Το Ομοσπονδιακό Αποθεματικό Εκδίδει Προειδοποίηση για τους ‘Κίνδυνους Κρυπτο‑Περιουσιακών Στοιχείων για τις Τραπεζικές Οργανώσεις’

Το Federal Reserve συνδέθηκε με άλλους ομοσπονδιακούς ρυθμιστές τραπεζών για να εκδώσει κοινή δήλωση που επισημαίνει τους κρίσιμους κινδύνους για τις τράπεζες που σχετίζονται με τα κρυπτο‑περιουσιακά στοιχεία και ολόκληρη τη βιομηχανία κρυπτονομισμάτων.

Η δήλωση έρχεται εν μέσω της αποτυχίας των ρυθμιστών να εκδώσουν ενιαία καθοδήγηση ή κανόνες για τα κρυπτονομίσματα, ακόμη και όταν οι τράπεζες έχουν εκφράσει την επιθυμία τους για μεγαλύτερη σαφήνεια. Ωστόσο, δεν εισάγει νέες πολιτικές σχετικά με το πώς οι παραδοσιακοί δανειστές πρέπει να αντιμετωπίζουν τα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία.

Οι ρυθμιστές τραπεζών των ΗΠΑ προειδοποίησαν τις χρηματοπιστωτικές οργανώσεις την Τρίτη ότι η διαχείριση κρυπτονομισμάτων τις εκθέτει σε πολλούς κινδύνους που πρέπει να γνωρίζουν, όπως απάτες, εξαπάτηση, νομικές αβεβαιότητες και παραπλανητικές αποκαλύψεις.

«Είναι σημαντικό οι κίνδυνοι που σχετίζονται με τον τομέα των κρυπτο‑περιουσιακών στοιχείων και δεν μπορούν να μετριαστούν ή να ελεγχθούν να μην μεταφερθούν στο τραπεζικό σύστημα», δήλωσαν οι υπηρεσίες στην πρώτη τους κοινή δήλωση για τα κρυπτονομίσματα.

Οι ρυθμιστές δήλωσαν επίσης ότι εξακολουθούν να προσπαθούν να καταλάβουν πώς να αντιμετωπίσουν τις τράπεζες και τα κρυπτονομίσματα. Προς το παρόν, εργάζονται κατά περίπτωση, ενώ οι ρυθμιστές ενισχύουν την κατανόησή τους για τους κινδύνους που μπορεί να επιφέρει το κρυπτο στο τραπεζικό σύστημα, τους πελάτες τους και το ευρύτερο χρηματοοικονομικό σύστημα των ΗΠΑ.

Ως εκ τούτου, είναι «προσεκτικοί και επιφυλακτικοί» και θα εκδώσουν περαιτέρω δηλώσεις σχετικά με τις κρυπτο‑σχετικές δραστηριότητες των τραπεζών, όπως απαιτείται. Δήλωσαν επίσης ότι θα συνεχίσουν να συνεργάζονται με άλλες υπηρεσίες σε ζητήματα κρυπτονομισμάτων.

Αίτημα για Περισσότερη Σαφήνεια

Η κοινή δήλωση ήρθε σε μια περίοδο που οι πολιτικοί των ΗΠΑ πίεζαν τους ρυθμιστές για μεγαλύτερη διαφάνεια στον τομέα των κρυπτονομισμάτων μετά την υψηλού προφίλ κατάρρευση τον Νοέμβριο του ανταλλακτηρίου κρυπτονομισμάτων FTX.

Η δήλωση κυριολεκτικά ήρθε λίγα λεπτά πριν ο Sam Bankman‑Fried (SBF), συνιδρυτής και πρώην διευθύνων σύμβουλος του αποτυχημένου ανταλλακτηρίου κρυπτονομισμάτων FTX, δηλώσει αθώα για τις οκτώ κατηγορίες ποινικών κατηγοριών, συμπεριλαμβανομένης της απάτης μέσω τηλεπικοινωνιών, της απάτης σε αξίες, του ξεπλύματος χρήματος και της συνωμοσίας. Ο SBF αντιμετωπίζει ποινή έως 115 ετών φυλάκισης για τον υποτιθέμενο ρόλο του στην κατάρρευση του FTX.

Ο πρώην δισεκατομμυριούχος κρυπτονομισμάτων εμφανίστηκε σε δικαστήριο της Νέας Υόρκης σχεδόν δύο μήνες μετά την ανακοίνωση πτώχευσης της πλατφόρμας συναλλαγών κρυπτονομισμάτων FTX, η οποία προκάλεσε σοκ στον κλάδο.

Τώρα, δισεκατομμύρια δολάρια από επενδυτές και πελάτες λείπουν, και το Υπουργείο Δικαιοσύνης (DOJ), η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς των ΗΠΑ (SEC) και η Επιτροπή Συναλλαγών Εμπορευμάτων (CFTC) έχουν κατηγορήσει το FTX για απάτη από την αρχή.

Ο SBF συνελήφθη στις Μπαχάμες τον προηγούμενο μήνα πριν εξοχληθεί στις ΗΠΑ για να αντιμετωπίσει ποινικές κατηγορίες. Αυτή τη στιγμή ζει με τους γονείς του ενώ είναι ελεύθερος με εγγύηση 250 εκατομμυρίων δολαρίων. Εν τω μεταξύ, δύο από τους συνεργάτες του, η Caroline Ellison, πρώην διευθύνων σύμβουλος της αδελφής εταιρείας του FTX, Alameda Research, και ο συνιδρυτής του FTX, Gary Wang, είχαν ήδη δηλώσει ένοχοι και συνεργάζονταν με τους εισαγγελείς, σύμφωνα με τις αρχές.

Ο Πριμοδικαστής των ΗΠΑ, Lewis Kaplan, έχει προθετικά ορίσει ημερομηνία έναρξης της δίκης στις 2 Οκτωβρίου και έχει προσθέσει μια νέα προϋπόθεση εγγύησης, δηλώνοντας ότι ο SBF δεν επιτρέπεται να έχει πρόσβαση στα περιουσιακά στοιχεία του FTX ή της Alameda.

Κύριοι Κίνδυνοι που Σχετίζονται με τα Κρυπτονομίσματα

Τώρα, στην αρχή της νέας χρονιάς, στις 3 Ιανουαρίου, η Κοινή Δήλωση για τους Κινδύνους Κρυπτο‑Περιουσιακών Στοιχείων για τις Τραπεζικές Οργανώσεις εκδόθηκε από τους ομοσπονδιακούς ρυθμιστές τραπεζών, επισημαίνοντας τους κινδύνους για τις τραπεζικές οργανώσεις που σχετίζονται με τον τομέα των κρυπτονομισμάτων.

Οι εν λόγω ρυθμιστές περιελάμβαναν το Συμβούλιο Διοικητών του Συστήματος Ομοσπονδιακού Αποθεματικού, το Οργανισμό Καταθετικού Ασφαλιστικού (FDIC) και το Γραφείο Ελεγκτή Νομισματικού (OCC).

Το τρίπτυχο των ρυθμιστών προειδοποίησε τις τράπεζες για μια σειρά κινδύνων που σχετίζονται με τα κρυπτονομίσματα, συμπεριλαμβανομένης της κακής διαχείρισης κινδύνων και των πρακτικών διακυβέρνησης στις εταιρείες κρυπτονομισμάτων.

Οι τράπεζες επίσης προειδοποιήθηκαν να παρακολουθούν τους κινδύνους συγκέντρωσης, δεδομένης της διασυνδεσιμότητας του τομέα των κρυπτονομισμάτων, και να προστατεύονται γενικότερα από κινδύνους μόλυνσης.

Άλλοι εντοπισμένοι κίνδυνοι περιλαμβάνουν κινδύνους απάτης για τους συμμετέχοντες στον τομέα των κρυπτο‑περιουσιακών στοιχείων, νομικές αβεβαιότητες που σχετίζονται με πρακτικές φύλαξης, δυνατότητα εξαγοράς και δικαιώματα ιδιοκτησίας· σημαντική μεταβλητότητα στις αγορές κρυπτονομισμάτων, η οποία επηρεάζει τις ροές καταθέσεων των εταιρειών· και την ευαλωτότητα των stablecoins σε εκπτώσεις τραπεζών.

Η δήλωση επίσης ανέφερε αυξημένους κινδύνους που σχετίζονται με ανοιχτά, δημόσια και αποκεντρωμένα δίκτυα, συμπεριλαμβανομένης της έλλειψης μηχανισμών διακυβέρνησης που να θέτουν εποπτεία του συστήματος· της απουσίας προτύπων για σαφή καθορισμό ρόλων· και των ευαλωτοτήτων που σχετίζονται με διακοπές λειτουργίας, κυβερνοεπιθέσεις, χαμένα ή παγιδευμένα περιουσιακά στοιχεία και παράνομη χρηματοδότηση.

Οι υπηρεσίες επίσης κατέγραψαν κινδύνους που σχετίζονται με ανακριβείς ή παραπλανητικές δηλώσεις και αποκαλύψεις από εταιρείες που δραστηριοποιούνται στα κρυπτο, συμπεριλαμβανομένων ψευδών δηλώσεων σχετικά με την Ομοσπονδιακή Καταθετική Ασφάλιση, καθώς και άλλων πρακτικών που μπορεί να είναι παραπλανητικές, άδικες ή καταχρηστικές, προκαλώντας σημαντικές ζημίες για λιανικούς και θεσμικούς επενδυτές, πελάτες και αντισυμβαλλόμενους, των οποίων πρέπει να είναι ενήμερες οι τραπεζικές οργανώσεις.

Επιπλέον, οι εταιρείες κρυπτονομισμάτων που εκδίδουν ψηφιακά tokens ή τα διακρατούν στον δικό τους ισολογισμό «είναι πολύ πιθανό να είναι ασύμβατες με ασφαλείς και υγιείς τραπεζικές πρακτικές», υποστήριξαν οι υπηρεσίες. Οι ρυθμιστές δήλωσαν ότι έχουν «σημαντικές ανησυχίες για την ασφάλεια και τη σταθερότητα των επιχειρηματικών μοντέλων που συγκεντρώνονται σε δραστηριότητες σχετικές με κρυπτο‑περιουσιακά στοιχεία».

Καθοδήγηση προς τις Τράπεζες

Αυτή η πρώτη κοινή δήλωση του 2023 ακολουθεί ένα έτος γεμάτο σκάνδαλα και πτωχεύσεις ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων. Η ομάδα ισχυρών ρυθμιστών τραπεζών δήλωσε ότι οι πρόσφατες αποτυχίες μεγάλων εταιρειών κρυπτονομισμάτων τις οδήγησαν να επιδείξουν προσοχή κατά την αξιολόγηση των προτάσεων των τραπεζών για εμπλοκή στην αγορά.

Φέτος είδαμε την κατάρρευση του αλγοριθμικού stablecoin Terra USD, αμφίβολη αίτηση κατάθεσης ασφάλισης από την εταιρεία κρυπτονομισμάτων Voyager, και την πιο πρόσφατη κατάρρευση του ανταλλακτηρίου κρυπτονομισμάτων FTX.

Οι τρεις αμερικανικές υπηρεσίες δήλωσαν ότι, αν και οι τράπεζες δεν απαγορεύονται ή αποθαρρύνονται από το να παρέχουν τραπεζικές υπηρεσίες στους πελάτες κρυπτονομισμάτων στο μέτρο που το επιτρέπει το νόμο ή οι κανονισμοί, προτρέπουν έντονα τις τράπεζες να σκεφτούν προσεκτικά πριν εμπλακούν στον χώρο. Επίσης, οι υπηρεσίες εξετάζουν πώς μπορεί να προχωρήσουν οι δραστηριότητες σχετικές με κρυπτονομίσματα.

Σύμφωνα με την κοινή δήλωση, οι ρυθμιστές των ΗΠΑ παρακολουθούν τις τράπεζες που ενδέχεται να εκτεθούν σε κινδύνους που σχετίζονται με τα κρυπτονομίσματα και εξετάζουν προσεκτικά τις προτάσεις των τραπεζών για εμπλοκή σε κρυπτο‑δραστηριότητες.

Η Fed, η FDIC και η OCC έχουν επίσης δηλώσει ότι εξετάζουν τις προτεινόμενες δραστηριότητες που σχετίζονται με κρυπτονομίσματα εντός κάθε τραπεζικού οργανισμού με τρόπο που να αντιμετωπίζει επαρκώς την ασφάλεια και τη σταθερότητα, ώστε να παρέχει τη μέγιστη προστασία των καταναλωτών και να εξασφαλίζει επαρκή συμμόρφωση με τα κρυπτονομίσματα σύμφωνα με τους υφιστάμενους νόμους.

Πριν εμπλακεί σε κρυπτο‑σχετικές δραστηριότητες, ένας ρυθμιζόμενος τραπεζικός οργανισμός πρέπει να αξιολογήσει εάν η δραστηριότητα επιτρέπεται· να καθορίσει αν απαιτείται η υποβολή αναφορών σύμφωνα με τις ισχύουσες ομοσπονδιακές ή κρατικές νομοθεσίες· και να θέσει κατάλληλα συστήματα και ελέγχους για τη λειτουργία αυτών των δραστηριοτήτων με ασφάλεια και ορθότητα, σύμφωνα με τις σχετικές νομοθεσίες.

Οι υπηρεσίες επίσης ενθάρρυναν τις τράπεζες να εφαρμόσουν σωστή διαχείριση κινδύνων, με κατάλληλες πολιτικές και παρακολούθηση για την μείωση και ανίχνευση των κινδύνων.

Περαιτέρω, ενθάρρυναν τις τράπεζες να παρακολουθούν τις εξελισσόμενες νομικές απαιτήσεις για την προσφορά υπηρεσιών φύλαξης ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων και να είναι ενήμερες για τους μηχανισμούς διακυβέρνησης – ή την έλλειψή τους – στις πλατφόρμες κρυπτονομισμάτων με τις οποίες ελπίζουν να συνεργαστούν.

Συνεργασία μεταξύ των Υπηρεσιών

Αυτή η νέα δήλωση των ρυθμιστών είναι πολύ πιο ισχυρή από τις προηγούμενες δηλώσεις των υπηρεσιών, εστιάζοντας στους κινδύνους από τα κρυπτονομίσματα. Για παράδειγμα, τον Νοέμβριο του 2021, ανακοίνωσαν μια πρωτοβουλία για τη διευκρίνιση των κανονισμών γύρω από τα κρυπτο, με κύριο στόχο την εξασφάλιση ότι οι τράπεζες δεν επεξεργάζονται κρυπτονομίσματα για εγκληματίες.

Ενώ οι ρυθμιστές τραπεζών των ΗΠΑ παραμένουν προσεκτικοί, έχουν επιτρέψει ορισμένες λειτουργίες φύλαξης μεταξύ δανειστών. Η OCC επέκτεινε επίσης προσωρινά χάρτες σε τράπεζες εμπιστοσύνης κρυπτονομισμάτων. Ωστόσο, οι κανόνες στις υπηρεσίες τώρα απαιτούν από έναν δανειστή να λάβει έγκριση εκ των προτέρων πριν εμπλακεί σε οποιαδήποτε νέα επιχείρηση που αφορά τον τομέα των κρυπτονομισμάτων.

Τον προηγούμενο μήνα, οι αρχηγοί των τριών υπηρεσιών συμφώνησαν με το Συμβούλιο Εποπτείας Χρηματοοικονομικής Σταθερότητας (Financial Stability Oversight Council) να συμπεριλάβουν τα κρυπτονομίσματα ως περιοχή κινδύνου στην ετήσια έκθεση της ομάδας που επισημαίνει κινδύνους για το χρηματοοικονομικό σύστημα.

Μερικά νομοσχέδια έχουν προταθεί στη Βουλή των Αντιπροσώπων για τη ρύθμιση των κρυπτονομισμάτων, αλλά θα χρειαστεί χρόνος για να περάσει η νομοθεσία πριν γίνει νόμος.

Προς το παρόν, η έκθεση καλεί τις υπηρεσίες να εκδώσουν καθοδήγηση και κανονισμούς ώστε να συνεργαστούν για την αντιμετώπιση τόσο των υφιστάμενων όσο και των αναδυόμενων κινδύνων εντός του οικοσυστήματος των ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων.