske senatorer til Binance og anmodede om dokumenter, der bekræfter overholdelse og forklarer forholdet til deres amerikanske enhed, Binance.US. Brevet tilføjede til bekymringerne omkring børsen, som i et stykke tid har været genstand for flere undersøgelser. En nyere rapport fra Wall Street Journal, der citerer virksomheds dokumenter og interviews med tidligere medarbejdere, detaljerede, at Binance kontaktede SEC-formand Gary Gensler i 2018 og 2019 før hans udnævnelse til at lede agenturet.

Planer for at undgå granskning og opretholde et godt forhold til markedstilsynsmyndigheder

Børsen søgte specifikt tjenester fra den tidligere Commodities and Futures Commission som rådgiver, mens han arbejdede på Massachusetts Institute of Technology, ifølge rapporten fra 5. marts. En Binance-medarbejder, Ella Zhang, mødtes med Gensler i oktober 2018 for at diskutere muligheden, men han afslog tilbuddet. Binances grundlægger CZ mødtes også med Gensler i et andet møde i marts 2019. Rapporten antydede, at Binance ønskede Gensler på deres side baseret på rygter om, at han ville ende i en nøgleposition inden for regulering, hvis demokraterne vandt valget.
Den indikerede også, at Binance-ledelsen oprettede den amerikanske enhed, Binance.US, for at tiltrække regulatoriske forespørgsler, mens Binance holdt sig ude af rampelyset. Børsens ledere udtænkte planen for at afbøde de potentielle juridiske konsekvenser af deres uautoriserede amerikanske operationer. Nogle medarbejdere foreslog, at Binance opretholder et “rent kontraktmæssigt” forhold til datterselskabet, så de kunne identificere sig som separate operationer. Børserne havde dog flere bånd til hinanden, end de lod til, på et tidspunkt endda “blandet personale og finanser og delt en tilknyttet enhed”, ifølge rapporten. Påstandene kommer kun tre uger efter, at Binances chefstrategichef Patrick Hillmann sagde, at børsen forventede bøder fra amerikanske regulatorer for manglende overholdelse i de tidlige dage.

Retssag om godkendelse af Binance.US-opkøb når tredje dag

Sidste fredag, under Voyager Digital konkursbehandlingen, argumenterede en advokat for SEC, William Uptegrove, i retten for, at Binance.US har drevet en værdipapirbørs uden registrering. SEC-personalet rejste bekymringer om, at udbyttet og salget af Voyagers VGX-token udgjorde værdipapirtransaktioner. Det er værd at nævne, at hans argument ikke repræsenterer kommissionens holdning. Rådgivere fra den konkursramte kryptobroker, der søger godkendelse af deres opkøbsaftale af Binance.US, har siden afvist påstandene. Långiveren benægtede det samme i en retlig indlevering indsendt søndag for at fremskynde behandlingen af sin konkurs sag. Voyager sagde, at de ønsker at undgå at pådrage sig ‘tab’ på deres opkøbstilbud, som i øjeblikket er på $10 millioner månedligt, indtil handlen er afsluttet.

Australske regulatorer undersøgte Binance’s derivatplatform

Binance har knapt haft lettelse fra sine juridiske problemer. Den 23. februar afslørede Binance, at de lukkede derivatpositionerne for omkring 500 australske brugere, som fejlagtigt blev klassificeret som engrosforhandlere. I en meddelelse sendt til de berørte brugere krævede Binance Australia Derivatives-platformen, at de skulle fremlægge bevis for, at de opfylder kravene til at blive klassificeret som en “engrosinvestor” for at fortsætte med at bruge platformen, og at de arbejdede på en afhjælpnings- og kompensationsplan for at håndtere eventuelle refusioner, der skyldes brugerne som svar på denne opdatering.
En efterfølgende 24. februar Bloomberg rapport sagde, at den australske Securities and Investments Commission (ASIC) havde igangsat en “målrettet gennemgang” af Binances lokale derivatforretning på grund af dens klassificering af detail- og engroskunder. Før nyheden brød ud, bemærkede CEO Changpeng Zhao at børsen ville gennemgå og overveje, om de skulle genstarte futures-tilbud i landet. Binance sagde tidligere at de overholder australske regler ved at lukke brugerpositioner. ASIC har dog rejst bekymringer om deres overholdelse af licensforpligtelser for finansielle tjenester, da de endnu ikke havde rapporteret sagen til regulatoren, men kun lavede et opslag på sociale medier om det.

CZ-tilknyttet market maker modtog $400 mio. fra uafhængig amerikansk affiliate af børsen i Q1 2021

En Reuters-rapport fra 16. februar rapporterer en mulig smitte mellem den globale platform og dens amerikanske datterselskab, Binance.US. Nyhedsmediet sagde, at en undersøgelse af Binances bankoptegnelser og virksomhedsmeddelelser viste, at de havde adgang til en bankkonto hostet af Silvergate Capital, som angiveligt tilhørte den amerikanske datterselskab. Rapporten afslørede, at Binance.US’ driftsfirma BAM Trading begyndte at sende penge til market maker Merit Peak, registreret som administreret af Binance CEO Changpeng Zhao. Over $400 millioner blev sendt til denne enhed.

Selvom det ikke er klart, om dette var kundemidler, indikerer børsens offentligt tilgængelige brugsvilkår, at Binance.US holdt kundemidler på Silvergate Capital og forvalteren Prime Trust. Desuden siger Reuters, at nogle Binance.US-ledere var bekymrede over disse overførsler, fordi de fandt sted uden deres viden. CEO for Binance.US på det tidspunkt, Catherine Coley, søgte afklaring fra Binance finanschef Susan Li vedrørende udstrømmene og betegnte dem som uventede. Hun spurgte også om oprindelsen af de omhandlede midler, men fik ikke detaljer om pengeoverførslerne.

Det blev også fastslået, at ud over finanschefen havde flere andre højtstående Binance.US-personale adgang til Binance.US Silvergate-kontoen. Flere tidligere regulatorer og ledere hos Binance og Silvergate har advaret om potentielle interessekonflikter mellem Binance.US og dets kunder på grund af Merit Peaks uoffentlige aktiviteter og ejerskab på platformen. Desuden henviste SEC til market-making-firmaet som en Binance-enhed i sin stævning fra december 2020 til Binance.US, hvor de søgte information om firmaet.

Binance.US benægtede enhver forseelse

Da hun blev spurgt om transaktionerne beskrevet i bankoptegnelserne, afviste Binance.US-repræsentant Kimberly Soward at kommentere sagen. I stedet nævnte hun i en erklæring, at de oplysninger, der blev brugt i Reuters-rapporten, var forældede. For at understrege, at de seneste udviklinger er unøjagtige, præciserede børsen, at kun dens medarbejdere har adgang til bankkonti, og at Merit Peak er et tidligere market-making-firma, der ophørte al aktivitet på platformen i 2021. Oven i det sagde Binance.US, at de altid har opretholdt en 1:1 reserve og understregede deres engagement i gennemsigtighed samt opretholdelse af de højeste standarder for sikkerhed og regulatorisk overholdelse.

SEC går efter BKCoin og dets ledere for påstået svindel

Den amerikanske Securities and Exchange Commission indgav sidste måned en klage mod den i Miami baserede hedgefond BKCoin for at drive en ordning, der brugte midler indsamlet fra investorer. Kommissionen påstod i henhold til en nylig 6. marts erklæring kryptosvindel, der involverede ca. $100 millioner indsamlet af investeringsrådgiverfirmaets medstifter Kevin Kang fra mere end 50 investorer. Den hastige handling afslørede, at Kang “misbrugte [midlerne], oprettede falske dokumenter og endda engagerede sig i Ponzi-lignende adfærd. Kang brugte op til $12 millioner til sine personlige behov.

I relateret nyhed har New Yorks Attorney General Letitia James for nylig sagsøgt kryptobørsen CoinEx for at operere i jurisdiktionen uden regulatorisk godkendelse. En pressemeddelelse fra 22. februar sagde, at CoinEx tillod tjenester, der er tilgængelige via deres hjemmeside og mobilapps, at blive tilgået i New York, hvilket overtræder statens Martin Act.

Falsk fremstilling som en kryptobørs

Attorney General’s kontor insisterede på, at da den i Hong Kong baserede kryptobørs ikke er registreret hos hverken Securities and Exchange Commission eller Commodities Futures Trading Commission (CTFC) som krævet ved lov, er den ikke en kryptobørs. Desuden overholdt den ikke en stævning, der for nylig blev sendt af Letitia James’ kontor, som krævede, at den detaljeret skulle beskrive sine aktiviteter i staten. På grund af disse overtrædelser ønsker Attorney General en domstolsordre, der forhindrer CoinEx i at kalde sig selv en kryptobørs. Letitia ønsker også, at CoinEx implementerer geo-blokering, så indbyggere i New York ikke kan få adgang til deres hjemmeside og mobilapps. Som svar på erklæringen sagde CoinEx at de aktivt arbejder på at imødekomme de anklager, som New Yorks attorney general har rejst, og insisterer på, at de forbliver forpligtet til regulatorisk overholdelse i deres mål om at tilbyde en sikker og pålidelig brugeroplevelse.