Liquity (LQTY) Ανεβαίνει, Κατακτώντας Εντυπωσιακή Άνοδο 23%

Οι τιμές των κρυπτονομισμάτων έπεσαν τη Δευτέρα, με την τιμή του Bitcoin να πέφτει περίπου στα $27,350 και το Ether να κατεβαίνει έως $1,560. Ωστόσο, από τότε η αγορά έχει ανακάμψει και, κατά τη στιγμή της συγγραφής, το BTC διαπραγματεύεται στα $27,637, ενώ το Ether ανταλλάσσεται στα $1,586, ενώ η συνολική κεφαλαιοποίηση της αγοράς κρυπτονομισμάτων είναι $1.11 τρισεκατομμύρια.

Αυτή η πτώση στις τιμές των κρυπτονομισμάτων οδήγησε σε 41,185 traders που εκκαθαρίστηκαν για $112.83 εκατομμύρια τις τελευταίες 24 ώρες, σύμφωνα με το Coinglass. Η μεγαλύτερη μεμονωμένη εντολή εκκαθάρισης πραγματοποιήθηκε στο Binance για το ETHBUSD, αξίας $4.53 mln.

Καθώς οι τιμές των κρυπτονομισμάτων κατέβαιναν, $100 εκατομμύρια σε θέσεις long, δηλαδή traders που στοιχημάτιζαν ότι οι τιμές θα ανέβουν, εκκαθαρίστηκαν, κάτι που ήταν το μεγαλύτερο ποσό εκκαθαρίσεων long σε μία ημέρα από τις 11 Σεπτεμβρίου.

Αφού το Bitcoin πλησίασε να προσεγγίσει ένα δίμηνο υψηλό πάνω από $28,400 το Σαββατοκύριακο, οι πωλητές κυριάρχησαν αυτήν την εβδομάδα. Η τελευταία αυτή κίνηση τιμών στην αγορά κρυπτονομισμάτων συνόδευσε ήπια πτώση στις παγκόσμιες αγορές μετοχών και άνοδο των τιμών του πετρελαίου λόγω της ανανεωμένης έντασης στη Μέση Ανατολή.

Η σύγκρουση Ισραήλ-Χαμάς επεκτάθηκε στην τέταρτη της ημέρα την Τρίτη, και οι φόβοι διάδοσης της σύγκρουσης σε γειτονικές χώρες, όπως το Ιράν, επηρεάζουν τις τιμές του πετρελαίου καθώς μπορεί να διαταράξει την προσφορά. Το αργό πετρέλαιο WTI έχει ξεπεράσει τα $86 ανά βαρέλι.

Η μεταβλητότητα της αγοράς τείνει να αυξάνεται κατά τη διάρκεια γεωπολιτικών κρίσεων, και οι επενδυτές τείνουν να αποφεύγουν τα ριψοκίνδυνα περιουσιακά στοιχεία, δηλαδή κρυπτονομίσματα και stocks, υπέρ ασφαλών καταφυγίων όπως το δολάριο και ο χρυσός, που σημείωσαν άνοδο στην αξία. Ωστόσο, η επίδραση της σύγκρουσης ενδέχεται να μην διαρκέσει πολύ, καθώς τα ιστορικά δεδομένα δείχνουν ότι μετά την αρχική αβεβαιότητα, η χρηματιστηριακή αγορά αρχίζει να γίνεται θετική μετά από τρεις μήνες.

Δεδομένου ότι το Bitcoin συσχετίζεται με το δείκτη S&P 500 index, αναμένεται το Bitcoin να παρουσιάσει επίσης μεταβλητότητα στο κοντινό μέλλον. Όπως είδαμε, η τιμή του Bitcoin έχει μειωθεί κατά 2.8% από την έναρξη του πολέμου Ισραήλ-Παλαιστίνης το Σάββατο, αλλά επανέρχεται αργά στο προηγούμενο επίπεδό του.

Για το Ether, δεν ήταν μόνο οι μακροοικονομικές αναταράξεις που έσπρωξαν τις τιμές του προς τα κάτω. Το Ethereum Foundation πούλησε ETH tokens αξίας $2.7 εκατομμυρίων στο DEX Uniswap, με αποτέλεσμα οι τιμές ETH έναντι BTC να πέσουν σε νέο 15μηνο χαμηλό 0.0567. Κατά τη στιγμή της συγγραφής, το ETHBTC είναι στο 0.575, κάτω από το υψηλό του 2023 που ήταν 0.0780.

Το πορτοφόλι που ανήκει στο Ethereum Foundation πούλησε ένα μέρος των εκχωρημένων του tokens. Σύμφωνα με τα δεδομένα του Arkham, το πορτοφόλι, χαρακτηρισμένο ως “Grant Provider”, ανταλλάχθηκε πάνω από 1,700 ETH για $2.7 εκατομμύρια σε USDC τη Δευτέρα. Από τον Απρίλιο 2022, το Ίδρυμα που αναπτύσσει εφαρμογές και προγράμματα για το δίκτυο Ethereum κατείχε σχεδόν $1.29 δισεκατομμύρια σε Ether και περίπου $300 εκατομμύρια σε επενδύσεις εκτός κρυπτονομισμάτων.

Αυτό συμβαίνει επίσης μετά την παρουσίαση των futures ETFs του Ether στις ΗΠΑ τον Οκτώβριο, τα οποία δεν κέρδισαν μεγάλη απήχηση. Αυτό υποδεικνύει “πολύ χαμηλή θεσμική ζήτηση για προσθήκη έκθεσης στο Ether”, δήλωσε ο Vetle Lunde, ανώτερος αναλυτής στην K33 Research.

Επιπλέον, η απόδοση του Bitcoin από την αρχή του έτους (YTD), η οποία έφτασε στο 90% τον Ιούλιο, έχει μειωθεί σε 67%, ενώ η άνοδος του Ether κατά 77% τον Απρίλιο είναι τώρα μόλις 32%.

Με αυτόν τον τρόπο, η κυριαρχία του Bitcoin, το μερίδιο του στην αγορά κρυπτονομισμάτων, αυξάνεται σε επίπεδα που δεν είδαμε από το 2021. Το μεγαλύτερο κρυπτονόμισμα αυτή τη στιγμή αντιπροσωπεύει το 48.5% της αξίας της αγοράς κρυπτονομισμάτων των $1.1 τρισεκατομμυρίων, αυξημένο από το 38% στην αρχή του 2023, σύμφωνα με το CoinGecko. Αν εξετάσουμε την ιστορική απόδοση του Bitcoin τον Οκτώβριο, το κρυπτονόμισμα έχει, κατά μέσο όρο, αυξηθεί κατά 24% το μήνα τα τελευταία δέκα χρόνια.

Αυτό το αυξανόμενο ενδιαφέρον για τον “βασιλιά” των κρυπτονομισμάτων είναι λογικό στις τρέχουσες ασταθείς συνθήκες, κάτι που, σύμφωνα με την εταιρεία παροχής υπηρεσιών επενδύσεων σε κρυπτονομίσματα Matrixport, είναι “καλύτερο από τον ψηφιακό χρυσό”.

Στην έκθεσή της αυτήν την εβδομάδα, η Matrixport σημείωσε ότι η ζήτηση για το Bitcoin ως ψηφιακό αποθεματικό αξίας, παρόμοιο με το πολύτιμο μέταλλο, ήταν ένας σημαντικός λόγος για την αύξηση της δημοτικότητάς του. Προς το παρόν, η κεφαλαιοποίηση του Bitcoin των $540 δισεκατομμυρίων ισοδυναμεί με το 10.8% της κεφαλαιοποίησης του φυσικού χρυσού.

Γι’ αυτό, η πιθανή έγκριση ενός Bitcoin Spot ETF στις ΗΠΑ θα μπορούσε να οδηγήσει σε εισροές $20‑30 δισεκατομμυρίων, ενδεχομένως προκαλώντας μεγάλη άνοδο στο κρυπτονόμισμα, όπως ανέφερε η έκθεση. Τα Gold ETFs έχουν αξία $200 δισεκατομμυρίων. Η Matrixport επισημαίνει επίσης ότι το Bitcoin έχει πλεονέκτημα έναντι του χρυσού, καθώς η αποθήκευση περιουσιακών στοιχείων στο πολύτιμο μέταλλο είναι “μη μοντέρνα” στην τρέχουσα ψηφιακή εποχή, ενώ επίσης συνεπάγεται “σημαντικούς περιορισμούς κατά τη διέλευση συνόρων”.

«Επομένως, λαμβάνοντας υπόψη την τρέχουσα κατάσταση των τεχνολογικών εξελίξεων, οι κύριοι ρόλοι του bitcoin είναι πιθανότατα ως αποθεματικό αξίας παρόμοιο με τον χρυσό και ως κερδοσκοπικό χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο», έγραψε ο Markus Thielen, επικεφαλής έρευνας στη Matrixport.

Κάντε κλικ εδώ για να μάθετε τα πάντα σχετικά με την επένδυση στο Bitcoin (BTC).

Μια Ματιά στα Altcoins με Έμφαση στο LQTY 

Ενώ τα μεγάλα (BTC και ETH) έχουν ανακάμψει, τι γίνεται με τα εναλλακτικά κρυπτονομίσματα; Τα altcoins επίσης παρουσιάζουν κάποιες αυξήσεις, με το Tezos να ηγείται μεταξύ των κορυφαίων 100 κρυπτονομισμάτων με κέρδη 8% τις τελευταίες 24 ώρες, ακολουθούμενο από το ATOM με πάνω από 4% κέρδος, ενώ τα XDC, OKB και KLY αυξήθηκαν όλα κατά 1.1% σε αυτό το διάστημα.

Τώρα, μεταξύ των κορυφαίων 200 κρυπτονομισμάτων, το LQTY έχει αποδώσει καλά τον τελευταίο μήνα. Στις 12 Σεπτεμβρίου, το LQTY διαπραγματευόταν γύρω στα $0.73, και σε περίπου ένα μήνα η τιμή του έχει αυξηθεί πάνω από 100%. Αυτήν την εβδομάδα, το token ανέβηκε 23.5% φθάνοντας τα $1.48 την Τρίτη. Ωστόσο, το token βρίσκεται αυτή τη στιγμή κάτω 98.9% από το σχεδόν $147 υψηλό του τον Απρίλιο 2021.

Κατά τη στιγμή της συγγραφής, το LQTY διαπραγματεύεται στα $1.46 ενώ διαχειρίζεται $150 εκατομμύρια σε όγκο συναλλαγών 24 ωρών, αύξηση 69% από την προηγούμενη ημέρα.

Το LQTY είναι ένα token με κεφαλαιοποίηση $135.8 εκατομμυρίων που ξεκίνησε το 2023 γύρω στα $0.575 και μέχρι τα μέσα Μαρτίου ξεπέρασε τα $3.30. Αυτό αντιπροσωπεύει άνοδο περίπου 500%. Κατά το πρώτο τρίμηνο του έτους, πραγματοποιήθηκαν αρκετές εξελίξεις που βοήθησαν στην ενίσχυση της τιμής του LQTY.

Τον Φεβρουάριο, το μεγαλύτερο παγκοσμίως ανταλλακτήριο κρυπτονομισμάτων, Binance, καταχώρησε το token και άνοιξε το εμπόριο για τα spot ζεύγη LQTY/BTC και LQTY/USDT. Προς το παρόν, το ζεύγος LQTYUSDT στο Binance αντιπροσωπεύει το 31% του συνολικού όγκου του περιουσιακού στοιχείου.

Τον Μάρτιο, το token έλαβε τεράστια προσοχή μετά το χάος από την αποσύνδεση του δεύτερου μεγαλύτερου stablecoin, USDC της Circle, που προκάλεσε πτώση του USDC σε πολυετή χαμηλά επίπεδα. Αυτό οδήγησε σε νίκη για την αποκεντρωμένη πλατφόρμα όπου τα δάνεια λαμβάνονται στο κύριο token του πρωτοκόλλου, LUSD. Το stablecoin διατήρησε την αγγλική του σύνδεση με το δολάριο εκείνη τη στιγμή, ενώ το δευτερεύον token του έργου, LQTY, κατέγραψε εξαιρετική άνοδο, και τα πορτοφόλια που κρατούσαν το stablecoin LUSD αυξήθηκαν περίπου 10% σε λιγότερο από δέκα ημέρες.

Την ίδια περίοδο, το token επωφελήθηκε επίσης από την εντολή του ρυθμιστικού φορέα της Νέας Υόρκης προς την Paxos να σταματήσει την δημιουργία του κεντρικού stablecoin, BUSD, που είναι συνδεδεμένο με το δολάριο. Αυτό προκάλεσε φόβους για ρυθμιστική καταστολή στο ευρύτερο οικοσύστημα των κεντρικών stablecoin, υπογραμμίζοντας την ανάγκη για αποκεντρωμένα και ανθεκτικά στη λογοκρισία stablecoin όπως το LUSD της Liquity.

Τα τελευταία 18 μήνες δεν ήταν ευνοϊκά για τα stablecoin, καθώς η συνολική κεφαλαιοποίηση αυτών των περιουσιακών στοιχείων έπεσε κατά 35% στα $124 δισεκατομμύρια, από το υψηλό του Μαΐου του περασμένου έτους των $189 δισεκατομμυρίων, σύμφωνα με τον πάροχο κρυπτοδεδομένων DeFiLlama.

Μετά την κατάρρευση του Terraform και του εγχώριου stablecoin UST του περασμένου έτους, η συμμετοχή των λιανικών επενδυτών έχει σχεδόν εξαφανιστεί, και ως αποτέλεσμα, ο όγκος και η ρευστότητα έχουν εξαφανιστεί. Οι ημερήσιες αγοραίες όγκοι αυτή τη στιγμή βρίσκονται στα $50 δισεκατομμύρια, ενώ κατά τη διάρκεια της αγοράς bull του 2021 ήταν μεταξύ $150‑300 δισεκατομμυρίων. Επιπλέον, η απόδοση του αμερικανικού ομολόγου έχει αυξηθεί, φθάνοντας σε δεκαετίες υψηλά.

Αυτή τη στιγμή, η αγορά stablecoin είναι εξαιρετικά συγκεντρωμένη, με το USDT της Tether να αντιπροσωπεύει το 67.55% αυτής, και σε συνδυασμό με USDC, DAI, TUSD και BUSD, όλα μαζί αντιπροσωπεύουν πάνω από 95% της συνολικής κεφαλαιοποίησης της αγοράς.

Όσον αφορά το LUSD της Liquity, είναι το 12ο μεγαλύτερο stablecoin με κεφαλαιοποίηση λίγο πάνω από $241 εκατομμύρια, με μόλις 0.195% της συνολικής αγοράς stablecoin. Η κεφαλαιοποίηση του LUSD έχει επίσης μειωθεί από τα τέλη Αυγούστου, όταν ήταν $300 εκατομμύρια. Το προηγούμενο έτος ήταν καλό για το stablecoin, καθώς στην αρχή του 2023 η κεφαλαιοποίησή του ήταν περίπου $180 εκατομμύρια. Ήταν κατά τη διάρκεια της αγοράς bull του 2021 που η κεφαλαιοποίηση του LUSD έφτασε στο υψηλό των $1.55 δισεκατομμυρίων τον Μάιο.

Κάντε κλικ εδώ για να μάθετε τα πάντα σχετικά με την επένδυση στη Liquity (LQTY).

Liquity: Ένα Αποκεντρωμένο Πρωτόκολλο Δανεισμού

Ιδρύθηκε από τους Robert Lauko και Rick Pardoe, το whitepaper και το token LQTY της πλατφόρμας κυκλοφόρησαν τον Απρίλιο 2021.

Το LQTY είναι το εγγενές token για το αποκεντρωμένο πρωτόκολλο δανεισμού και έχει μέγιστη προσφορά 100,000,000 tokens. Το token τροφοδοτεί το πρωτόκολλο Liquity και χρησιμοποιείται για την ενθάρρυνση των πρώτων υιοθετών και των frontends. Ο Frontend Operator παρέχει μια διεπαφή web στον τελικό χρήστη, επιτρέποντάς του να αλληλεπιδρά με το πρωτόκολλο. Επιπλέον, οι κάτοχοι LQTY μπορούν να στοιχηματίσουν τα tokens τους για να κερδίζουν ένα μέρος των τελών που παράγονται από τις εξαγορές LUSD και την έκδοση δανείων.

Ο τρόπος λειτουργίας της πλατφόρμας είναι ότι οι χρήστες καταθέτουν ETH στο πρωτόκολλο ως εγγύηση και λαμβάνουν δάνεια σε LUSD. Ο δανειολήπτης πρέπει να διατηρεί ελάχιστο λόγο εγγύησης μόνο 110%. Δεν υπάρχει μεταβλητό επιτόκιο για τη λήψη δανείων στο Liquity, αλλά ένα εφάπαξ τέλος. Ένα Trove είναι το σημείο όπου ο χρήστης μπορεί να λάβει και να διατηρήσει το δάνειό του, το οποίο συνδέεται με μια διεύθυνση Ethereum.

Η ρευστότητα αυτή τη στιγμή έχει $597.8 εκατομμύρια σε συνολική κλειδωμένη αξία (TVL), αυξημένη από $411.37 εκατομμύρια στην αρχή του 2023 αλλά μειωμένη από το υψηλό των $4.5 δισεκατομμυρίων τον Μάιο 2021, σύμφωνα με το DeFiLlama. Επιπλέον, 40 χιλιάδες ETH αξίας περίπου $65 εκατομμυρίων έχουν στοιχηματιστεί. Το πρωτόκολλο κερδίζει αυτή τη στιγμή $7.43 εκατομμύρια σε ετήσια τέλη.

Στην έκθεση του Q2 2023, το πρωτόκολλο σημείωσε ότι μετά την παρατήρηση ιστορικών χαμηλών στο TVL, την προσφορά LUSD και τον αριθμό Trove στο Q2 του 2022, το Liquity πλησιάζει τα νούμερα πριν από την αγορά bear. Κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου, η προσφορά LUSD στο Optimism αυξήθηκε σε 7.9M και έφτασε τα 8M στο Arbitrum. Επίσης, το LUSD εισήλθε στο πρώτο του zero‑knowledge rollup, zkSync.

Η ομάδα Liquity σημείωσε ότι ακόμη και κατά τη διάρκεια της bear αγοράς, το LUSD διατήρησε την σύνδεσή του με chicken bonds, συγκεντρωτική ρευστότητα, και χρήστες που μεταφέρουν σε L2 και πουλούν LUSD σε άλλα stablecoins, συμβάλλοντας σε σταδιακά πιο στενή σύνδεση καθ’ όλη τη διάρκεια του Q2.

Κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου, το Dopex εντάχθηκε σε Olympus, Synthetix και άλλα ώριμα ταμεία DAO για να προσθέσει LUSD στις κατορθώσεις του. Τα Chicken Bonds είναι το νέο αδελφό πρωτόκολλο του Liquity που επίσης άρχισε να κερδίζει έδαφος καθώς η εγγύηση με απόδοση καταλαμβάνει το κέντρο του DeFi, κυρίως λόγω πρωτοκόλλων που χτίζουν πάνω από το στοιχημένο ETH. Εν τω μεταξύ, ο αριθμός Trove αυξήθηκε κατά 170 στο Q2, συνεχίζοντας την ανοδική του τάση που ξεκίνησε στο Q2 του 2022, και τα ενεργά Trove έφτασαν τα 1,220, μόλις 6% κάτω από το ιστορικό υψηλό.

«Το Liquity συνεχίζει να κάνει αυτό που κάνει καλύτερα, παρέχοντας ένα αποκεντρωμένο, ανθεκτικό stablecoin και μια πλατφόρμα για τους κατόχους ETH να δανείζονται τα περιουσιακά τους στοιχεία με χαμηλό κόστος», σημείωσε το πρωτόκολλο εκείνη τη στιγμή.

Αυτή τη στιγμή, η ομάδα Liquity προετοιμάζεται για το Liquity V2, το οποίο προγραμματίζεται να είναι διαθέσιμο στο κοινό το 2024. Τον Ιούλιο, η ομάδα ανακοίνωσε ότι αναπτύσσει ένα εναλλακτικό προϊόν που στοχεύει στην επίλυση του τριλογίου των stablecoin: αποκέντρωση, σταθερότητα και κλιμακωσιμότητα.

Ενώ το Liquity v1 πρωτοπόρησε στα σκληρά όρια σύνδεσης μεταξύ $1 και $1.10 εισάγοντας τη δυνατότητα εξαγοράς και μειώνοντας τις απαιτήσεις εγγύησης, το Liquity v2 θα εισαγάγει προστασία κεφαλαίου για να περιορίζει τις ζημίες κατά τις πτωτικές φάσεις της αγοράς και μια δευτερεύουσα αγορά στο σύστημα για να ελαχιστοποιήσει τις υποχρεώσεις που προκύπτουν από την προστασία κεφαλαίου.

Κάντε κλικ εδώ για να μάθετε τα πάντα σχετικά με την αγορά Liquity (LQTY).

Συμπερασματικές Σκέψεις

Ενώ οι τιμές αντιμετωπίζουν αβεβαιότητα, τα επενδυτικά κεφάλαια ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων είδαν τις μεγαλύτερες εισροές τους από τον Ιούλιο. Οι εισροές για τη δεύτερη εβδομάδα ανήλθαν σε $78 εκατομμύρια, με τα κεφάλαια Bitcoin να λαμβάνουν το μεγαλύτερο ποσοστό, $43 εκατομμύρια. Οι όγκοι συναλλαγών Bitcoin επίσης αυξήθηκαν κατά 16% την περασμένη εβδομάδα.

Αλλού, πρόσφατη έρευνα αποκαλύπτει ότι η συγκέντρωση κεφαλαίων για κρυπτονομίσματα στο τρίτο τρίμηνο του 2023 μειώθηκε σε επίπεδα που δεν είχαν παρατηρηθεί από το τελευταίο τέταρτο του 2020. Το τελευταίο τρίμηνο κατέγραψε νέα χαμηλά τόσο σε ποσά χρηματοδότησης $2.9 δισεκατομμύρια, όσο και σε αριθμό συμφωνιών 297, πτώση 36% από το προηγούμενο τρίμηνο. Σημαντικό είναι ότι οι επενδυτές έχουν μετατοπίσει την προσοχή τους από έργα προχωρημένου σταδίου σε έργα πρώιμου σταδίου τα τελευταία τρία χρόνια.

Ενώ η αγορά δεν βρίσκεται ούτε κοντά στα επίπεδα του 2021, σίγουρα βλέπει μια ανάκαμψη από το σκληρό 2022. Όσον αφορά τις τιμές των κρυπτονομισμάτων, αναμένεται να παραμείνουν μεταβλητές, με υψηλά επιτόκια και γεωπολιτικά γεγονότα να οδηγούν τις αγορές.