Inutusan ng Federal Reserve ang American Express na Palakasin ang mga Kontrol sa AML

Ang Lupon ng Federal Reserve noong Huwebes, Oktubre 8, 2026, nag-anunsyo ng hakbang na pagpapatupad laban sa American Express Company (AXP ) upang tugunan, bukod sa iba, ang kabiguang sapat na matuklasan at iulat ng kumpanya ang ilang kahina-hinalang aktibidad na may kaugnayan sa money laundering. Sa pakikipag-ugnayan sa Lupon, inihayag ng Office of the Comptroller of the Currency ang isang kasabay na cease-and-desist order at isang $350 milyong sibil na parusang pananalapi laban sa American Express National Bank (NBHC ) na matatagpuan sa Sandy, Utah, ang subsidiary national bank ng kumpanya.

Ang anunsyo ng Lupon, inilabas para sa paglabas ng 4:30 p.m. EDT, ay nagsasaad na natukoy ng Lupon ang malalaking kakulangan sa kung paano ipinatupad ang enterprise-wide programang anti-money laundering ng kumpanya, partikular sa subsidiary national bank. Ang Office of the Comptroller of the Currency, ang pangunahing pederal na regulator ng bangko, ay naglabas ng hiwalay na hakbang na pagpapatupad laban sa bangko. Sinabi ng Lupon na ang kanilang aksyon ay makakatulong upang matiyak na ang kumpanya ay nagpapatakbo alinsunod sa lahat ng batas at regulasyon ng U.S.

Ang aksyon ng Lupon ay nasa anyo ng isang Utos na Huminto at Itigil na Inisyu sa Pagpayag, Docket No. 26-052-B-HC, na nagbabanggit sa American Express Company ng New York, New York, isang rehistradong kompanya ng hawak ng bangko, at American Express Travel Related Services Company, Inc. ng New York, New York, na isa ring rehistradong kompanya ng hawak ng bangko. Ang American Express Company ay nagmamay-ari at kumokontrol sa Travel Related Services at American Express National Bank, at ang tatlong entidad ay tinutukoy nang kolektibo sa order bilang ang Firm. Ang Board of Governors ay ang angkop na pederal na superbisor ng dalawang holding companies.

Ayon sa seksyon 252.33(a)(2) ng Regulation YY ng Lupon, kinakailangan ng American Express Company na magpanatili ng enterprise-wide na programa sa pamamahala ng panganib na dinisenyo upang tukuyin at pamahalaan ang mga panganib sa buong pinagsamang organisasyon. Binanggit sa order na inampon ng kumpanya ang ganitong programa na sumasaklaw sa Bank Secrecy Act, mga patakarang inilabas ng U.S. Department of the Treasury, ang Regulation Y ng Lupon, at mga regulasyon na inilabas ng Office of Foreign Assets Control ng Treasury.

Ayon sa order, nagsagawa ang Board of Governors ng imbestigasyon sa kabiguan ng Firm na maagap at sapat na matuklasan, imbestigahan, at iulat ang ilang kahina-hinalang aktibidad. Kamakailang mga pagsusuri ng superbisyon sa kumpanya na isinagawa ng Federal Reserve Bank of New York (ang Reserve Bank) ay natuklasan ang malalaking kakulangan sa enterprise-wide na programa sa pamamahala ng panganib sa mga krimen sa pananalapi, kabilang ang kahinaan sa pagmo-monitor ng transaksyon, mga proseso ng referral ng pandaraya, pagsusuri ng panganib ng ikatlong partido, at pamamahala ng panganib sa mga krimen sa pananalapi. Binanggit din sa order na ang American Express Company at Travel Related Services ay lubos na nakipagtulungan sa Board of Governors at sa Reserve Bank at nagsagawa ng mga remedial na hakbang upang tugunan ang mga kakulangan.

Parusa ng OCC at mga Natuklasan sa Antas ng Bangko

Ang Office of the Comptroller of the Currency ay natukoy na nabigong magtatag at magpanatili ng isang programa sa pagsunod sa Bank Secrecy Act at anti-money laundering na makatuwirang dinisenyo upang matiyak at subaybayan ang pagsunod sa BSA at mga regulasyong ipinatupad nito. Ayon sa OCC, ang mga kakulangan ay kinasasangkutan ng hindi sapat na mga mapagkukunan, kabilang ang mga kawani na walang sapat na kadalubhasaan, mga sistemikong puwang sa internal control, mahina na independiyenteng pagsusuri, at mahina na pagsasanay sa BSA/AML para sa mga empleyado at direktor.

Natuklasan ng OCC na nabigong iangkop ng bangko ang kanyang BSA/AML risk assessment sa mga aktibidad ng negosyo, na nagtuon sa mga panganib ng kanyang medyo makitid na mga produkto at serbisyo ng demand deposit account at hindi sapat na nagtuon sa mga panganib ng kanyang mas nangingibabaw na mga produkto ng credit at charge card. Ang mga proseso ng customer due diligence at mga pamamaraan ng customer identification program ng bangko ay nag-ambag sa mga kabiguan sa pagmo-monitor at pag-uulat, at ang mga sistemikong pagkasira sa pagmo-monitor at pag-uulat ng kahina-hinalang aktibidad ay nagdulot ng kabiguan na maagap na tukuyin, tasahin, at sapat na iulat ang humigit-kumulang $13 bilyong pinaghihinalaang trade-based money laundering activity na naganap sa nakalipas na dekada, ayon sa OCC.

“Inaasahan ng OCC na ang mga bangko na kasing laki at komplikado ng American Express ay maglaan ng sapat na mapagkukunan upang matiyak ang pagsunod sa mga batas at regulasyon na dinisenyo upang matuklasan at pigilan ang money laundering, na mahalaga sa parehong ekonomiya at pambansang seguridad,” sabi ni Comptroller of the Currency Jonathan Gould. Sinabi niya na nabigong panatilihin ng American Express ang isang BSA/AML compliance program na maayos na nakaayon sa mga panganib ng money laundering ng kanilang operasyon. Ang parusang tinantiya ng OCC ay ilalaan sa U.S. Treasury.

Kailangang Remedasyon sa Ilalim ng Consent Order

Sa loob ng 90 araw mula sa petsa ng pagiging epektibo ng order, kailangang magsumite ang board of directors ng American Express Company sa Reserve Bank ng isang nakasulat na plano upang isakatuparan ang kanilang pangangasiwa sa mga usaping tinukoy sa order. Dapat saklawin ng plano ang mga hakbang upang panagutin ang senior management sa pagpapatupad ng epektibong remedial na plano na hinihingi ng order ng Lupon at ng order ng OCC, upang matiyak na may sapat na mapagkukunan ang senior management para sa remediasyon, upang matiyak ang pagpapatupad at pagpapanatili ng isang epektibong enterprise-wide na BSA/AML compliance risk management program, at upang matiyak ang epektibong pag-uulat at pag-angat ng mga isyu sa board.

Sa loob ng parehong 90-araw na panahon, ang American Express Company ay dapat magsumite ng nakasulat na plano upang mapabuti ang enterprise-wide na programa ng pamamahala ng panganib sa pagsunod sa BSA/AML ng Kumpanya. Ang kautusan ay nagtatakda ng anim na elemento: nakasulat na mga patakaran, pamantayan, at pamamaraan na nagsisiguro ng pagsunod ng linya ng negosyo at legal na entidad; mga hakbang sa pagsubaybay ng transaksyon, kabilang ang mga metodolohiya para sa pagtatatag, pagsusuri, pagsubok, at pagdodokumento ng mga patakaran at threshold ng pagsubaybay na isinasaalang-alang ang uri ng kustomer, uri ng produkto o serbisyo, at lokasyong heograpikal; isang programa ng customer due diligence na naaayon sa panganib ng kumpanya sa money laundering, teroristang pagpopondo, at iba pang iligal na aktibidad pinansyal; isang programa ng pag-uulat ng kahina-hinalang aktibidad na tumutukoy, sumusuri, at nag-uulat ng napapanahong kahina-hinalang aktibidad o pinaghihinalaang paglabag sa batas sa lahat ng linya ng negosyo; pangangasiwa batay sa panganib sa buong hanay ng mga sistema ng BSA/AML, kabilang ang mga pakikipagsosyo sa network, mga kasosyo sa ATM, at mga ikatlong partido na kinasasangkutan upang suportahan ang pagsunod sa BSA/AML; at mga hakbang na nagsisiguro na ang mahahalagang isyu sa panganib ng BSA/AML at mga parusa ay naaangkop na nasusuri, natutugunan, at naiaangat sa tamang oras ng senior management at ng lupon o komite.

Ang Travel Related Services ay dapat hiwalay na magsumite, sa loob ng 90 araw, ng nakasulat na plano na tumatalakay sa pagsunod nito sa mga regulasyon ng OFAC, kabilang ang metodolohiya para sa pagtatasa ng mga panganib ng OFAC, patuloy na pana-panahong pagsasanay na angkop sa mga responsibilidad sa trabaho ng mga empleyado, at pinahusay na mga patakaran at pamamaraan na kinabibilangan ng mga proseso ng pagsala ng OFAC.

Ang bawat plano ay dapat maglaman ng timeline para sa ganap na pagpapatupad na may tiyak na mga takdang panahon, at ang mga kumpanya ay dapat magpatibay ng aprubadong plano sa loob ng sampung araw mula sa pag-apruba ng Reserve Bank at agad itong ipatupad. Ang mga aprubadong plano ay hindi maaaring baguhin o bawiin nang walang paunang pag-apruba ng Reserve Bank. Ang lupon ng American Express Company, o isang awtorisadong komite, ay dapat magsumite ng nakasulat na ulat ng progreso sa Reserve Bank sa loob ng 45 araw matapos ang katapusan ng unang buong kalendaryong quarter matapos ang kautusan at sa bawat quarter pagkatapos nito. Maaaring magbigay ang Reserve Bank ng nakasulat na pagpapalawig ng oras upang sumunod sa anumang probisyon ng kautusan.

Ang mga kumpanya ay pumasok sa kautusan alinsunod sa seksyon 8(b)(1) at (b)(3) ng Federal Deposit Insurance Act nang hindi iniaamin o tinatanggi ang anumang alegasyon. Ang lupon ng American Express Company ay nagpatibay ng mga resolusyon sa isang wastong pulong na nagbibigay-awtoridad sa kautusan at nagwawaksi ng mga karapatan kabilang ang pag-isyu ng paunawa ng mga singil, pagdinig, judicial review, at anumang hamon sa batayan, pag-isyu, mga termino, bisa, o pagpapatupad ng kautusan.

Ang kautusan ay nagtatakda rin na ang mga kumpanya ay hindi maaaring sa hinaharap nang direkta o hindi direkta na panatilihin, bilang opisyal, empleyado, ahente, consultant, o kontratista, ang sinumang indibidwal na, batay sa rekord ng imbestigasyon na binuo ng Kumpanya mula 2024 hanggang sa kasalukuyan, ay nakibahagi sa maling gawain na pinagbabatayan ng kautusan, sumailalim sa pormal na disiplina kaugnay nito, at alinman ay umalis sa Kumpanya o natapos ang kanyang pagtatrabaho kaugnay nito. Dapat magpatuloy ang mga kumpanya na ganap na makipagtulungan at magbigay ng makabuluhang tulong sa Board of Governors, kabilang ang pag-aalok ng mga kasalukuyan o dating opisyal, direktor, empleyado, ahente, at consultant para sa mga panayam o sinumpaang patotoo alinsunod sa administratibong subpoena.

Ang kautusan ay may bisa sa mga kumpanya at sa bawat kanilang institusyong kaakibat na partido, at ang bawat probisyon ay mananatiling epektibo hanggang ito ay maantala, mabago, wakasan, o suspindihin nang nakasulat ng Reserve Bank. Ang mga probisyon nito ay hindi humahadlang sa Board of Governors, ang Reserve Bank, o anumang iba pang pederal o estadong ahensya na magsagawa ng anumang iba pang aksyon na makakaapekto sa mga kumpanya o kanilang mga subsidiary. Ang kautusan ay epektibo simula Oktubre 8, 2026, at nilagdaan para sa mga kumpanya ni Bernadette Miragliotta, Managing Counsel Litigation & Investigations, at para sa Board of Governors ni Michele Taylor Fennell, Associate Secretary of the Board.