5 найкращих криптовалютних ETF для інвестування

Біткойн і ширший ринок цифрових активів ніколи не були такими популярними. Як наслідок, зростає кількість біржових фондів (ETF), структурованих для відстеження ринку для інвесторів, зацікавлених у отриманні доступу до нього. Нижче наведено короткий перелік найбільш популярних варіантів, кожен з яких пропонує унікальний підхід/привабливість.

Криптовалютні ETF

1. iShares Bitcoin Trust

iShares Bitcoin Trust (IBIT) – це біржовий інвестиційний фонд (ETF), який надає інвесторам доступ до біткойна без необхідності безпосереднього володіння криптовалютою. Він працює, тримаючи біткойн як базовий актив, і прагне відображати динаміку ринкової ціни біткойна.

Ним керує BlackRock, найбільший у світі керуючий активами, активи якого станом на перший квартал 9 року перевищують 1 трильйонів доларів. BlackRock відомий своїм широким спектром інвестиційних продуктів та послуг.

(IBIT )

Що відрізняє його від прямих конкурентів?

1. Менеджмент і репутація: Керована BlackRock, IBIT використовує значний досвід та репутацію фірми у фінансовій галузі.
2. Вартість: IBIT має конкурентну структуру комісії. Спочатку він має стандартну комісію 0.25%, яка зменшується до 0.12% за перші 5 мільярдів доларів активів або 12 місяців, залежно від того, що настане раніше.
3. Зберігачі: ETF використовує Coinbase як зберігач криптовалют і постачальник даних спотового ринку, а BNY Mellon виступає в якості зберігача готівки. Така комбінація забезпечує високі стандарти безпеки та надійності.
4. Авторизовані учасники: Фонд має потужну мережу авторизованих учасників, включаючи JP Morgan Securities, Jane Street Capital, Macquarie Capital і Virtu Americas.

З моменту запуску в січні 2024 року IBIT швидко завоював популярність серед інвесторів завдяки своїй асоціації з BlackRock і ефективній стратегії зниження комісії. Цей ETF встановив численні рекорди щодо темпів накопичення капіталу та може похвалитися понад 18 мільярдами доларів AUM на момент написання статті.

2. ProShares Bitcoin Strategy ETF

ProShares Bitcoin Strategy ETF (BITO) — це біржовий фонд, який пропонує інвесторам доступ до біткойнів через ф’ючерсні контракти, а не пряме володіння криптовалютою. Він має на меті забезпечити інвестиційні результати, які загалом відповідають ефективності біткойнів, виміряної ціною ф’ючерсів на біткойни.

BITO управляється ProShares, відомим постачальником спеціалізованих ETF, відомим своїм інноваційним та різноманітним асортиментом інвестиційних продуктів. ProShares визнано піонером першого в США ETF, пов’язаного з біткойнами.

(BITO )

Що відрізняє його від прямих конкурентів?

1. Підхід на основі ф'ючерсів: На відміну від спотових Bitcoin ETF, BITO інвестує у ф’ючерсні контракти на Bitcoin, пропонуючи непрямий доступ до Bitcoin. Ця структура може сподобатися інвесторам, які вважають за краще не стикатися зі складнощами та ризиками, пов’язаними з прямим утриманням криптовалют.
2. Регуляторне схвалення: BITO був першим біткойн-ETF у США, схваленим Комітетом з цінних паперів та цінних паперів, що стало важливою віхою та виділило його як піонера на ринку.
3. доступність: Це дозволяє традиційним інвесторам отримати доступ до біткойнів за допомогою знайомого інструменту інвестування, який торгується на звичайних біржах.
4. Експертиза управління: Досвід ProShares в управлінні ф'ючерсними продуктами та його надійна інфраструктура забезпечують високий рівень довіри та надійності.

З моменту запуску в жовтні 2021 року BITO привернув значний інтерес інвесторів. Спочатку в ETF спостерігався сильний приплив інвестицій, що відображало високий попит на біткойн через регульований ETF. Однак його ефективність тісно пов’язана з нестабільністю ф’ючерсів на біткойн, що призводить до періодів як прибутків, так і втрат.

3. ProShares Short Bitcoin Strategy ETF

ProShares Short Bitcoin Strategy ETF (BITI) — це зворотній біржовий фонд, створений для того, щоб надати інвесторам можливість отримати прибуток від зниження ціни біткойна. На відміну від традиційних біткойн ETF, BITI прагне досягти своєї інвестиційної мети, займаючи короткі позиції у ф’ючерсних контрактах на біткойн, тобто він отримує вартість, коли ціни на біткойни падають.

BITI управляється ProShares, лідером у галузі ETF, який відомий пропозицією широкого спектру інноваційних інвестиційних продуктів. ProShares була в авангарді виведення на ринок ETF, пов’язаних з криптовалютою, включно з першим ф’ючерсним ETF на біткойни в США.

(BITI )

Що відрізняє його від прямих конкурентів?

1. Інверсна експозиція: BITI унікальний тим, що дозволяє інвесторам отримувати вигоду від падіння цін на біткойни. Це особливо корисно для тих, хто хоче захистити свої портфелі від потенційного падіння на ринку криптовалют.
2. Стратегія на основі ф'ючерсів: Як і інші Bitcoin ETF ProShares, BITI використовує ф’ючерсні контракти на Bitcoin для досягнення своїх інвестиційних цілей. Цей підхід забезпечує регульовану експозицію без необхідності безпосереднього зберігання біткойнів.
3. Доступність і ліквідність: BITI пропонує традиційним інвесторам доступний спосіб укорочення біткойнів за допомогою знайомої структури ETF, що торгується на звичайних біржах.

BITI було запущено в червні 2022 року і з тих пір надає інвесторам можливість отримати прибуток у періоди зниження цін на біткойн. Як і дочірній ETF від Pro-Shares, BITI, його результативність тісно пов’язана з нестабільністю ринку біткойнів із періодами як прибутків, так і втрат.

4. Siren Nasdaq NexGen Economy ETF

Siren Nasdaq NexGen Economy ETF (BLCN) — це біржовий фонд, який прагне відстежувати ефективність індексу економіки блокчейнів NASDAQ. Фонд інвестує в компанії, які активно займаються розробкою, дослідженням і використанням технологій блокчейн. Таким чином, він пропонує інвесторам доступ до ширшої екосистеми блокчейнів, що не входить лише до криптовалют.

BLCN управляється Siren ETF Trust у співпраці з Nasdaq. Siren відома тим, що створює ETF, націлені на сектори, що розвиваються, і трансформаційні, а партнерство з Nasdaq додає довіри та надійної основи для фонду.

На момент написання статті п’ять найбільших холдингів у цьому ETF є такими.

• MicroStrategy Inc.
• NU Holdings Ltd/Кайманові острови
• Cleanspark Inc
• Marathon Digital Holdings Inc.
• Robinhood Markets Inc.

У сукупності це становить ~18% ринкової вартості фонду.

(BLCN )

Що відрізняє його від прямих конкурентів?

1. Диверсифікована експозиція блокчейну: BLCN зосереджується на широкому спектрі компаній, залучених до технології блокчейн, у тому числі тих, що займаються видобутком цифрових активів, додатками блокчейну, транзакціями блокчейну, апаратним забезпеченням блокчейну та інтеграцією блокчейну.
2. Підхід на основі індексу: ETF відстежує індекс блокчейн-економіки NASDAQ, який надає структурований і систематичний спосіб отримати доступ до сектору блокчейн.
3. Створені компанії: Фонд включає авуари у великих відомих компаніях, таких як PayPal, Alibaba, Coinbase, Baidu, Tencent, Overstock, Visa, Microsoft, Nvidia та Robinhood Markets. Цей диверсифікований підхід зменшує ризик порівняно з інвестиціями в один актив або одну компанію.

BLCN, запущений у січні 2018 року, зазнав нестабільності, що відображає ширші ринки блокчейну та криптовалюти. Незважаючи на значні падіння під час ведмежих ринків, ETF продемонстрував стійкість завдяки своїм диверсифікованим холдингам. Дані про ефективність слід переглянути, щоб отримати найновішу інформацію, але історично траплялися періоди як значних здобутків, так і втрат.

5. Посилити трансформаційний обмін даними ETF

Amplify Transformational Data Sharing ETF (BLOK) — це активно керований біржовий фонд, який інвестує в компанії, що займаються розробкою та використанням технологій блокчейн. Він надає інвесторам різноманітний доступ до екосистеми блокчейну, включаючи як прямих розробників технології блокчейну, так і компанії, які отримують вигоду від впровадження блокчейну.

BLOK управляється компанією Amplify Investments, яка відома створенням інноваційних ETF, орієнтованих на сектори, що розвиваються та трансформуються. Підхід до активного управління дозволяє фонду динамічно коригувати свої авуари відповідно до ринкових умов і ландшафту блокчейну, що розвивається.

На момент написання статті п’ять найбільших холдингів у цьому ETF є такими.

• Core Scientific Inc
• Galaxy Digital Holdings Ltd
• Coinbase Global Inc
• MicroStrategy Inc.
• Block Inc.

У сукупності це становить ~21% ринкової вартості фонду.

(BLOK )

Що відрізняє його від прямих конкурентів?

1. Активне управління: На відміну від багатьох блокчейн ETF, які пасивно відстежують індекс, BLOK активно керується. Це дозволяє менеджерам фондів вносити тактичні корективи в портфель, щоб використовувати нові можливості та керувати ризиками.
2. Широка експозиція: BLOK інвестує в широкий спектр компаній, включно з тими, хто безпосередньо залучений до технології блокчейн, наприклад майнерами та розробниками програмного забезпечення, а також компаніями, які отримують опосередковану вигоду, як-от фірми, що надають фінансові послуги.
3. Глобальний Досягнення: Фонд включає холдинги компаній з усього світу, що забезпечує глобальний доступ до сектора блокчейнів.
4. Різноманітні холдинги: Серед провідних холдингів є відомі блокчейн- та технологічні компанії, такі як MicroStrategy, Square, NVIDIA та PayPal, серед інших, що забезпечує широкий охоплення потенційних напрямків зростання сектору.

Запущений у січні 2018 року, BLOK демонстрував періоди сильної продуктивності як під час бичачих фаз розвитку технології блокчейн, так і під час спадів під час ведмежих ринків. На момент написання статті BLOK міг похвалитися активами під управлінням у розмірі ~700 мільйонів доларів.

6. Почесна відзнака

Немає активних ETF, які відстежують ефективність Ethereum (ETH) у Сполучених Штатах. Однак незабаром це зміниться, оскільки кілька вже схвалено для запуску. Коли це станеться, інвесторам буде розумно вважати їх частиною свого портфеля.

Заключні думки

Сучасному інвестору ніколи не було легше отримати доступ до сектору цифрових активів. Незалежно від того, чи є ви біткойн-максималістом, займаєтеся шортами на ринку чи цікавитеся лише майнінгом, кожен знайде щось для себе.

З цією метою відвідайте наш список кращі біржові брокери в Сполучених Штатахабо відповідному регіоні.