Pamumuhunan sa Centrifuge (CFG) – Mga Dapat Mong Malaman

Iniuugnay ng Centrifuge ang desentralisadong pananalapi (DeFi) sa mga asset sa totoong mundo, gaya ng mga singiling nakasaad sa invoice, pautang sa real estate, at kita mula sa royalty. Maaaring gamitin ng mga negosyo ang mga asset na ito upang makakuha ng financing mula sa mga pool sa blockchain. Ang kita ng pool ay nagmumula sa daloy ng salapi ng mga pinopondohang asset, samantalang may hiwalay na presyo sa merkado ang CFG token.

Maaaring palawakin ng modelong ito ang mga mapagkukunan ng financing ng negosyo at bigyan ang mga mamumuhunan ng ibang pinagkukunan ng kita bukod sa pagbili at pagbenta ng crypto. Mahalaga pa rin ang pagsusuri sa kredito, mga kontrata, at kondisyon ng pool. Hindi awtomatikong nagiging matatag ang halaga dahil lamang nakabatay ito sa mga tunay na asset.

Ipinapaliwanag ng gabay na ito ang unang modelo ng Tinlake, ang pagkakaiba ng pamumuhunan sa isang pool ng mga asset at pagbili ng CFG, at ang mga exchange na nag-aalok ng token. Pangunahing inilalarawan ng bahaging Tinlake ang modelo noong bandang 2022; hiwalay na tinutukoy ang mga pagbabago sa token at serbisyo ng exchange sa mga sumunod na taon.

Anong mga problema ang layong tugunan ng Centrifuge (CFG)?

Layunin ng Centrifuge na gawing mas madali ang financing para sa mga asset na mahirap o magastos gamitin bilang kolateral. Pinag-uugnay ng mga digital na tala at smart contract ang mga nanghihiram, tagapamahala ng asset, at mamumuhunan.

Pag-uugnay ng DeFi at mga tunay na asset

Layunin nitong dalhin ang kapital ng DeFi sa mga singilin sa invoice, singilin kaugnay ng real estate, at royalty. Maaari nitong dagdagan ang pagpipilian ng maliliit at katamtamang negosyo sa financing at ilapit ang mga mamumuhunan sa mga daloy ng salapi sa labas ng crypto market. Nakadepende ang resulta sa mga asset at kondisyon ng bawat pool.

Kita mula sa daloy ng salapi ng mga asset

Hangad ng mga pool na kumita mula sa interes at pagbabayad ng mga pinopondohang asset, sa halip na umasa lamang sa pagtaas ng presyo ng crypto. Maaaring magbigay ito ng ibang uri ng return, ngunit maaaring magbago ang halaga at kakayahang magbayad ng pool. Ang pagbili ng CFG ay hiwalay na pamumuhunan sa token at hindi awtomatikong nagbibigay ng karapatan sa kita ng mga pool.

Ano ang maiaalok ng Centrifuge?

Iniuugnay ng modelo ang mga negosyong naghahanap ng financing sa kapital sa blockchain. Pangunahing bahagi nito ang financing na nakabatay sa mga asset, mga pinagsamang pool ng pondo, at mga patakaran sa paglalaan ng kapital.

Paggamit ng kapital ng DeFi

Maaaring gumamit ang isang issuer ng mga tokenisadong singilin bilang kolateral upang humiling ng financing mula sa pool. Magagamit ang kapital ng mga mamumuhunan ayon sa kontrata at likididad ng pool. Nadadagdagan nito ang mga daan sa financing; hindi ibig sabihin na agad makakakuha ng walang limitasyong kapital ang lahat ng negosyo nang walang kondisyon.

Pagbawas sa manwal na proseso ng financing

Maaaring iugnay sa financing ang mga singilin sa invoice, singilin sa real estate, at royalty gamit ang mga smart contract. Nagkakaroon ang mga negosyo ng mga alternatibo bukod sa karaniwang pautang sa bangko. May tungkulin pa rin ang mga issuer, tagapamahala ng asset, at legal na kasunduan.

Maaaring gawing awtomatiko ng mga smart contract ang ilang gawaing administratibo at padaliin ang pagsusuri sa mga transaksiyon at patakaran. Nakadepende ang gastos sa kondisyon ng pool at bayarin ng network; hindi ginagawang libre ng modelo ang lahat ng financing.

Pakikilahok sa financing ng mga asset

Sa Tinlake, nakatatanggap ang mga mamumuhunan ng return sa pamamagitan ng mga pool token na TIN o DROP. Unang sumasalo ng pagkalugi ang TIN at may mas mataas na potensiyal na return, samantalang may prayoridad sa pagbabayad ang DROP. Ito ay pamumuhunan sa pool ng mga asset, hindi simpleng staking na nangangako ng tiyak na regular na kita sa pag-lock lang ng CFG. Nagbago rin ang tungkulin at teknolohiya ng CFG sa mga sumunod na update.

Paano gumagana ang Centrifuge (CFG)?

Pinagsama ng unang modelo ng Tinlake ang mga issuer at mamumuhunan sa mga pool sa Ethereum. May digital na representasyon ang mga asset at maaaring gamitin ang mga ito bilang kolateral. May sariling kondisyon at listahan ng mga aprubadong mamumuhunan ang bawat pool; hindi bukas sa lahat ang pagsali nang walang kondisyon.

Hangad ng Centrifuge na magbukas ng daluyan ng financing sa pagitan ng malaking merkado ng mga tunay na asset at DeFi. Nakadepende ang aktuwal na financing sa mga asset na isinasama, kapital na ipinapasok, at pagbabayad ng mga nanghihiram. Hindi pinapalitan ng tokenisasyon ang mga kontrata o pamamahala sa asset sa labas ng blockchain.

Ayon sa dokumentasyon ng Tinlake, kinakatawan ang kolateral ng isang NFT na naka-lock sa mga kontrata upang makakuha ng pautang. Naglalagay ang mga mamumuhunan ng kapital sa pool at tumatanggap ng TIN o DROP, na may halagang nakaugnay sa mga asset at patakaran nito. Ang NFT ang digital na representasyon ng kolateral, hindi ang mismong pisikal na real estate o singilin.

Maaaring magbukas ng mas maraming daan para sa kapital ang mga koneksiyon sa ibang blockchain at DeFi protocol. Gayunman, nakadepende ang pagtubos ng puhunan sa Tinlake sa reserba ng pool, mga bayad na natatanggap, at patakaran sa prayoridad; hindi ito palaging agaran. Isang mahalagang pagbabago sa sumunod na panahon ang paglipat ng CFG sa ERC-20 token sa Ethereum noong 2025. Kaya dapat ihiwalay ang lumang modelo ng Tinlake sa kasalukuyang protocol at token.

Paano bumili ng Centrifuge (CFG)

Nag-aalok ang Kraken at KuCoin ng kalakalan sa CFG. Token ang binibili sa mga exchange na ito; ang pamumuhunan sa isang Centrifuge pool ay sumusunod sa hiwalay na proseso ng pool.

Kraken – Itinatag noong 2011, ang Kraken ay isang matagal nang exchange na maaaring gamitin sa pagbili ng CFG. Inilalarawan ng pahina ng CFG sa Kraken ang pagbili at pagbenta ng token; maaaring maglagay ng order sa trading interface nito. Ang 9 milyong gumagamit at 207 bilyong dolyar na quarterly volume sa lumang gabay ay mga makasaysayang bilang, hindi kasalukuyang estadistika.

May internasyonal na operasyon ang Kraken at sumusuporta ito sa iba’t ibang paraan ng pagdeposito. Noong 2025, inanunsiyo rin nito ang awtomatikong paglipat ng mga umiiral na balanse ng CFG sa bagong Ethereum token.  Tumatanggap ang Kraken ng mga kliyente sa US na may mga eksepsiyon sa lokasyon (New York at Maine). Wala ang CFG sa kasalukuyang listahan ng Kraken ng mga asset na may restriksiyon para sa mga kliyente sa US. Pinapalitan ng na-update na impormasyong ito ang pangkalahatang restriksiyon sa CFG na nasa lumang gabay.

KuCoin – Nag-aalok ang KuCoin ng spot market na CFG/USDT at maaari itong gamitin sa pagbili at pagbenta ng CFG sa isang crypto exchange. Sinuportahan nito ang paglipat sa bagong ERC-20 token noong 2025. Ang lumang bilang na mahigit 300 token ay paglalarawan ng dating mga produkto; ang merkado ng CFG ang mahalaga sa gabay na ito.  Hindi tumatanggap ang KuCoin ng mga kliyenteng residente ng Estados Unidos.

Centrifuge (CFG) – tulay sa pagitan ng DeFi at mga tunay na asset

Ang pangunahing gamit ng Centrifuge ay pag-uugnay ng financing na nakabatay sa asset at kapital sa blockchain. Ipinapakita ng unang modelo ng Tinlake kung paano maisasaayos ng mga kolateral na kinakatawan ng NFT at pool token ang financing at pamamahagi ng daloy ng salapi.

Upang maunawaan ang proyekto, ihiwalay ang pamumuhunan sa mga pool sa CFG token. Nagmumula ang kita ng pool sa mga pinopondohang asset, samantalang may sariling tungkulin, ekonomiya ng token, at presyo sa merkado ang CFG. Ang papel ng proyekto ay nasa pag-uugnay ng mga bahaging ito, hindi sa pangako ng madali o walang panganib na kita.