بيتكوين يقدم ‘عددًا من الفوائد عبر إطار عمل ESG’ وفقًا لشركة المحاسبة الكبرى كيه بي إم جي

In its recent report titled ‘دور بيتكوين في ضرورة ESG‘, Big Four accounting firm KPMG has shared what appears to be a glowing review of the asset and the role it plays in Environmental, Social, and Governance (ESG) initiatives.

“يبدو أن بيتكوين يوفر عددًا من الفوائد عبر إطار عمل ESG. طوال تاريخها القصير، تستمر طرق جديدة ومبتكرة لاستغلال الشبكة وأصلها الأصلي في الظهور، مثل المساعدة في استقرار شبكات الطاقة، خفض انبعاثات الغازات الدفيئة، وحتى المساهمة في توفير حرارة مستدامة للمباني التجارية والسكنية.”

This conclusion is particularly notable, as Bitcoin’s alleged environmental impact and lack of social value are often the first points of contention with the asset when speaking to detractors of the world’s largest digital asset.  So why did KPMG come to a different conclusion?

ما هو ESG؟

Before diving further into Bitcoin itself, it is important to understand what ESG actually is.  As stated, ESG stands for Environmental, Social, and Governance. An ESG framework is a set of standards for a company’s operations that socially conscious investors use to screen potential investments. Here’s a breakdown of each of the three factors:

1. البيئة: هذا العامل يفحص كيف تتفاعل الشركة مع البيئة. يشمل قضايا مثل إدارة النفايات، استخدام الطاقة، الحفاظ على المياه، خفض التلوث، وتأثير الشركة على تغير المناخ. قد تستثمر الشركات التي تُعتبر مسؤولة بيئيًا في الطاقة المتجددة، تقلل من بصمتها الكربونية، وتطبق إدارة سلسلة إمداد مستدامة.
2. الاجتماعي: هذا الجانب من ESG يتعلق بكيفية إدارة الشركات للعلاقات مع الموظفين، الموردين، العملاء، والمجتمعات التي تعمل فيها. قد تشمل القضايا الرئيسية ممارسات العمل، التنوع والشمول، حقوق الإنسان، حماية المستهلك، ورعاية الحيوان.
3. الحوكمة: هذا يشمل هيكل القيادة في الشركة، أجر التنفيذيين، التدقيق والضوابط الداخلية، وحقوق المساهمين. يمكن أن تشمل أيضًا قضايا مثل الفساد، الضغط السياسي، واستراتيجية الضرائب.

ESG framework has gained importance in recent years, as many investors and stakeholders are increasingly interested in understanding a company’s impact on the world beyond simply their financial performance. ESG performance can have real financial impacts as well. For instance, companies with poor ESG records may face regulatory fines or reputational damage, while those with strong ESG performance may find it easier to attract investment and high-quality staff.
It’s also important to note that different companies, industries, and countries may face different ESG risks and opportunities. Therefore, it’s often necessary to consider the context when assessing a company’s ESG performance.

دور بيتكوين في ESG

In its report, KPMG does well to address the impact of Bitcoin from each an Environmental, Social, and Governance perspective.  Here is a brief look at the report’s findings.

البيئة

Right off the bat, KPMG is quick to note that typical Bitcoin mining processes لا emit ‘scope 1’ emissions.  This means that the only emissions associated with mining Bitcoin come from the energy providers themselves.  While this may be the case, Bitcoin is not yet ‘net-zero’ with its associated carbon emissions.  To that end, KPMG has noted 4 four ways in which it believes this footprint could be shrunk even further.

استخدام الطاقة المتجددة لخفض التكلفة وتحفيز الإنتاج الإضافي

نظرًا لأن بيتكوين لا يعتمد على الجغرافيا، يمكن بسهولة إنشاء عمليات تعدين لاستغلال الطاقة النظيفة والمتجددة في المناطق غير المتصلة بشبكات الطاقة. هذه القدرة على استغلال الطاقة المتروكة يمكن أن تدعم دفعًا مستمرًا نحو تطوير ممارسات مستدامة.

استجابة الطلب

يعمل تعدين بيتكوين بسلاسة مع ممارسات استجابة الطلب، بفضل قدرته على الإغلاق في لحظة عندما تواجه بنية الشبكة ارتفاعًا في الاستهلاك.

الحرارة المعاد تدويرها

بدلاً من إهدار الحرارة المتولدة من أجهزة ASIC المستخدمة في تعدين بيتكوين، يتم الآن استغلالها لتدفئة العقارات السكنية والتجارية – وبما أنه لا توجد انبعاثات نطاق 1 متضمنة، فإن هذه الممارسة تقلل من الغازات الدفيئة المرتبطة بحرق الغاز الطبيعي أو زيت المراجل.

تقليل الميثان

على الرغم من أن ثاني أكسيد الكربون (CO₂) يحصل على معظم الانتباه بين الغازات الدفيئة الضارة، إلا أن الميثان (CH₄) أسوأ بـ80 مرة. بسبب تأثيره على البيئة، عادةً ما يُحرق الميثان أو يُحرق في الشعلة بدلاً من إطلاقه في الغلاف الجوي. هذا لا يعد سوى طاقة مهدرة. وبفضل قدرة مناجم بيتكوين على الإنشاء تقريبًا في أي مكان، يستغل الكثيرون الآن هذا الميثان الذي كان يُحرق عادةً كمصدر للوقود. وهذا يعني أن الغازات الدفيئة لا تزال تُمنع من الانبعاث، لكن الشركات المسؤولة عن هذه الممارسة يمكنها الآن تحقيق ربح من الطاقة التي كانت ستُهدر.

الاجتماعي

From a social impact standpoint, Bitcoin also shines.  This is unsurprising, as it was originally designed primarily with its social impact in mind, striving to not only bank the unbanked but facilitate financial self-reliance.  KPMG provides the following examples of what Bitcoin has to offer with regard to social impact.

المدفوعات

بيتكوين لا يتحكم فيه أي كيان واحد. إنها عملة عالمية لا تعترف بالحدود، ومتاحة لأي شخص، في أي وقت. ما يعنيه ذلك هو أن القيمة يمكن نقلها إلى أي مكان في العالم بسهولة كما تُنقل إلى جارك. هذه القدرة لديها إمكانية إحداث ثورة في صناعة التحويلات المالية، ومع تطور حلول التوسيع مثل شبكة لايتنينغ، ستؤثر أيضًا على المعاملات اليومية.

جمع التبرعات

باستخدام أوكرانيا كمثال، تشير كيه بي إم جي إلى أن بيتكوين لعب دورًا كبيرًا في تسهيل التبرعات الفورية عندما واجهت الأمة أولًا احتمال الحرب. القدرة على إجراء معاملات قيمة بهذه السرعة، دون استنزاف الوسطاء، تعني أن أصلًا مثل بيتكوين يمكن أن يكون أداة حاسمة في توزيع المساعدات المالية في أعقاب الكوارث الطبيعية، والجهود المحافظة، وأكثر من ذلك.

تحقيق الدخل من الطاقة الزائدة

كما يُهدر الميثان تقليديًا أثناء الشعلة، هناك العديد من المناطق الريفية حول العالم التي لديها وصول إلى فائض من الكهرباء المستمدة من تركيبات الطاقة الشمسية، السدود الكهرومائية، وغيرها. للأسف بالنسبة للكثيرين، هذه المصادر الطاقة معزولة جغرافيًا، ولا تتصل بأي شبكة طاقة – مما يعني أن الطاقة لا يمكن تحقيق دخل منها بسهولة. تشير كيه بي إم جي إلى أن هذا الأمر ذو صلة خاصة بالريف الأفريقي، حيث توفر عمليات تعدين بيتكوين لتلك القرى عائدًا ماليًا لم يكن ممكنًا من قبل.

الشمول المالي

في أمريكا الشمالية، يعتبر الكثيرون الأشياء البسيطة مثل الخدمات المصرفية عبر الإنترنت أمرًا مفروغًا منه. ومع ذلك، الواقع هو أن هناك أكثر من 1.4 مليار إنسان لا يمتلكون إمكانية الوصول إلى هذه الخدمات. بينما تتنوع الأسباب، يبقى الحقيقة أن هناك حاجة ماسة إلى عملة عالمية أكثر من أي وقت مضى. تشير كيه بي إم جي إلى أن بيتكوين مناسب بشكل خاص لتلبية هذه الحاجة، حيث يسمح للعديد بـ ‘الهروب من الأنظمة الحكومية السلطوية والفاسدة‘ التي تعمل على دعم العملات الورقية الفاشلة (مثل كوريا الشمالية، فنزويلا).

الحوكمة

Finally, when addressing governance, KPMG highlights the decentralization of Bitcoin.  By forgoing the typical centralization associated with financial systems, Bitcoin is not subject to the whims of any one entity.  This is made possible by eliminating the need for counterparty risk through required intermediaries.

من خلال العمل بهذه الطريقة، لا يمكن تسليح الأصل عبر العقوبات المالية، ولا يمكن التلاعب به بسبب الانحيازات السياسية. كما أنه يتمتع بمرونة استثنائية بفضل التكرارات المدمجة فيه.

في المجمل، إن اتساع شبكته اللامركزية، التي تستند إلى آلية توافق إثبات العمل (PoW)، يجعل من بيتكوين أحد أكثر وسائل نقل القيمة موثوقية في العالم.

الكلمة الأخيرة

Overall, this report by KPMG does well to highlight the myriad of ways that Bitcoin can help the world from an ESG standpoint.  However, despite its promise, even KPMG notes that,

“الوقت سيكشف ما قد يكون عليه دور بيتكوين في الانتقال إلى الطاقة المتجددة وكيف قد يكون أداة مالية لأولئك في الأنظمة السلطوية أو الذين يواجهون تضخمًا كبيرًا.”