Tokeny presenterar fallstudie om "Tokenization av fastighetstillgångar"

Tokenisering av fastighetstillgångar erbjuder flera fördelar som kan öka likviditeten och förenkla tillgången till en av de viktigaste marknaderna. Tokeny, en blockchain-tokeniseringsplattform, presenterade en fallstudie som lyfter fram fördelarna med att utfärda fastighetssäkerhetstokens.

Tokeny belyser fördelarna med fastighetstokenisering

Tokenisering är en av de viktigaste trenderna inom blockchain-utrymmet, även om det diskuteras mindre jämfört med decentraliserad finans (DeFi) och icke-fungibla tokens (NFT). Säkerhetstokens är i en liga för sig, eftersom de erbjuder unika fördelar för institutionella och privata investerare genom att ge dem exponering mot verkliga tillgångar tillsammans med äganderättigheter.

Medan tokeniserade företagsaktier är de mest populära säkerhetstokenen, har fastighetsstödda tokens väckt mer uppmärksamhet på grund av deras fördelar.

Tokeny, en Luxemburg-baserad tokeniseringsplattform, har nyligen frigörs en fallstudie om tokenisering av fastighetstillgångar, som belyser fördelarna med att tokenisera en av de viktigaste tillgångsklasserna.

Fastighet är en $10+ biljoner marknad, vilket gör den till den största tillgångsklassen. Ändå har den fortfarande många inträdesbarriärer och är fylld med ineffektiva processer. Tokenisering kan lösa många av dessa utmaningar, visar fallstudien.

Tokeny har identifierat tre huvudproblem med den nuvarande fastighetsmarknaden:

• Lokaliserade och stillastående tillgångar – Fastighetsmarknaderna är svåra att komma åt eftersom de är lokala och tillgångarna inte kan nå globala investerare effektivt. Detta minskar poolen av potentiella investerare, vilket inte stöder en adekvat prisupptäckt.
• Låg likviditet – Fastighetstillgångar lider av illikviditet, vilket försvårar handelsprocessen. Att köpa eller sälja en fastighet kan vara en långdragen affär och mycket ofta kostsam. En investerare som vill likvidera sin andel kan betala upp till 10 % i provision till en mäklare-handlare. De höga avgifterna hindrar investerare från att engagera sig i flera affärer eller bygga en portfölj av fastighetstillgångar.
• Siled data och IT-system som hanteras av tjänsteleverantörer – Ett annat stort problem är att fastighetsmarknaden är beroende av fragmenterade system utan driftskompatibilitet. Onboarding av investerare innebär långsamma processer som ibland kräver pappersdokumentation.

Tokenisering kan lösa alla dessa problem genom att skapa digitala representationer på blockchain. På detta sätt kan fastighetstillgångar nås av ett globalt nätverk, vilket gör det möjligt för emittenter att rikta in sig på berättigade investerare över hela världen med låg kostnad. Detta åtgärdar också bristen på likviditet, eftersom investerare kan förbättra portföljförvaltningen och hitta köpare för att likvidera sina tillgångar. Dessutom, tack vare funktionen för fraktionerad äganderätt, kan alla fastighetstillgångar, såsom en lyxfastighet, delas upp i flera fungibla tokens, vilket kan bredda utbudet av investerare. Slutligen, tack vare blockchain-interoperabilitet, kan alla deltagare, inklusive tillsynsmyndigheter, investerare och mäklare, komma åt relevant data i realtid.

Tokeny presenterade en hypotetisk fallstudie som diskuterade en utvecklare som planerar att skaffa finansiering via ett tokeniserat erbjudande om fastighetsskulder i Europeiska unionen (EU). Emittenten var tvungen att gå igenom flera steg:

• Förutbud, som inkluderar rådgivande strukturering och dokumentation – fallstudien nämner att Luxemburg godkänner överföringen av blockchain-baserade värdepapper, vilket gör att den hypotetiska emittenten kan lansera erbjudandet och rikta in sig på EU-investerare.
• Emission – tack vare Tokenys produktsvit, inklusive ONBOARD och ONCHAIN, kan emittenten filtrera investerare genom att implementera KYC/AML-verifieringar och kontrollera om de är kvalificerade.
• Efter erbjudandet – de eventuella säkerhetstokentransaktionerna på sekundära marknader fortsätter att spåras av Tokeny för att säkerställa efterlevnad av reglerna.

På så sätt kan emittenten skapa en kompatibel plattform inom två veckor i väntan på att investerare ska teckna sig.

Fastighetsfonder Välj tokeny för att tokenisera tillgångar

Fastighetsinvesteringsplattformar använder redan Tokeny-lösningar för att utfärda säkerhetstokens och nå fler investerare.

Luxemburg-baserade BlocHome, som syftar till att demokratisera tillgången till fastighetsinvesteringar, säger sig ha lyckats minska 90 % av efterlevnads- och administrativa kostnader tack vare Tokenys T-REX-lösning. Plattformen gör det möjligt för investerare att köpa fraktionerad fastighet från 1,000 XNUMX euro och uppåt. BlocHome medgrundare Jean-Paul Scheuren förklarade:

"T-REX-tokeniseringsplattformen tillåter oss att förvandla fastigheter till en likvid tillgång på ett snabbt, säkert, och viktigast av allt, användarvänligt tillvägagångssätt. Vi kan dela upp fastigheter i mycket små bitar och ändå hantera det effektivt.”

BlocHome började med att tokenisera CLAPTON Residence, en lyxig fastighet med 8 tomter i hjärtat av Luxemburg.

2020 anlitade WeInvest Capital Partners Tokeny för att tokenisera den första fastighetsfonden i Luxemburg. Tokeny erbjöd end-to-end digitala tjänster som behövs för kompatibilitet och hantering av investerare.

Fastighetstokenisering är en global trend

När fler jurisdiktioner ger grönt ljus för användningen av säkerhetstokens, blir fastighetstokenisering en global trend.

I slutet av oktober, spanska bankjätten Santander föreslagen ett projekt för att använda tokenisering tillsammans med den brasilianska digitala realen (den föreslagna CBDC) för att underlätta fastighetstransaktioner. Förslaget, en del av LIFT-utmaningen, skulle effektivisera försäljningen av fastighetstillgångar och bilar för lokalbefolkningen.

På andra håll strävar Hongkong efter att stärka sin finansiella navstatus genom att göra det möjligt för privata investerare att handla med digitala tillgångar. Staden arbetar för närvarande med ett förslag som skulle undersöka äganderätten för kryptotillgångar samt processen för legalisering av smarta kontrakt, vilket kan lägga grunden för att tillhandahålla erbjudanden om fastighetssäkerhetstoken (STOs).

Paul Chan, Hongkongs finanssekreterare, enligt uppgift sade:

"Vi vill klargöra vår policy för den globala marknaden för att visa vår beslutsamhet att utforska fintech med den globala virtuella tillgångsgemenskapen."

En nyligen rapport av "Big Four" redovisningsbyrån Deloitte, släppt i samarbete med den digitala tillgångsbörsen HKbitEX, fastighetskonsultföretaget Colliers och advokatfirman Baker McKenzie, drog slutsatsen att fastighets-STO:er kan revolutionera kapitalanskaffning på fastighetsmarknaden i Hongkong och globalt. Lau Chun-kong, verkställande direktör för Colliers Hong Kong, anges:

"Fastighetsinvesterare och -utvecklare kan använda STOs som ett medel för insamling av pengar över fastighetens livscykel, från greenfield-projekt, genom konstruktionsstadiet till stabiliserade inkomstgenererande tillgångar."

I USA har Johnney Zhang, VD för fastighetsutvecklings- och kapitalförvaltningsföretaget Primior, utvecklat en fastighetsstödd säkerhetstoken som heter United States Property Coin (USPC), som kommer att lanseras senare denna månad. Tokenen kommer att backas upp av en portfölj av flerfamiljsfastigheter, där frötillgången är en fastighet på 10 miljoner dollar i Venice Beach, Kalifornien.

"Kryptovalutamarknaden är mycket volatil. Fastighetsmarknaden är däremot stabil och relativt förutsägbar historiskt sett illikvid jämfört med andra investeringsalternativ. USPC försöker lösa båda problemen på en gång,” Zhang förklarade.

Framtiden för fastighets-STO:er verkar vara ljus, med tanke på hur många problem blockchain kan lösa. Tokeniseringstrenden kan initialt booma i jurisdiktioner med väletablerade kapitalmarknader, såsom Singapore, Hong Kong och Luxemburg, bland andra.