5 Pinakamagandang Cryptocurrency ETFs na Maaaring Investan

Bitcoin at ang mas malawak na merkado ng digital assets ay hindi kailanman naging mas popular. Bilang resulta, may lumalaking dami ng exchange-traded funds (ETFs) na nakabalang upang subaybayan ang merkado para sa mga mamumuhunan na interesado na magkaroon ng exposure dito. Ang sumusunod ay isang maikling listahan na nagtatampok ng ilan sa mga mas popular na opsyon, kung saan ang bawat isa ay nag-aalok ng natatanging lapit/pakikipag-ugnayan.

Cryptocurrency ETFs

1. iShares Bitcoin Trust

Ang iShares Bitcoin Trust (IBIT) ay isang exchange-traded fund (ETF) na nagbibigay sa mga mamumuhunan ng exposure sa Bitcoin nang hindi kinakailangang hawakan nang direkta ang cryptocurrency. Ito ay gumagana sa pamamagitan ng paghawak ng Bitcoin bilang pangunahing asset nito at layuning tularan ang pagganap ng presyo ng merkado ng Bitcoin. Pinamamahalaan ito ng BlackRock, ang pinakamalaking asset manager sa mundo, na may higit sa $9 trilyon na assets under management noong Q1 2023. Kilala ang BlackRock sa malawak nitong hanay ng mga produktong pamumuhunan at serbisyo.

(IBIT )

Ano ang nagtatangi nito mula sa mga direktang kakompetensya?

1. Pamamahala at Reputasyon: Pinamamahalaan ng BlackRock, nakikinabang ang IBIT mula sa malaking karanasan at reputasyon ng kumpanya sa industriya ng pananalapi.
2. Mga Bayad: May kompetitibong estruktura ng bayad ang IBIT. Sa simula, may standard na bayad na 0.25%, na nababawasan sa 0.12% para sa unang $5 bilyong assets o 12 buwan, alin man ang mauna.
3. Mga Custodian: Ginagamit ng ETF ang Coinbase bilang crypto custodian at tagapagbigay ng spot market data, habang ang BNY Mellon ay nagsisilbing cash custodian. Ang kombinasyong ito ay nagsisiguro ng mataas na pamantayan ng seguridad at pagiging maaasahan.
4. Mga Awtorisadong Kalahok: May matibay na network ng mga awtorisadong kalahok ang pondo, kabilang ang JP Morgan Securities, Jane Street Capital, Macquarie Capital, at Virtu Americas.

Mula nang ilunsad ito noong Enero 2024, mabilis na nakakuha ng atensyon ang IBIT sa mga mamumuhunan dahil sa kaugnayan nito sa BlackRock at sa epektibong estratehiya ng pagbawas ng bayad. Ang ETF na ito ay nagtala ng maraming rekord sa bilis ng pag-akumula ng kapital at nagtataglay ng higit sa $18B na AUM sa oras ng pagsulat.

2. ProShares Bitcoin Strategy ETF

Ang ProShares Bitcoin Strategy ETF (BITO) ay isang exchange-traded fund na nag-aalok sa mga mamumuhunan ng exposure sa Bitcoin sa pamamagitan ng futures contracts imbes na direktang pagmamay-ari ng cryptocurrency. Layunin nitong magbigay ng resulta ng pamumuhunan na karaniwang tumutugma sa pagganap ng Bitcoin batay sa presyo ng Bitcoin futures. Pinamamahalaan ang BITO ng ProShares, isang kilalang tagapagbigay ng mga espesyal na ETF na kilala sa kanilang makabago at magkakaibang hanay ng mga produktong pamumuhunan. Ang ProShares ay mataas ang reputasyon sa pagiging unang nagpasimula ng Bitcoin-linked ETF sa Estados Unidos.

(BITO )

Ano ang nagtatangi nito mula sa mga direktang kakompetensya?

1. Pamamaraang Batay sa Futures: Hindi tulad ng spot Bitcoin ETFs, namumuhunan ang BITO sa Bitcoin futures contracts, na nag-aalok ng hindi direktang exposure sa Bitcoin. Ang estrukturang ito ay maaaring makaakit sa mga mamumuhunan na mas gustong iwasan ang komplikasyon at panganib na kaakibat ng direktang paghawak ng mga cryptocurrency.
2. Pag-apruba ng Regulasyon: Ang BITO ang unang Bitcoin ETF na nakabase sa U.S. na inaprubahan ng SEC, na nagmarka ng isang mahalagang milestone at nagtatangi dito bilang isang pioneer sa merkado.
3. Pag-access: Pinapayagan nito ang mga tradisyonal na mamumuhunan na magkaroon ng exposure sa Bitcoin sa pamamagitan ng isang pamilyar na sasakyan ng pamumuhunan na ipinagbibili sa mga karaniwang palitan.
4. Kasanayan sa Pamamahala: Ang kasanayan ng ProShares sa pamamahala ng mga produktong batay sa futures at ang matibay nitong imprastruktura ay nagbibigay ng mataas na antas ng tiwala at pagiging maaasahan.

Mula nang ilunsad ito noong Oktubre 2021, nakakuha ang BITO ng malaking interes mula sa mga mamumuhunan. Sa simula, nakaranas ang ETF ng malakas na pagpasok ng mga pamumuhunan, na sumasalamin sa mataas na demand para sa exposure sa Bitcoin sa pamamagitan ng isang regulated na ETF. Gayunpaman, ang pagganap nito ay malapit na nauugnay sa pabagu-bagong kalikasan ng Bitcoin futures, na nagdudulot ng mga panahon ng parehong kita at pagkalugi.

3. ProShares Short Bitcoin Strategy ETF

Ang ProShares Short Bitcoin Strategy ETF (BITI) ay isang inverse exchange-traded fund na idinisenyo upang magbigay sa mga mamumuhunan ng pagkakataon na kumita mula sa pagbaba ng presyo ng Bitcoin. Hindi tulad ng tradisyonal na Bitcoin ETFs, ang BITI ay naglalayong makamit ang layunin ng pamumuhunan sa pamamagitan ng pagkuha ng short positions sa Bitcoin futures contracts, na nangangahulugang tumataas ang halaga nito kapag bumababa ang presyo ng Bitcoin. Pinamamahalaan ang BITI ng ProShares, isang nangunguna sa industriya ng ETF na kilala sa pag-aalok ng malawak na hanay ng makabago na produktong pamumuhunan. Ang ProShares ay nasa unahan ng pagpapakilala ng mga cryptocurrency-related na ETF sa merkado, kabilang ang unang Bitcoin futures ETF na nakabase sa U.S.

(BITI )

Ano ang nagtatangi nito mula sa mga direktang kakompetensya?

1. Inverse na Exposure: Ang BITI ay natatangi dahil pinapayagan nito ang mga mamumuhunan na makinabang mula sa pagbaba ng presyo ng Bitcoin. Ito ay partikular na kapaki-pakinabang para sa mga naghahanap na i-hedge ang kanilang mga portfolio laban sa posibleng pagbaba sa merkado ng cryptocurrency.
2. Strategiyang Batay sa Futures: Katulad ng ibang ProShares Bitcoin ETFs, gumagamit ang BITI ng Bitcoin futures contracts upang makamit ang mga layunin ng pamumuhunan. Ang pamamaraang ito ay nagbibigay ng regulated na exposure nang hindi kinakailangang direktang hawakan ang Bitcoin.
3. Pag-access at Likididad: Nag-aalok ang BITI ng madaling paraan para sa mga tradisyonal na mamumuhunan na mag-short ng Bitcoin gamit ang isang pamilyar na estruktura ng ETF, na ipinagbibili sa mga karaniwang palitan.

Ilunsad ang BITI noong Hunyo 2022 at mula noon ay nagbigay sa mga mamumuhunan ng paraan upang kumita sa mga panahon ng pagbaba ng presyo ng Bitcoin. Katulad ng kapatid nitong ETF mula sa ProShares, ang BITI, ang pagganap nito ay malapit na nakaugnay sa volatility ng merkado ng Bitcoin, na may mga panahon ng parehong kita at pagkalugi.

4. Siren Nasdaq NexGen Economy ETF

Ang Siren Nasdaq NexGen Economy ETF (BLCN) ay isang exchange-traded fund na naglalayong subaybayan ang pagganap ng NASDAQ Blockchain Economy Index. Ang pondo ay namumuhunan sa mga kumpanyang aktibong kasangkot sa pag-develop, pananaliksik, at paggamit ng mga teknolohiyang blockchain. Dahil dito, nag-aalok ito sa mga mamumuhunan ng exposure sa mas malawak na ekosistema ng blockchain lampas sa mga cryptocurrency lamang.

Pinamamahalaan ang BLCN ng Siren ETF Trust sa pakikipagtulungan sa Nasdaq. Kilala ang Siren sa paglikha ng mga ETF na tumatarget sa mga umuusbong at mapang-ganap na sektor, at ang pakikipagsosyo sa Nasdaq ay nagdadagdag ng kredibilidad at matibay na balangkas para sa pondo.

Sa oras ng pagsulat, ang limang pinakamalaking hawak sa loob ng ETF na ito ay ang mga sumusunod.

• MicroStrategy Inc
• NU Holdings Ltd/Cayman Islands
• Cleanspark Inc
• Marathon Digital Holdings Inc
• Robinhood Markets Inc

Sa kabuuan, kinakatawan ng mga ito ang humigit-kumulang 18% ng market value ng pondo.

(BLCN )

Ano ang nagtatangi nito mula sa mga direktang kakompetensya?

1. Diversified na Exposure sa Blockchain: Ang BLCN ay nakatuon sa malawak na hanay ng mga kumpanyang kasangkot sa teknolohiyang blockchain, kabilang ang mga nasa digital asset mining, mga aplikasyon ng blockchain, mga transaksyon ng blockchain, hardware ng blockchain, at integrasyon ng blockchain.
2. Pamamaraang Batay sa Index: Ang ETF ay sumusubaybay sa NASDAQ Blockchain Economy Index, na nagbibigay ng isang istruktura at sistematikong paraan upang magkaroon ng exposure sa sektor ng blockchain.
3. Itinatag na mga Kumpanya: Kasama sa pondo ang mga hawak sa malalaking, kilalang kumpanya tulad ng PayPal, Alibaba, Coinbase, Baidu, Tencent, Overstock, Visa, Microsoft, Nvidia, at Robinhood Markets. Ang diversified na lapit na ito ay nagbabawas ng panganib kumpara sa mga pamumuhunan na nakatuon sa iisang asset o iisang kumpanya.

Inilunsad noong Enero 2018, naranasan ng BLCN ang volatility, na sumasalamin sa mas malawak na merkado ng blockchain at cryptocurrency. Sa kabila ng malalaking pagbaba sa panahon ng bear markets, ipinakita ng ETF ang katatagan dahil sa diversified na mga hawak nito. Dapat suriin ang data ng pagganap para sa pinakabagong insight, ngunit sa kasaysayan, ito ay nakaranas ng mga panahon ng parehong malalaking kita at pagkalugi.

5. Amplify Transformational Data Sharing ETF

Ang Amplify Transformational Data Sharing ETF (BLOK) ay isang aktibong pinamamahalaang exchange-traded fund na namumuhunan sa mga kumpanyang kasangkot sa pag-develop at paggamit ng mga teknolohiyang blockchain. Nagbibigay ito sa mga mamumuhunan ng diversified na exposure sa ekosistema ng blockchain, kabilang ang parehong direktang developer ng teknolohiyang blockchain at mga kumpanyang nakikinabang sa pag-aampon ng blockchain.

Pinamamahalaan ang BLOK ng Amplify Investments, isang kumpanya na kilala sa paglikha ng mga makabago na ETF na tumatarget sa mga umuusbong at mapang-ganap na sektor. Ang aktibong pamamahala ay nagbibigay-daan sa pondo na dinamiko na i-adjust ang mga hawak batay sa kondisyon ng merkado at sa umuunlad na tanawin ng blockchain.

Sa oras ng pagsulat, ang limang pinakamalaking hawak sa loob ng ETF na ito ay ang mga sumusunod.

• Core Scientific Inc
• Galaxy Digital Holdings Ltd
• Coinbase Global Inc
• MicroStrategy Inc
• Block Inc

Sa kabuuan, kinakatawan ng mga ito ang humigit-kumulang 21% ng market value ng pondo.

(BLOK )

Ano ang nagtatangi nito mula sa mga direktang kakompetensya?

1. Aktibong Pamamahala: Hindi tulad ng maraming blockchain ETFs na pasibong sumusubaybay sa isang index, ang BLOK ay aktibong pinamamahalaan. Pinapayagan nito ang mga tagapamahala ng pondo na gumawa ng taktikal na pag-aayos sa portfolio upang samantalahin ang mga umuusbong na oportunidad at pamahalaan ang mga panganib.
2. Malawak na Exposure: Namumuhunan ang BLOK sa malawak na hanay ng mga kumpanya, kabilang ang mga direktang kasangkot sa teknolohiyang blockchain, tulad ng mga minero at software developers, pati na rin ang mga kumpanyang nakikinabang nang hindi direkta, tulad ng mga kumpanya ng serbisyong pinansyal.
3. Pandaigdigang Saklaw: Kasama sa pondo ang mga hawak mula sa mga kumpanya sa buong mundo, na nagbibigay ng pandaigdigang exposure sa sektor ng blockchain.
4. Diversified na Hawak: Ang mga nangungunang hawak ay kinabibilangan ng mga kilalang kumpanya ng blockchain at teknolohiya tulad ng MicroStrategy, Square, NVIDIA, at PayPal, bukod sa iba pa, na nagsisiguro ng malawak na exposure sa mga potensyal na lugar ng paglago ng sektor.

Inilunsad noong Enero 2018, ipinakita ng BLOK ang mga panahon ng matibay na pagganap sa mga bullish phase ng teknolohiyang blockchain at mga pagbulusok sa panahon ng bear markets. Sa oras ng pagsulat, ang BLOK ay may humigit-kumulang $700M na AUM.

6. Kagalang-galang na Pagbanggit

Walang aktibong ETFs na sumusubaybay sa performance ng Ethereum (ETH) sa Estados Unidos. Gayunpaman, magbabago ito sa lalong madaling panahon, dahil ilang ETF na ang naaprubahan na para sa paglulunsad. Kapag nangyari ito, magiging matalino para sa mga mamumuhunan na isama ang mga ito sa kanilang portfolio.

Pangwakas na Kaisipan

Ang pagkuha ng exposure sa sektor ng digital asset ay hindi kailanman naging mas madali para sa modernong mamumuhunan. Mapa-Bitcoin maximalist ka man, nagsho-short sa merkado, o interesado lamang sa mga gawain ng pagmimina, mayroong bagay para sa lahat.

Para dito, bisitahin ang aming listahan ng pinakamahusay na stock brokers sa Estados Unidos, o sa iyong kaukulang rehiyon.