Η RWS ολοκλήρωσε την εξαγορά της Acolad με επιχειρηματική αξία 22,4 εκατ. λιρών

Η RWS Holdings plc ανακοίνωσε στις 2 Νοεμβρίου 2026 ότι ολοκλήρωσε την εξαγορά της Acogroup, μητρικής εταιρείας της Acolad, παρόχου γλωσσικών υπηρεσιών και υπηρεσιών περιεχομένου, μετά την ολοκλήρωση της διαδικασίας διαβούλευσης με τους εργαζομένους και τη λήψη όλων των κανονιστικών εγκρίσεων. Η συναλλαγή έχει επιχειρηματική αξία 22,4 εκατ. λιρών (26,0 εκατ. ευρώ) και συνολικό τίμημα 40,2 εκατ. λιρών (46,6 εκατ. ευρώ), σύμφωνα με τους όρους που γνωστοποίησε η RWS όταν συνήψε τη δεσμευτική συμφωνία τον Αύγουστο του 2026.

Στην ανακοίνωση ολοκλήρωσης, η RWS, παγκόσμια εταιρεία λύσεων ΤΝ εισηγμένη στην AIM, δήλωσε ότι η εξαγορά ενισχύει την παρουσία της στην Ευρώπη και τη Βόρεια Αμερική και διευρύνει την εμβέλεια της τεχνολογίας και των πλατφορμών ΤΝ της. Οι πελάτες της Acolad θα αποκτήσουν πρόσβαση στο Cultural Intelligence Layer, στο Language Weaver Pro, στο Trados και σε ένα διαρκώς διευρυνόμενο χαρτοφυλάκιο πλατφορμών ΤΝ της RWS. Η Acolad διαθέτει εδραιωμένη πελατειακή βάση επιχειρήσεων και τεχνογνωσία στην τοπικοποίηση, τη διερμηνεία, την απομαγνητοφώνηση και τις υπηρεσίες δεδομένων. Τα πλεονεκτήματά της σε ρυθμιζόμενους κλάδους, δημόσιους φορείς και ιατροτεχνολογικά προϊόντα συμπληρώνουν τις υφιστάμενες δυνατότητες της RWS, ιδίως στις βιοεπιστήμες.

«Η σημερινή ημέρα σηματοδοτεί ένα συναρπαστικό νέο κεφάλαιο για την RWS και την Acolad και, πάνω απ’ όλα, για τους πελάτες μας», δήλωσε ο Benjamin Faes, διευθύνων σύμβουλος της RWS. «Μαζί, διαθέτουμε την τεχνολογία και την εξειδικευμένη τεχνογνωσία για να βοηθήσουμε τους πελάτες να αντιμετωπίσουν τις πιο σύνθετες προκλήσεις τους στον τομέα του περιεχομένου και να αναπτυχθούν στις διεθνείς αγορές, προσφέροντάς τους περισσότερες επιλογές και ευρύτερη πρόσβαση σε λύσεις που βασίζονται στην ΤΝ, με την υποστήριξη της ανθρώπινης τεχνογνωσίας που εμπιστεύονται».

Όροι της συμφωνίας και χρηματοδότηση

Βάσει της δεσμευτικής συμφωνίας που γνωστοποιήθηκε σε κανονιστική ανακοίνωση της 3ης Αυγούστου 2026, η εξ ολοκλήρου θυγατρική της RWS, RWS Global Holdings Limited, συμφώνησε να εξαγοράσει την Acogroup από τους κατόχους των τίτλων της. Η συμφωνία περιλάμβανε την εξαγορά όλων των ανεξόφλητων ομολόγων που είχε εκδώσει η V.O. Paris, θυγατρική της Acogroup, και τα οποία ανήκαν σε κεφάλαια και λογαριασμούς υπό τη διαχείριση ή την παροχή συμβουλών της Barings. Μετά την ολοκλήρωση, τα ομόλογα καθίστανται ενδοομιλική υποχρέωση εντός της RWS, έως ότου καταργηθούν. Το συνολικό τίμημα των 40,2 εκατ. λιρών (46,6 εκατ. ευρώ) περιλαμβάνει καταβολή περίπου 17,8 εκατ. λιρών (20,6 εκατ. ευρώ) για τα μετρητά κατά την ολοκλήρωση. Οι όροι αντιστοιχούν σε επιχειρηματική αξία ίση με δύο φορές το προσαρμοσμένο EBITDA για την περίοδο έως τις 30 Σεπτεμβρίου 2027, ενώ δεν αποκτάται χρέος από τρίτους.

Η ολοκλήρωση τελούσε υπό την προϋπόθεση διαδικασίας διαβούλευσης από δύο θυγατρικές της Acogroup με τα γαλλικά συμβούλια εργαζομένων τους, καθώς και της λήψης κανονιστικών εγκρίσεων, μεταξύ άλλων από το γαλλικό Υπουργείο Οικονομίας, Οικονομικών, Βιομηχανικής, Ενεργειακής και Ψηφιακής Κυριαρχίας. Η συναλλαγή συνιστούσε σημαντική συναλλαγή για την RWS βάσει του Κανόνα 12 της AIM, και η RWS χρηματοδότησε την εξαγορά μέσω υφιστάμενων πιστωτικών διευκολύνσεων, αφού αναχρηματοδότησε την ανακυκλούμενη πιστωτική διευκόλυνσή της τον Οκτώβριο του 2025.

Οι δραστηριότητες και τα οικονομικά της Acolad

Η Acolad ιδρύθηκε το 1995, έχει την έδρα της στην ευρύτερη περιοχή του Παρισιού και απασχολεί περίπου 1.200 εργαζομένους σε 22 χώρες της Ευρώπης και της Βόρειας Αμερικής. Κατά το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2025, κατέγραψε έσοδα 182 εκατ. λιρών (211 εκατ. ευρώ) και προσαρμοσμένο EBITDA 13 εκατ. λιρών (15 εκατ. ευρώ), ενώ τα συνολικά περιουσιακά στοιχεία της ανέρχονταν σε 404 εκατ. λίρες (469 εκατ. ευρώ) κατά την ίδια ημερομηνία. Περίπου το ήμισυ των εσόδων της Acolad προέρχεται από ρυθμιζόμενους κλάδους· περίπου το 75% των εσόδων προέρχεται από την τοπικοποίηση και συναφείς υπηρεσίες, ενώ η διερμηνεία, η απομαγνητοφώνηση και άλλες υπηρεσίες αντιστοιχούν στο υπόλοιπο 25%. Η Acolad συνεργάζεται με περίπου τις μισές εταιρείες του CAC 40.

Για το οικονομικό έτος της RWS που λήγει στις 30 Σεπτεμβρίου 2027, εκτιμάται ότι η Acolad θα συνεισφέρει, σε ετησιοποιημένη βάση, έσοδα περίπου 155 εκατ. λιρών (180 εκατ. ευρώ) και προσαρμοσμένο EBITDA περίπου 11 εκατ. λιρών (13 εκατ. ευρώ), δήλωσε η εταιρεία.

Η Acolad εντάσσεται στον τομέα Transform της RWS. Η RWS ανακοίνωσε για πρώτη φορά τη συμφωνία στις 3 Αυγούστου 2026 και δήλωσε τότε ότι ανέμενε να ολοκληρωθεί έως τις 31 Μαρτίου 2027, με την επιφύλαξη της γαλλικής διαδικασίας ενημέρωσης και διαβούλευσης και άλλων κανονιστικών εγκρίσεων. Ο διευθύνων σύμβουλος της Acolad, Bertrand Gstalder, και ο συνιδρυτής της, Benjamin du Fraysseix, υποστήριξαν αμφότεροι τη συνένωση στην ανακοίνωση του Αυγούστου.