Brian Collins, CEO sa Horizon Globex – Serye ng Panayam

Editor’s Note: Ang panayam na ito ay isinagawa noong Abril 2019. Ang Horizon Globex ay nagbago ng pangalan sa Horizon Fintex at kasalukuyang nagpapatakbo ng Upstream exchange. Ang mga produktong tinalakay sa ibaba (Tokenetics, atbp.) ay sumasalamin sa teknolohiyang stack ng kumpanya noong panahong iyon.
Isang may karanasan na CEO ng pampubliko at pribadong kumpanya, si Brian ang nagtatag ng Horizon Globex noong 2010, na nailista sa Nasdaq noong 2012. Mula 1999-2010 si Brian ay CEO ng Abbey Technology sa Switzerland, na nagdadalubhasa sa disenyo ng trading software para sa mga Swiss na bangko. Bago ito, nagtrabaho si Brian para sa Credit Suisse sa Zürich na nagdidisenyo at gumagawa ng proprietary equity trading solutions. Nagtapos si Brian noong 1990 ng B.Sc.(Hons) sa Computer Systems mula sa University of Limerick, Ireland.

AT: Ang Horizon Globex ay may maraming produkto na tumutugon sa mga kumpanyang naghahanap maglunsad ng Digital Securities Offering. Bilang panimula, maaari mo bang ikwento sa amin ang tungkol sa Tokenetics, at ilarawan ang proseso ng pag-isyu?

BC: Ang Tokenetics ay ang aming pangunahing software para sa pag-isyu, pangangalaga, at pamamahagi ng digital security para sa mga issuer upang maglunsad ng isang secure at sumusunod na DSO. Ang isang issuer ay lumalapit sa amin, at kami ay nakikipagtulungan sa kanilang koponan (kasama ang pamunuan, mga abugado sa securities, at mga investment banker) upang lumikha ng isang Ethereum ERC-20 smart contract para sa mga digital securities na maaaring ilabas alinsunod sa exemption mula sa mga probisyon ng rehistrasyon ng pederal na batas sa securities tulad ng Regulation D, Regulation S, Regulation A o alinsunod sa isang nakarehistrong alok sa Form S-1.

Naniniwala kami na ang aming natatanging lapit ay pinakaangkop sa patuloy na nagbabagong regulasyong balangkas. Sa halip na pagsamahin ang maraming antas ng mga tampok sa isang solong smart contract ng digital securities, mas gusto naming mag-apply ng karagdagang regulasyong pagsunod sa pamamagitan ng mga “peered” na smart contract na binuo kasabay ng primary-issuance smart contract, tulad ng aming Transfer-Agent- Gatekeeper smart contract (gamit ang CustodyWare).

Halimbawa, kung ang isang holder ay naging CEO ng issuer (hal. isang affiliate na ngayon ay may restriksyon sa “insider” trading sa security), mapipilitang sunugin ng issuer ang digital securities ng holder, i-reprogram ang mga ito gamit ang bagong restriksyon, at mag-isyu ng bagong token. Sa pamamagitan ng CustodyWare, maaaring ipagbigay-alam ng issuer sa Transfer Agent at ang Transfer Agent ay maaaring ilagay ang KYC‑na-verify na wallet ID ng CEO sa portal ng CustodyWare at ilapat ang mga kaukulang restriksyon sa affiliate status sa mga securities sa wallet na iyon. Ang aming lapit ay inilalagay ang kontrol sa kamay ng tamang SEC‑regulated na mga Transfer Agent sa halip na mga developer o CEO.

AT: Ang Tokenetics ay nag-aalok din ng mga pagkakataon sa sekundaryong kalakalan, maaari mo bang ilarawan ang mga ito?

BC: Ang sagot sa tanong na ito ay nakasalalay sa kakayahan ng aming mga solusyon sa software na mag-integrate sa isa’t isa. Ang Tokenetics ay nag-iintegrate sa KYCware, ang aming white label na investor onboarding at KYC identity verification smartphone app. Ang AMLcop, ang aming watchlist management sanctions at PEP screening solution, ay nag-iintegrate rin at kumikilos bilang gatekeeper para sa buong ecosystem namin dahil ang isang investor ay kailangang nasa whitelist upang makilahok. Pagkatapos, sa pagkumpleto ng isang alok at ang posibleng holding period nito (hal. SEC Rule 506(c)), gumagamit ang isang Transfer Agent ng CustodyWare, ang aming Transfer Agent custody portal, upang ilipat ang digital securities sa isang regulated ATS para sa sumusunod na sekundaryong kalakalan. Ang paggamit namin ng Transfer Agent ay nagbibigay-daan sa mga issuer na magpatupad ng mahusay na kontrol, tinitiyak na ang mga pagkakakilanlan ng mga investor ay nananatiling buo sa buong lifecycle ng digital securities. Ang pagtiyak na ang mga pagkakakilanlan ng investor ay kilala sa parehong paraan tulad ng tradisyonal na securities ay nangangahulugang maaaring ipadala ang mga proxy notice, maisagawa ang pagboto, mabayaran ang mga dibidendo, mapamahalaan ang escheatment, at masunod ang mga batas ng estado at pederal para sa pamamahala ng estate at regulasyong pag-uulat.

Nakabuo rin kami ng isang dollarized na solusyon sa sekundaryong kalakalan upang magbigay ng katiyakan sa liquidity para sa mga investor at mag-alok sa mga bagong investor ng kakayahang sumali sa sekundaryong merkado, na may mga trading-pair na nakapresyo sa fiat. Ang mga investor ay parehong nagdedeposito at nagwiwithdraw ng pondo sa fiat, na nagbabawas ng panganib ng regulasyon ng cryptocurrency at AML exposure.

AT: Ang CustodyWare ay isa pang produkto ninyo na naglalarawan ng sarili bilang isang compliant agent custody solution. Maaari mo bang palawakin kung ano ang ginagawa ng produktong ito?

BC: Naniniwala kami na ang CustodyWare ay ang unang regulasyong sumusunod na produkto para sa mga U.S. Transfer Agents upang pangalagaan at pamahalaan ang digital securities para sa kanilang mga kliyente alinsunod sa isang SEC‑registered o registration‑exempt na DSO. Ang portal ng CustodyWare ay nag-iintegrate sa mga ERC-20 issuance at sumusuporta sa lahat ng pangunahing function ng Transfer Agent kabilang ang issuance, custody, transfer query, reporting, affiliates at release, na nagbibigay sa mga Transfer Agent ng kakayahang gampanan ang parehong papel para sa digital securities tulad ng ginagawa nila para sa tradisyonal na securities. Lahat ng transaksyon ay pinipirmahan ng Transfer Agent at transparent at hindi nababago na nakaimbak sa Ethereum blockchain.

AT: No Enero 2019, pumirma kayo ng kasunduan upang i-license ang CustodyWare sa VStock Transfer, LLC “VStock” na isang SEC‑registered na transfer agent at registrar. Maaari mo bang ikwento sa amin ng kaunti ang tungkol sa kasunduang ito?

BC: Ang kasunduan sa VStock ay isang licensing agreement na nagbibigay-daan sa VStock na palawakin ang kanilang tradisyonal na negosyo bilang nangungunang stock Transfer Agent at registrar firm at magsimulang pangalagaan ang mga digital securities na inilabas alinsunod sa Regulation D, Regulation A, Regulation S, o mga nakarehistrong alok na isinumite sa Form S-1. In-licens namin ang “portal” ng VStock Transfer para sa kanila upang pamahalaan ang mga holder at affiliates ng digital securities, kanselahin at muling mag‑issue ng mga token kung ang private key ng holder ay nawala/ninakaw, at kumilos bilang paying agent upang mag‑distribute ng dibidendo, atbp.

AT: Ang ikatlong produkto na mayroon kayo para sa mga solusyon ng STO ay ang KYCWare. Maraming KYC na produkto na lumabas sa merkado, ano ang nagbubukod sa inyo?

BC: Sa tingin ko, isa sa aming pinakamalaking pagkakaiba ay ang aming metodolohiya at antas ng seguridad pagdating sa proteksyon ng sensitibong impormasyon ng mga gumagamit. Hindi namin ginagawa ang KYC/AML “verifications” mismo. Sa halip, ang KYCWare ay nagbibigay sa mga kliyente ng isang white‑label na mobile app solution at back‑end portal upang pasimplehin ang pagkolekta ng CIP, KYC, at AML na impormasyon nang hindi kailanman ibinabahagi ang sensitibong data sa ikatlong partido.

Paano ito gumagana ay ang mga investor o customer ay ina‑onboard sa pamamagitan ng isang client‑branded na KYCWare app na naglalaman ng advanced na teknolohiya sa identity verification tulad ng anti‑gaming video interview solutions, machine‑readable ‘MRZ’ scans ng mga pasaporte, security hologram checks para sa mga ID, at iba pang natatanging layer at pag‑update mula sa tradisyonal na identity checks.

Sa back‑end, ang mga issuer o customer ay pinapadaan sa aming AMLCop, ang anti‑money laundering software solution. Pagkatapos, ang lahat ng sensitibong impormasyon ng customer ay iniimbak sa memorya hanggang sa isang kinatawan ng kumpanya (kahit ito ay isang itinalagang KYC/AML representative o broker‑dealer na kinontrata ng isang DSO issuer) ay mag‑download at susuriin ang mga submission sa isang SEC Regulation S‑P compliant na medium (halimbawa, inirerekomenda naming gamitin ng mga kliyente ang isang FIPS compliant na external hard disk). Pinili namin ang lapit na ito dahil sa paningin ng mga regulator, ang issuer ay sa huli ang responsable sa pagtiyak na lahat ng investor ay tama ang KYC at AML, hindi ang ikatlong partido na maaaring i‑outsource pa ang data para i‑verify.

AT: Ikaw ay pumasok sa isang software license agreement sa Tripoint Global Equities upang magbigay sa kanila ng suporta sa software para sa BANQ branded security token platform. Ano ang BANQ platform?

BC: Ang BANQ ay ang online division ng TriPoint na nakatuon sa private placements, Regulation A IPOs, at digital security offerings. Bilang karagdagan sa pagsuporta sa BANQ platform, inanunsyo ng Globex na pumasok kami sa isang software licensing agreement sa First Growth Funds Limited (FGF) upang mag‑power ng ganap na regulado at sumusunod na security token offerings sa Australia at New Zealand. Ang FGF ay isang publicly traded fund na nakalista sa Australian stock exchange at isang diversified Investment company na nakatuon sa pagpapataas ng halaga ng shareholder sa pamamagitan ng paggawa ng mga pamumuhunan sa malawak na hanay ng mga asset class kabilang ang listed equities, private equity, at token offerings.

AT: Ano ang ang Globex API?

BC: Ang Globex API ay simpleng paraan para sa aming apat na software application na makipag‑ugnayan nang direkta sa Ethereum. Karaniwan, kung nais ng isang kumpanya na mag‑integrate sa Ethereum, maaari silang gumamit ng open source API o third‑party na mapagkukunan ngunit ang aming ethos para sa software ay palaging lumikha ng mga solusyon mismo. Sa paggawa nito, kung may isyu, may ganap kaming kontrol sa pag‑ayos ng problema.

AT: Isa sa mga mas kawili-wiling alok sa iyong website ay ang pag‑alok ninyo ng ‘Turnkey Financial Portal’ na maaaring i‑brand sa brand ng kumpanya. Ano ang mga kakayahan na iaalok ng mga financial portal na ito?

BC: Ang mga branded financing portal ay nag‑aalok ng maraming benepisyo. Sa front‑end, ang mga issuer ay nag‑presenta sa mga investor o customer ng isang on‑brand na proseso ng pamumuhunan mula simula hanggang katapusan, na nagpapanatili ng tiwala at seamless na karanasan ng user. Sa back‑end, ang mga issuer, at ang kanilang mga banker, ay nakakaranas ng isang hosted web portal kung saan maaari nilang ligtas at sumusunod na pamahalaan ang kanilang mga customer at kinakailangang ulat nang walang kinakailangang karanasan sa IT.

AT: Kamakailan lamang ay nagkaroon kayo ng kapanapanabik na balita kasama ang Timeless Luxury Group AG, pag‑license ng buong suite ng blockchain software solutions ng Globex upang paganahin ang kanilang DSO, may nais ba kayong ibahagi sa aming mga mambabasa tungkol sa partnership na ito?

BC: Ito ay isang mahalagang anunsyo dahil ipinapakita nito ang kakayahan ng aming blockchain software stack na tugunan ang lahat ng aspeto ng isang digital securities offering. Nagsimula ang relasyon sa pag‑unawa sa kagustuhan ng Timeless Luxury Groups na magkaroon ng access sa US capital kasama ang mga dayuhang investor sa isang ganap na sumusunod na DSO at bigyan ang mga investor ng karapatan sa isang porsyento ng anumang hinaharap na kita.

Ang alok na ito ay nagmamarka ng unang alok sa United States na gumagamit ng isang SEC‑registered Transfer Agent para sa pag‑isyu at pangangalaga ng digital securities. Ang CustodyWare ay nilicensiya ng itinalagang transfer agent ng Timeless Luxury Groups, ang VStock Transfer, na nagbibigay sa VStock ng kakayahang pangalagaan ang Ethereum ERC‑20 securities habang sumusunod na pinananatili ang pagkakakilanlan ng mga holder upang mapadali ang hinaharap na pagbabayad ng anumang dibidendo sa US dollars at iba pang mga paglipat na responsibilidad ng Transfer Agent (hal. holds, releases, transfers, atbp.).

AT: Mayroon pa ba kayong nais ibahagi tungkol sa Horizon Globex?

BC: Maraming hype sa industriya kung saan ang mga kumpanya ay gumagawa ng mga pahayag tungkol sa kung ano ang kanilang ‘gagawin’, o mas nakasasama pa, gumagawa ng maling pahayag tungkol sa kakayahan ng kanilang kasalukuyang mga kumpanya. Gusto naming ang aming lapit ay mag‑labas sa merkado ng live at napatunayang software. Sa loob ng dalawang taon, ang aming team ng mga developer ay nagbuo ng isang komprehensibong suite ng blockchain software solutions na tumutugon sa buong lifecycle ng isang sumusunod na digital securities offering. Sa patuloy na input mula sa aming karanasang tech, Wall Street, at mga executive ng pampublikong kumpanya, layunin naming patuloy na mag‑develop at mag‑dala sa merkado ng mga teknolohikal na advanced na produkto na nagpapalakas sa susunod na henerasyon ng mga palitan at securities offerings sa US at sa buong mundo.

Upang matuto pa, bisitahin ang Horizon Globex.